Eaton Corporation (ETN), tüm zamanların en yüksek düzeltilmiş hisse başına kazancını (EPS) 2,55 $ ve tüm yıl rekorunu 9,12 $ olarak elde ederek güçlü dördüncü çeyrek sonuçları bildirdi. Şirketin 4. çeyrek marjları %22,8'e ulaşarak beklentilerini aştı ve artan marjlar %42 oldu.
İleriye bakıldığında, Eaton 2024 yılı için güçlü organik büyüme, düzeltilmiş EPS'de çift haneli artışlar ve önemli nakit akışı öngörüyor. Ayrıca, 375 milyon dolara mal olması beklenen ancak 325 milyon dolar fayda sağlayacak olan verimliliği artırmayı amaçlayan çok yıllı bir yeniden yapılandırma programı açıkladılar.
Eaton'ın Electrical Americas ve Aerospace segmentleri rekor satış ve kar elde ederken, eMobility iş kolunda %19'luk kayda değer bir satış artışı görüldü.
Önemli Çıkarımlar
- Eaton rekor düzeyde 4. çeyrek ve tüm yıl düzeltilmiş EPS elde etti.
- 4. çeyrek marjları %22,8 ile beklentileri aştı.
- Şirket 2024 yılında organik büyüme ve çift haneli EPS artışı öngörmektedir.
- Çok yıllı bir yeniden yapılandırma programının önemli faydalar sağlaması bekleniyor.
- Elektrikli Amerika, Havacılık ve Uzay ve eMobilite segmentlerinde rekor performans.
- Güçlü birikim kapsamı 2025'e kadar büyüme tahminlerini desteklemektedir.
- Önemli alanlarda büyümeyi desteklemek için önemli yatırımlar planlanmaktadır.
Şirket Genel Görünümü
- Eaton, 2024 yılında %6,5 ila %8,5 arasında organik büyüme beklemektedir.
- Beklenen 2024 segment marjları %22,4 ile %22,8 arasında değişmektedir.
- 2024 için öngörülen düzeltilmiş EPS hisse başına 9,95 ila 10,35 dolar arasındadır.
- İşletme nakit akışının 4 milyar ila 4,4 milyar dolar arasında olacağı tahmin edilmektedir.
Ayıya Yönelik Önemli Noktalar
- Sektör, kapasite ve işgücü kısıtlamalarıyla karşı karşıya kalabilir ve bu da potansiyel olarak büyüme döngüsünü uzatabilir.
- Düşük enflasyon nedeniyle 2024 yılında fiyatların büyümeye katkısının daha az olması bekleniyor.
Yükselişte Öne Çıkan Noktalar
- Eaton'ın birikmiş iş hacmi önemli ölçüde büyüdü ve Elektrik 2020'nin 4. çeyreğinden bu yana neredeyse %200 arttı.
- Şirket, sipariş kesintilerinde bile büyümeyi sürdürme yeteneğine güveniyor.
- Kamu hizmetleri, transformatörler, veri merkezleri ve e-Mobilite alanlarındaki büyümeyi desteklemek için 1 milyar dolarlık yatırım planlanıyor.
Kaçırılanlar
- Şirket, 2023'ün başında Avrupa işinde bir miktar stok eritme gözlemledi.
Soru-Cevapta Öne Çıkanlar
- CEO Craig Arnold yeniden yapılandırma programının gerekliliğini ve potansiyelini vurguladı.
- Şirket, talebi karşılamak için tedarik zinciri sorunlarını çözmeye çalışıyor.
- Eaton uzun vadeli büyüme varsayımlarına güveniyor ve eMobilite işinin %30 oranında büyüyeceği tahmin ediliyor.
- 2024'e kadar 2 milyar dolarlık hisse geri alım planı onaylandı.
Eaton'ın 4. çeyrekteki ve yıl genelindeki güçlü performansı, şirketin 2024'teki görünümü için olumlu bir ton oluşturuyor. Verimlilik ve stratejik büyüme girişimlerine odaklanan Eaton, yeniden sanayileşme ile elektrik ve havacılık sektörlerinde artan talebin sunduğu fırsatlardan yararlanmak için kendini konumlandırıyor. Kapasite ve işgücü kısıtlamalarının zorluklarına rağmen, şirketin güçlü birikiminin ve planlanan yatırımlarının önümüzdeki yıllarda da başarısını sürdürmesi beklenmektedir.
InvestingPro İçgörüleri
Eaton Corporation (ETN) son çeyrekte kayda değer bir düzeltilmiş EPS büyümesi ve 2024 için umut verici bir görünüm ile güçlü bir finansal performans gösterdi. İşte dikkate alınması gereken bazı önemli InvestingPro Analizleri:
InvestingPro Verileri, Eaton'ın Piyasa Değerinin 98,26 milyar dolar olduğunu ve bunun da yatırımcıların şirketin piyasadaki konumuna olan güvenini yansıttığını gösteriyor. Şirketin F/K Oranı şu anda 35 seviyesinde olup, 2023'ün 4. çeyreği itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş F/K Oranı 30,53 ile biraz daha düşüktür. Bu yüksek kazanç katsayısı, fiyatın beklenen büyüme oranlarına uygun olabileceğini düşündüren 1,13 PEG Oranına rağmen, gelecekteki kazanç artışı için yüksek beklentilerin göstergesi olabilir. Eaton'ın 2023'ün 4. çeyreği itibariyle son on iki aydaki Gelir Artışı %11,78 olup, şirketin satışlarını etkin bir şekilde artırma kabiliyetini göstermektedir.
InvestingPro'nun dikkat çekmesi gereken bir ipucu da Eaton'ın 14 yıl üst üste temettüsünü artırmış olması ve son temettü veriminin %1,3 olarak bildirilmesidir. Bu istikrarlı temettü büyümesi ve 2023'ün 4. çeyreği itibariyle son on iki ayda temettü büyümesindeki %6,17'lik artış, Eaton'ın hissedarlara değer döndürme taahhüdünün altını çiziyor.
InvestingPro, Eaton'ın finansal sağlığını ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyenler için bir dizi ek ipucu sunuyor. Eaton'ın Elektrikli Ekipman sektöründe önemli bir oyuncu olarak konumu, geçen yılki yüksek getirisi ve şirketin ılımlı borç seviyesi gibi içgörüler sağlayan 19 InvestingPro İpucu daha mevcuttur.
Unutmayın, InvestingPro aboneliği şimdi %50'ye varan indirimle özel bir Yeni Yıl satışında. SFY24 kupon kodunu kullanarak 2 yıllık InvestingPro+ aboneliğinde ek %10, SFY241 kupon kodunu kullanarak 1 yıllık InvestingPro+ aboneliğinde ek %10 indirim elde edebilirsiniz. Bu ipuçları ve ölçütler, özellikle Eaton'ın stratejik girişimleri ve büyüme potansiyeli göz önünde bulundurulduğunda, bilinçli yatırım kararları vermede çok değerli olabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.