Perşembe günü TD Cowen, Shake Shack (NYSE:SHAK) üzerindeki duruşunu revize ederek burger zincirinin hisselerini Piyasa Performansı'ndan Outperform'a yükseltti ve fiyat hedefini önceki 91 dolardan 125 dolara çıkardı.
Bu iyimser ayarlama, Shake Shack'in Consensus Metrix tarafından sağlanan 2024 ila 2026 yılları için düzeltilmiş FAVÖK tahminlerini aşmak için firmanın kapsamı dahilindeki en olası aday olduğu inancından kaynaklanıyor.
TD Cowen'ın analizi, Shake Shack'in markasının ölçeğini benimsediğini ve bunun da beklenenden daha yüksek marjlara katkıda bulunmasının beklendiğini gösteriyor. Firma, Shake Shack'in 2024 ila 2026 yılları için sırasıyla %21,0, %21,6 ve %22,0 restoran marjı elde edeceğini tahmin ediyor. Bu tahminler, aynı dönemler için %20,6, %20,9 ve %21,2 olan konsensüs marjlarından oldukça yüksektir.
TD Cowen, marj iyileştirmelerine ek olarak, 2025 ve 2026 yıllarında minimum kaldıraç öngören konsensüs tahminlerinin aksine, konsensüsün altında düzeltilmiş genel ve idari giderler (hisse bazlı tazminat hariç) öngörmektedir. Firma, bu faktörlerin dümende yeni bir CEO ile birleştiğinde bir anlatım değişikliğine yol açacağını ve müşteri trafiğini artırmak için fırsatlar sağlayacağını öngörüyor.
Firmanın yükseliş görünümü, Shake Shack'in 2026 yılına kadar potansiyel olarak %23,0 restoran marjına ulaşabileceği bir "boğa senaryosu" ile daha da destekleniyor. Fiyat hedefinin 125$'a yükseltilmesi TD Cowen'ın Shake Shack'in büyüme yörüngesine duyduğu güveni göstermekte ve şirketi küçük ve orta ölçekli şirketler arasında en iyi ikinci şirket olarak konumlandırmaktadır.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.