Son Dakika
40% İndirim 0
NVDA almalı 🟢 mı yoksa 🔴 satmalı mı? Şimdi Başla

Profesyonel Araştırma: Wall Street Walmart'ın stratejik büyümesine daldı

EditörHari GBorsa
Yayın Tarihi 05.12.2023 04:38 Güncelleme Tarihi 06.12.2023 11:43
Kaydedildi. Kayıtlı Öğeler Kısmını İncele
Bu makale zaten Kayıtlı Öğeler arasında bulunuyor
 
© Reuters.
 
WMT
+0,12%
Portföy'e Ekle/Kaldır
Takip listesine ekle
Pozisyon Ekle

Pozisyon başarıyla eklendi:

Lütfen varlık portföyünüze isim verin
 

Yakında InvestingPro abonelerine özel olarak sunulacak olan bu ProResearch makalesi ile Wall Street'in uzman görüşlerini keşfedin . S&P 500'den %700'e kadar daha iyi performans gösteren stratejileri içeren en yeni ürünümüz ProPicks ile yatırım stratejinizi geliştirin. Bu Siber Pazartesi, %60 'a varan indirimin yanı sıra ilk 500 hızlı aboneye özelresearch23 koduyla 2 yıllık abonelikte ekstra %10 indirim den yararlanın. Bunun gibi değerli içeriklere sürekli erişim sağlamak için InvestingPro ile yatırım oyununuzu hızlandırın.

Sürekli gelişen perakende dünyasında Walmart Inc. yatırımcılar ve piyasa analistleri arasında yoğun ilgi gören bir konu olmuştur. Yıl sonu yaklaşırken şirketin stratejik hamleleri ve finansal performansı mercek altında; özellikle de tüketici davranışları, ekonomik baskılar ve rekabet dinamiklerinin karmaşık etkileşimini yönetme becerisine odaklanılıyor.

Şirkete Genel Bakış

Geniş hipermarketler, indirimli mağazalar ve marketler zinciriyle tanınan Walmart, perakende sektöründe önemli adımlar atıyor. Hem fiziksel hem de e-ticaret platformlarında güçlü bir varlığa sahip olan şirket, küresel çevrimiçi işinde 400 milyondan fazla SKU'ya sahiptir. Analistler Walmart'ın farklı pazarlardaki performansını yakından izliyor, ürün segmentlerinin ayrıntılı dökümlerini çıkarıyor ve şirketin gidişatını etkileyebilecek trendleri yakından takip ediyor.

Pazar Performansı

Walmart zorlu makroekonomik koşullar karşısında dayanıklılık göstermiştir. Analistler, Black Friday gibi önemli alışveriş etkinlikleri sırasında elektronik, oyuncak, mevsimlik ürünler ve bakkaliye ürünlerinde güçlü bir trafik gözlemledi. Perakendecinin, önemli çevrimiçi bileşenler ve Walmart Plus üyeleri için erken erişim de dahil olmak üzere birden fazla "Kara Cuma Fırsatları" etkinliği sunma stratejisi iyi karşılandı. Daha fazla müşteri çekmeyi amaçlayan Walmart+ üyeliklerinde indirim, satışları artırmaya yönelik birçok taktikten biri oldu.

Analistlere göre, şirketin hisseleri son çeyrekte piyasadan yaklaşık %6 daha iyi performans göstererek göreceli bir istikrar işareti oldu. Potansiyel deflasyon ve temkinli tüketici görünümüne ilişkin endişelere rağmen, şirketin olumlu trafik eğilimleri ve stratejik girişimleri, fiyat hedefleri 168,00 ila 188,00 $ arasında değişen birçok firma tarafından daha iyi performans derecelendirmesine yol açtı.

Stratejik Girişimler

Walmart'ın çoklu kanal uygulamasına odaklanması analistler tarafından övgüyle karşılandı. Sipariş karşılama merkezleri ve pazar yeri genişletme gibi altyapı yatırımlarının, özellikle şirket teslimat ve teslim alma hizmetleri yoluyla daha yüksek gelirli tüketicileri çektikçe, kâr payı ödemesi bekleniyor. Şirketin reklam gelirleri de büyüme eğiliminde olup, bir önceki yıl 2,7 milyar dolar olan küresel reklam gelirleri 2024 mali yılında yaklaşık 3,4 milyar dolara ulaşma yolunda ilerliyor.

Finansal Sağlık

Bazı kısa vadeli olumsuzluklara rağmen Walmart'ın uzun vadeli mali sağlığı güçlü görünmektedir. Şirketin 2025 mali yılı için hisse başına düzeltilmiş kazancı (EPS) 7,00 $ olarak tahmin edilirken, aynı mağaza satışlarının (SSS) %1,8 olacağı öngörülüyor. Şirketin 2025 mali yılı için geliri 663.309 milyon $ olarak tahmin ediliyor ve bu da önceki tahminlere göre hafif bir düşüşe işaret ediyor. Bu rakamlar şirketin hem güçlü yönlerini hem de rekabetçi perakende ortamında karşılaştığı zorlukları yansıtmaktadır.

Rekabetçi Manzara

Walmart, diğer büyük indirim perakendecileri ve sayısız çevrimiçi pazar yeri ile mücadele ettiği son derece rekabetçi bir sektörde faaliyet göstermektedir. Şirketin ölçeğinden yararlanma ve güçlü bir müşteri değer önerisi sunma becerisi, özellikle önemli kazanımlar elde ettiği market segmentinde pazar payını korumak ve büyütmek için çok önemli olmuştur.

Ayı Örneği

Walmart ekonomik zorlukların ortasında kârlılığını sürdürebilir mi?

Perakendecinin kârlılık büyümesi beklenenden daha düşük oldu ve kılavuz FVÖK görünüm aralığının alt ucuna işaret ediyor. Yüksek gıda enflasyonu, ihtiyari harcamalar üzerinde baskı yaratabilir ve tüketiciler belirli fırsatlar aradıkça indirimlerin artmasına ve daha az ani alım yapılmasına neden olabilir. Walmart zorlu bir makroekonomik ortamda ilerlerken, deflasyon potansiyeli gelecekteki kazançları etkileyebilir ve temkinli bir tüketici görünümü perakende harcamalarını etkileyebilir.

Karışık 3. çeyrek sonuçları göz önüne alındığında Walmart'ın hisseleri aşırı değerli mi?

Üçüncü çeyrekteki olumsuz sürprizler yatırımcı duyarlılığını etkileyebilir ve hisse senedinin değerlemesine ilişkin soruları gündeme getirebilir. Walmart'ın defansif bir hisse senedi olarak görülmeye devam etmesi için, tutarlı uygulama ve sürekli satışlar temel üstün performans için gereklidir. Walmart gibi defansif hisse senetleri için "zor bir dönemde" sürekli uygulama ihtiyacı, şirketin hisse senedi değerinin yeniden değerlendirilmesine yol açabilir.

Boğa Vakası

Walmart'ın stratejik yatırımları uzun vadeli büyümeye yol açacak mı?

Walmart'ın omni-channel altyapısına devam eden yatırımlarının ve sipariş karşılama merkezleri ve pazar yeri genişletme gibi daha yüksek marjlı girişimlerinin uzun vadeli büyümeyi desteklemesi bekleniyor. Şirketin teslimat ve teslim alma hizmetleri aracılığıyla daha yüksek gelirli tüketicileri çekmesi ve önümüzdeki yıllarda e-ticaret kayıplarında beklenen iyileşme, geleceği için iyiye işaret.

Walmart'ın pazar payı kazanımları performansını nasıl etkileyecek?

Güçlü birim hacim ve pazar payı kazanımları, rekabet gücü ve dayanıklılığa işaret ediyor. Çeşitli segmentlerdeki farklı pazar büyümeleri şirketin daha fazla genişleme potansiyeline işaret ediyor. Walmart'ın pandemi sırasında etkili adaptasyonu, e-ticaret payını artırması ve güçlü çevrimdışından çevrimiçine (O2O) stratejisi, onu rakiplerinin önünde konumlandırarak sürekli başarı için sağlam bir temel sağlıyor.

SWOT Analizi

Güçlü yönler:

- Çeşitli ve kapsamlı ürün teklifleri.

- Sağlam çoklu kanal varlığı.

- Marketlerde önemli online büyüme ve pazar payı kazanımları.

Zayıf Yönler:

- Beklenenden daha düşük kârlılık artışı.

- Beklenmedik gider rüzgarları.

- Tüketici harcamalarını etkileyen ekonomik gerilemelere karşı duyarlılık.

Fırsatlar:

- Reklam ve pazar yeri gibi yüksek marjlı girişimlerin genişletilmesi.

- Daha yüksek gelirli tüketicilerin çekilmesi.

- E-ticaret kârlılığında iyileşme.

Tehditler:

- Perakende sektöründeki yoğun rekabet.

- Enflasyon ve potansiyel deflasyon gibi makroekonomik baskılar.

- Tüketici davranışlarında isteğe bağlı harcamaları etkileyen değişiklikler.

Analist Hedefleri

- BofA Küresel Araştırma: Belirli bir hedef belirtilmedi.

- RBC Capital Markets: Outperform notu ve 17 Kasım 2023 Cuma günü itibariyle $168.00 fiyat hedefi.

- BMO Capital Markets: Outperform notu ve 17 Kasım 2023 Cuma itibarıyla fiyat hedefi $175,00.

- Barclays: Overweight notu ve 17 Kasım 2023 Cuma itibarıyla $167,00 fiyat hedefi.

- Deutsche Bank (NYSE:DB): Pazartesi, 06 Kasım 2023 itibariyle $188,00 fiyat hedefi ile Güçlü Al notu.

Bu makaledeki analizler Eylül-Kasım 2023 dönemini kapsayan raporlardan derlenmiştir.

InvestingPro Analizleri

Karmaşık bir ekonomik ortamda Walmart Inc. (NYSE:WMT), yatırılan sermayenin yüksek getirisine stratejik bir odaklanma ve istikrarlı bir temettü büyüme geçmişi ile desteklenen sağlam bir iş modeli sergilemiştir. Düzeltilmiş piyasa değeri 419,26 milyar dolar olan Walmart'ın finansalları, Tüketici Temel Ürünleri Dağıtım ve Perakende sektöründe önde gelen bir oyuncu olduğunu yansıtmaktadır. Şirketin F/K oranı 25,7'dir ve yakın vadeli kazanç büyümesine göre değerlemesini göstermektedir. Yatırımcılar için önemli bir vurgu, şirketin etkileyici bir şekilde 51 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürme kabiliyetidir ve bu da hissedar getirilerine güçlü bir bağlılığın göstergesidir.

InvestingPro İpuçları, Walmart'ın 28 yıl üst üste temettüsünü artırdığını ortaya koyarak yatırımcılar için güvenilir bir gelir akışı sinyali veriyor. Ayrıca, şirketin gelir artışı son zamanlarda yavaşlasa da 2024 yılının 3. çeyreği itibarıyla son on iki ayda %6,44 olarak kaydedildi. Bu bilgiler, şirket zorluklarla karşılaşsa da mali disiplini ve pazardaki konumunun hissedarlara potansiyel değer sunmaya devam ettiğini göstermektedir.

InvestingPro, Walmart ile ilgili yatırım araştırmalarını derinleştirmek isteyenler için, en son analist revizyonları ve şirketin borç yönetimi stratejileri de dahil olmak üzere bir dizi ek ipucu sunuyor. Aboneler, InvestingPro'nun şu anda %60'a varan indirimlerle özel bir Siber Pazartesi indirimi sunmasıyla bu değerli bilgilere erişebilirler. Anlaşmayı daha da güzelleştirmek için research23 kupon kodunu kullanarak 2 yıllık InvestingPro+ aboneliğinde ek %10 indirim kazanabilir ve yatırım kararlarınızı geliştirmek için tasarlanmış tüm özelliklerin kilidini açabilirsiniz.

Yatırımcılar, 20 analistin yakın zamanda önümüzdeki dönem için kazanç beklentilerini aşağı yönlü revize ettiğini ve bunun şirketin stratejik girişimleri ve rekabet ortamı bağlamında dikkate alınması gereken bir faktör olduğunu not edebilirler. Mevcut InvestingPro aboneliği ile yatırımcılar, Walmart'ın finansal sağlığı ve pazar potansiyeli hakkında kapsamlı bir görüş sağlayan toplam 11 ek InvestingPro İpucunu keşfedebilirler.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.

Profesyonel Araştırma: Wall Street Walmart'ın stratejik büyümesine daldı
 

İlgili Makaleler

Yorum Ekle

Yorum Kuralları

Yorumları kullanarak diğer kullanıcılarla bağlantıya geçebilir, görüşlerinizi paylaşabilir, yazarlara ve diğer kullanıcılara sorular sorabilirsiniz. Ancak, söylem düzeyini yüksek tutmak amacıyla oluşturduğumuz aşağıdaki kriterlere lütfen uyunuz:

  • Söyleşiyi zenginleştirin.
  • Bağlamı koruyun. Sadece tartışılan konuyla ilgili bilgileri gönderin.
  • Saygılı olun. Eleştirel görüşler, pozitif ve diplomatik bir üslupla anlatılabilir.
  • Standart yazı stili kullanın. Noktalama, küçük ve büyük harf kullanın, imla kurallarına uyun.
  • Spam veya reklam mesajı atmak yasaktır.
  • Küfür, argo kullanımı yasaktır.
  • Sadece Türkçe yorum yapabilirsiniz.

Spam mesajlar yazan, argo/küfür kullanan ve forumu suistimal eden kullanıcıların hesapları süresiz olarak kapatılacaktır.

Düşünceleriniz buraya yazın
 
Bu grafiği silmek istediğinize emin misiniz?
 
Gönder
Bu sayfada da paylaş:
 
Ekteki grafiği yeni bir grafikle değiştirmek istiyor musunuz?
1000
Yorum yapma yetkiniz olumsuz puanlama sebebiyle kısıtlanmıştır. Durumunuz moderatörlerimiz tarafından incelenecektir.
Lütfen tekrar yorum yapmadan önce bir dakika bekleyiniz.
Yorumunuz için teşekkür ederiz. Yorumunuz, yöneticilerimiz tarafından kontrol edildikten sonra onaylanacaktır. Bu sebeple yorumunuzun yayınlanması biraz zaman alabilir.
 
Bu grafiği silmek istediğinize emin misiniz?
 
Gönder
 
Ekteki grafiği yeni bir grafikle değiştirmek istiyor musunuz?
1000
Yorum yapma yetkiniz olumsuz puanlama sebebiyle kısıtlanmıştır. Durumunuz moderatörlerimiz tarafından incelenecektir.
Lütfen tekrar yorum yapmadan önce bir dakika bekleyiniz.
Yoruma Grafik Ekle
Engellemeyi Onayla

%USER_NAME% isimli kullanıcıyı engellemek istediğinize emin misiniz?

Bunu onayladıktan sonra %USER_NAME% isimli kullanıcı ile birbirinizin yorumlarını görmeyeceksiniz.

%USER_NAME% başarıyla Engelli Listesine eklendi

Bu kişinin engelini yeni kaldırdınız. Yeniden engellemek için 48 saat beklemeniz gerekmektedir.

Yorumu şikayet et

Yorum silinmeli, çünkü:

Yorum Şikayet Edildi

Teşekkürler!

Şikayetiniz yönetim ekibimize iletildi
Google ile Kayıt Ol
veya
E-posta ile Kayıt Ol