Cuma günü Canaccord Genuity, Spectrum Brands Holdings Inc. (NYSE:SPB) için duruşunu değiştirerek Al'dan Tut'a çevirdi ve fiyat hedefini 83$'dan 86$'a yükseltti. Derecelendirme değişikliği, şirketin konsensüsün yaklaşık %3 üzerinde satış rakamları açıkladığı son kazanç açıklamasını takip ediyor. Beklenenden daha iyi satış rakamlarına rağmen Spectrum Brands organik satışlarında %4,6'lık bir düşüş yaşadı ve bu düşüş Ev ve Kişisel Bakım segmentinde mutfak aletlerine olan tüketici ilgisinin azalmasına, Evcil Hayvan Uzmanlık alanındaki zayıflığa ve hem Global Evcil Hayvan Bakımı hem de Ev ve Kişisel Bakım alanlarındaki SKU rasyonalizasyonuna bağlandı.
Şirketin kar metrikleri, azalan hacimleri ve devam eden yatırımları telafi eden etkili fiyatlandırma stratejileri ve maliyet düşürücü önlemler sayesinde analistlerin beklentilerinden daha güçlü çıktı. Spectrum Brands daha önce Kasım ayında vasatın altında dördüncü çeyrek sonuçları açıklamış, ancak agresif bir hisse geri alım programıyla yatırımcı güvenini korumuş ve Haziran ayında HHI anlaşmasının tamamlanmasından bu yana hisse başına yaklaşık 75 $ ortalama fiyatla 826 milyon $ hisse geri alımı yapmıştı.
Analist, hedeflenen 2,0x-2,5x kaldıraç oranına ulaşmak için 700 milyon $'ın üzerinde mevcut olan daha fazla geri alım için önemli bir potansiyel olduğunu, ancak anlaşmadan bu yana hisse senedinin %25'ten fazla artmasının piyasanın artık bu değeri büyük ölçüde kabul ettiğini gösterdiğini belirtti.
"Ayrıca, yapıcı duruşumuzu sürdürmemiz için şirketin 2024 yılında K&Z'sinde önemli bir ilerleme kaydetmesi gerektiğini ve bu noktada fiyatlandırıldığına inandığımız üst düzey toparlanmanın düşündüğümüzden daha uzun sürdüğünü belirttik. Analistler, "organik satışların %4,6 düştüğü, ancak FAVÖK'ün %33 arttığı" ilk çeyrek sonuçlarının bir sapma olduğuna ve katsayının daha da artması için şirketin anlamlı ve tutarlı bir üst düzey büyüme göstermesi gerektiğine inanıyoruz" dedi.
Spectrum Brands hisseleri Perşembe günü işlem seansını 86,10 dolardan tamamladı.
InvestingPro Insights
Canaccord Genuity'nin Spectrum Brands Holdings Inc. (NYSE:SPB) üzerinde yaptığı ayarlamanın ardından, InvestingPro ile şirketin finansallarına daha derinlemesine bir bakış, yatırımcıların bilgilendirici bulabileceği karışık bir metrikler torbasını ortaya koyuyor. Ev ve Kişisel Bakım ve Evcil Hayvan Uzmanlığı segmentlerinde zorluklarla karşılaşmasına rağmen, şirketin stratejik finansal yönetimi kayda değer.
InvestingPro verileri, Spectrum Brands'in 79,97 $ fiyatla 52 haftanın en yüksek seviyesine yakın işlem gördüğünü ve en yüksek seviyenin %97,85'inden biraz utangaç olduğunu gösteriyor. Bu durum, analistin hisse geri alımı sonrası piyasanın şirketin değerini fark ettiği gözlemiyle örtüşüyor. Son fiyat performansı, %9,19'luk önemli bir haftalık fiyat toplam getirisi ve %37,39'luk güçlü bir bir yıllık fiyat toplam getirisi ile gösterildiği gibi yatırımcı iyimserliğini yansıtmaktadır.
Şirketin gelirleri son on iki ayda -%6,18'lik bir değişimle düşüş gösterirken, aynı dönemde FAVÖK büyümesinin %14,6 ile pozitif olması, şirketin maliyet yönetimi ve operasyonel verimliliğinin olumlu bir etkisi olduğunu gösteriyor. Ayrıca, Spectrum Brands'in likit varlıkları kısa vadeli yükümlülüklerini aşıyor ve bu da gelirdeki düşüşler karşısında bir miktar finansal istikrar sağlıyor. InvestingPro İpucu, analistlerin şirketin bu yıl kârlı olacağını tahmin ettiklerini ve bunun gerçekleşmesi halinde yatırımcı güvenini daha da pekiştirebileceğini belirtiyor.
Daha kapsamlı analiz isteyen yatırımcılar için Spectrum Brands'in değerleme katsayıları ve kârlılığına ilişkin bilgiler içeren ek InvestingPro İpuçları mevcut. Bu ipuçlarına ve daha ayrıntılı finansal verilere erişmek için InvestingPro aboneliğini değerlendirin. Yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliğinde ek %10 indirim almak için PRONEWS24 kupon kodunu kullanın ve yatırım kararlarınızı bilgilendirmek için finansal analitiğin tüm potansiyelini ortaya çıkarın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.