Cuma günü UBS, Lennar Corporation (NYSE:LEN) üzerinde olumlu bir duruş sergileyerek, ev inşaatçısının fiyat hedefini 190 $'dan 198 $'a yükseltirken, hisse senedi üzerinde Al notunu korudu. Firma, mevcut piyasa gerilemesini yatırımcıların hisse satın alması için uygun bir an olarak görüyor.
Ayarlama, Lennar'ın ikinci çeyrek brüt kar marjı tahmininin piyasa beklentilerinin altında kalmasına ve 2024 hedeflerini karşılamak için mali yılın ikinci yarısında önemli bir artışa işaret etmesine rağmen yapıldı.
Lennar'ın ilk çeyrek performansı, şirketin tahmininin orta noktasını yaklaşık 70 baz puan aştı. UBS, ikinci çeyrek için muhafazakar bir görünüme işaret edebilecek bir önceki mali yıla benzer bir model öngörüyor. Sonuç olarak, firma 2024 mali yılı için brüt kar marjı tahminini %22,8'den %23,0'a hafifçe yükselterek Lennar'ın yıllık %23,3'lük projeksiyonuna yakın bir şekilde hizaladı.
Güncelleme aynı zamanda Lennar'ın sermaye geri dönüş stratejisine ilişkin yatırımcı beklentilerini de yansıtıyor. Şirketin 2024 mali yılı hisse geri alım taahhüdünü daha önce açıklanan 2 milyar doların üzerine çıkaracağı beklentisi vardı. Bu beklenti karşılanmadı ve piyasadaki hayal kırıklığı hissine katkıda bulundu. Buna rağmen UBS'in revize ettiği fiyat hedefi, Lennar'ın finansal performansına ve ileriye dönük hisse senedi potansiyeline güven duyulduğunu gösteriyor.
InvestingPro İçgörüleri
Lennar Corporation (NYSE:LEN), UBS'in olumlu görünümü ve finansal hedeflerine ilişkin son güncellemenin ardından gündemde yer aldı. InvestingPro verileri, yatırımcılara şirketin mevcut piyasa konumunu daha iyi anlamalarını sağlamak için sağlam bir finansal durumu ortaya koyuyor. Lennar'ın piyasa değeri 43,82 milyar USD ile sektördeki hatırı sayılır varlığının altını çiziyor. Şirketin fiyat/kazanç (F/K) oranı 9,94 ile cazip bir şekilde değerlenirken, 2024'ün 1. çeyreğinden itibaren son on iki ay dikkate alındığında bu oran 10,73'e yükseliyor. Bu değerleme, hisse senedinin kazançlarına göre değerinin altında olabileceğini ve bunun da değer yatırımcılarına hitap edebileceğini göstermektedir.
Gelir artışı da Lennar için güçlü bir nokta olmaya devam ediyor. 1Ç 2024 itibariyle son on iki ayda %3,23'lük bir artış ve 1Ç 2024 için %12,67'lik daha da etkileyici bir çeyreklik büyüme oranı. Bu, şirketin sadece büyümekle kalmayıp bunu hızlanan bir tempoda yaptığını gösteriyor. Ayrıca, brüt kâr marjı %23,99 ile UBS'nin 2024 mali yılı için brüt kâr marjı tahmin güncellemesine yakın bir seviyede bulunuyor.
InvestingPro İpuçlarına dönecek olursak, Lennar Dayanıklı Ev Eşyaları sektöründe önde gelen bir oyuncu olarak vurgulanıyor ve bilançosunda borçtan daha fazla nakit tutuyor, bu da güçlü bir likidite pozisyonuna işaret ediyor. Ayrıca, şirketin 47 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürme konusunda övgüye değer bir geçmişe sahip olması, finansal istikrarının ve hissedar getirilerine olan bağlılığının bir kanıtıdır. Analistlerin bu yıl için kârlılık tahminleri ve son altı aydaki büyük fiyat artışı ile Lennar'ın görünümü umut verici görünüyor.
Daha fazla içgörü arayan yatırımcılar https://www.investing.com/pro/LEN adresinde ek InvestingPro İpuçları bulabilirler. Yatırımcıların daha bilinçli kararlar almasına yardımcı olabilecek 12 ipucu mevcut. Abonelik almayı düşünenler için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanmak, yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ekstra %10 indirim sağlayarak yatırım stratejilerini en üst düzeye çıkarmak isteyenlere daha da fazla değer sunuyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.