Independence Contract Drilling Inc. (ICD) dördüncü çeyrek ve 2023 yılsonu finansal sonuçlarını açıklayarak 300 serisi özellikli sondaj makinelerine doğru stratejik bir geçişin ve Permian pazarına odaklanmanın altını çizdi.
Zorlu bir ortama rağmen şirket, Permian'daki kule sayısını yılın başından bu yana %40'ın üzerinde artırmayı başardı ve önemli operatörlerle çok yıllı sözleşmeler imzaladı.
Ancak şirket Haynesville pazarının daralmasıyla karşı karşıya kaldı ve bu çeyrekte 8,6 milyon dolarlık düzeltilmiş net zararın yanı sıra 9,9 milyon dolarlık düzeltilmiş FAVÖK bildirdi. ICD'nin temsilcisi Anthony Gallegos, gaz havzalarına ilişkin görünümün aşağı yönlü olduğunu ancak uzun vadede ABD gazında yükselişin devam edeceğini ifade etti.
Önemli Çıkarımlar
- ICD, faaliyette olan sondaj makinelerinin %90'ını 300 serisi spesifikasyonlarını karşılayacak şekilde dönüştürdü ve ilgili sermaye harcamalarında tam nakit geri ödemesi yaptı.
- Şirketin Permian'daki sondaj kulesi sayısı %40'ın üzerinde artarak havzanın genelindeki sondaj kulesi sayısındaki düşüşü telafi etti.
- ICD, dönüştürülebilir tahvillerini ödemeye başladı ve yeniden finansman fırsatlarını gözden geçiriyor.
- Şirket, 2023 yılının 4. çeyreği için 8,6 milyon dolar düzeltilmiş net zarar ve 9,9 milyon dolar düzeltilmiş FAVÖK bildirdi.
- 2024 yılı sermaye harcamaları bütçesi 18,2 milyon dolar, nakit SG&A bütçesi ise 15,3 milyon dolar olarak belirlendi.
- ICD, sondaj kulesi kullanımını en üst düzeye çıkarmaya, piyasa dalgalanmalarını yönetmeye ve 2024 için Permian'da yüksek kaliteli fırsatları hedeflemeye odaklanıyor.
Şirket Görünümü
- ICD yakın gelecekte nispeten yatay bir operasyonel teçhizat sayısı öngörüyor.
- Şirket, günlük maliyetlerde ve nakit SG&A giderlerinde olumlu eğilimler görmeyi bekliyor.
- 2024'e yönelik stratejik hedefler, kullanımı en üst düzeye çıkarmayı ve Permiyen'deki yüksek dereceli fırsatlara odaklanmayı içeriyor.
Ayı Açısından Önemli Noktalar
- Haynesville piyasasının düşüşünü sürdürmesi ve kule sayısında daha fazla azalma olması beklenmektedir.
- Permian'a kıyasla Haynesville piyasasında günlük fiyat baskısı artmıştır.
- Şirket, yüksek stok seviyeleri nedeniyle önümüzdeki 12 ila 18 ay boyunca gaz havzalarında ters rüzgarlar bekliyor.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- ICD, Permian'da çok yıllı sözleşme uzatmalarını güvence altına aldı ve bir müşteriyle yeni bir sözleşme imzaladı.
- Şirket Permian'daki süper sondaj kuleleri için istikrarlı günlük ücretler elde etti.
- Anthony Gallegos uzun vadede ABD gaz piyasası konusunda iyimserliğini koruyor.
Kaçırılanlar
- ICD'nin 8,6 milyon dolarlık düzeltilmiş net zararı beklentileri aştı.
- Yeniden etkinleştirme maliyetleri şirketin beklentilerini aştı.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Şirket spot piyasa fiyatlarında önemli bir hareket görmemiştir, bu da bir fiyat tabanına işaret etmektedir.
- Kanada Trans Mountain boru hattının ICD'nin Aşağı 48'deki operasyonları üzerinde herhangi bir etkisi olmamıştır.
- ICD, marjları iyileştirmek için filosundaki teknoloji paketlerini genişletmeye açık.
Sonuç olarak Independence Contract Drilling, filosunda stratejik ilerlemeler kaydederek ve zorlu bir piyasada önemli sözleşmeler yaparak dayanıklılığını ortaya koymuştur. Şirket borç azaltma, teknolojik iyileştirmeler ve Permian havzasındaki fırsatlardan yararlanma konularına odaklanmaya devam ederken, bir yandan da sektördeki genel zorluklarla mücadele ediyor.
InvestingPro İçgörüleri
Independence Contract Drilling Inc. (ICD) Permian Basin'deki konumunu güçlendirmek için stratejik hamleler yaptı, ancak finansal performansı ve hisse senedi fiyatı karşılaştığı zorlukları yansıtıyor. InvestingPro verilerine göre, ICD'nin piyasa değeri 25,19 milyon dolar seviyesinde ve bu da sektörde nispeten küçük bir oyuncu olduğunu gösteriyor. Şirketin 2023'ün 4. çeyreğinde sona eren son on iki ay itibariyle Fiyat / Defter oranı 0,14 ile oldukça düşüktür ve bu da hisse senedinin varlıklarına göre değerinin altında olabileceğini düşündürmektedir. Bu durum, ICD'nin düşük bir Fiyat / Defter katsayısıyla işlem gördüğü yönündeki InvestingPro İpucu ile uyumludur.
Şirketin gelirleri son on iki ayda %12,53'lük sağlıklı bir büyüme göstererek satışları artırma kabiliyetini ortaya koydu. Ancak bu durum, 2023'ün 4. çeyreğindeki %23,94'lük önemli bir çeyreklik gelir düşüşüyle tezat oluşturuyor ve bu da şirketin kısa vadeli gelir tutarlılığı konusunda endişelere yol açabilir.
InvestingPro İpuçları ayrıca hisse senedinin bir haftalık toplam getirisinin -%10,05 ve bir yıllık toplam getirisinin -%52,89 ile önemli bir düşüş yaşadığını vurgulamaktadır. Bu durum, hisse senedinin ciddi bir satış baskısı altında olduğunu gösterdiğinden yatırımcılar için kırmızı bayrak olabilir. Ayrıca, analistler ICD'nin bu yıl kârlı olmasını beklemiyor, bu da şirketin gelecekteki beklentilerini değerlendirenler için dikkate alınması gereken bir başka kritik faktör.
Daha derin bir analiz ve daha fazla ipucu ile ilgilenen okuyucular için, InvestingPro platformunda abonelikle erişilebilen ek InvestingPro İpuçları mevcuttur. Yatırım stratejinizi geliştirmek için PRONEWS24 kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirimden yararlanabilirsiniz. Bu içgörüler ve veriler sayesinde yatırımcılar, zorlu piyasa ortamında ICD ile ilişkili riskleri ve fırsatları daha iyi anlayabilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.