Kurumsal varlık zekası alanında lider bir şirket olan Zebra Technologies Corporation (NASDAQ: ZBRA), dördüncü çeyrek ve 2023 yılının tamamı için yaptığı kazanç çağrısında satış ve karlılıkta önemli bir düşüş olduğunu bildirdi. Şirketin 4. çeyrek satışları %33'lük bir düşüşle 1 milyar dolar olurken, düzeltilmiş FAVÖK marjı da önemli bir düşüşle %15,4'e geriledi. GAAP dışı seyreltilmiş hisse başına kazanç da %64 düşüşle 1,71 dolara geriledi. Bu zorluklara rağmen Zebra, hizmet ve yazılım sektörlerinin gücünü vurgulayarak, maliyet azaltma ve yeterince nüfuz edilmemiş pazarlarda büyüme planlarını özetledi.
Önemli Çıkarımlar
- 4. çeyrek satışları %33 azalarak 1 milyar dolara geriledi.
- Düzeltilmiş FAVÖK marjı yedi puan azalarak %15,4'e geriledi.
- GAAP dışı seyreltilmiş hisse başına kazanç %64 düşüşle 1,71 dolara geriledi.
- Şirket, 2024 ortasına kadar yıllık net 120 milyon dolar işletme tasarrufu hedefliyor.
- Zebra, henüz girilmemiş pazarlarda ve yeni otomasyon kullanım alanlarında büyümeyi hızlandırmak için kaynaklarını yeniden tahsis ediyor.
- Şirket, 2024 yılının ilk çeyreğinde %17 ila %20 arasında bir satış düşüşü beklerken, yılın tamamında satışlarda %1 ila %3 arasında bir düşüş bekliyor.
- FAVÖK marjının 2024'ün ikinci yarısında %20'ye ulaşması bekleniyor.
- Zebra, nakit dönüşümü ve envanter yönetimine odaklanmayı sürdürürken borç ödemeye öncelik vermeyi planlıyor.
Şirket Görünümü
- Yılın tamamında satışların %1 ila %3 arasında düşeceği tahmin edilmektedir.
- Tüm yıl için FAVÖK marjının %19 olması beklenirken, ikinci yarıda bu oran %20 olarak hedefleniyor.
- Şirket pozitif serbest nakit akışı ve stok ve işletme sermayesinde mütevazı düşüşler öngörüyor.
Önemli Ayı Gelişmeleri
- Zebra, satışlarda ve kârlılıkta önemli bir düşüşle karşı karşıya kaldı.
- Şirket son pazarlarda yumuşama yaşadı ve bu da talebin azalmasına yol açtı.
- Genel pazar konusunda temkinli olmaya devam ediyor ve iyileşme işaretlerini doğrulamak için daha fazla sipariş ve proje bekliyor.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Hizmetler ve yazılım segmentleri ürün portföyünden daha iyi performans göstermiştir.
- Zebra, perakende, nakliye lojistiği, üretim ve sağlık sektörlerinde büyüme fırsatları görüyor.
- Şirket, tedarikçi taahhütlerini başarılı bir şekilde yeniden müzakere ederek uzun vadeli satın alma yükümlülüklerini %75 oranında azalttı.
Eksiklikler
- Ar-Ge harcamalarında 3. çeyrekte ardışık bir düşüş yaşandı.
- Şirket, 2024 yılının ilk çeyreğinde satışların düşmesini bekliyor.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Zebra, perakendeciler için değer önerisini ve Asya Pasifik bölgesindeki büyük bir perakendeci tarafından seçilmesini tartıştı.
- Şirket 2024'ün ikinci yarısı için iyimser ve yazılım işinde kârlılık ve maliyet azaltmaya odaklanıyor.
- Zebra, RFID alanındaki liderliğinden yararlanmayı ve yapay görme pazarındaki varlığını genişletmeyi planlıyor.
Zebra Technologies, mevcut gerilemeye rağmen, konumunu iyileştirmek için stratejik girişimler üzerinde çalışıyor. Şirketin yeniden yapılandırma eylemleri ve diğer girişimleri içeren maliyet azaltma planının önemli tasarruflar sağlaması ve yakın gelecekte daha sağlıklı bir FAVÖK marjına katkıda bulunması bekleniyor. Zebra'nın RFID alanındaki liderliği ve yapay görme pazarındaki genişlemesi de büyüme potansiyeli sunuyor. Şirketin 2024'ün ikinci yarısı için temkinli ancak iyimser görünümü, gelecekteki başarı için zemin hazırlarken mevcut piyasa zorluklarının üstesinden gelme konusundaki kararlılığını yansıtıyor.
InvestingPro İçgörüleri
Zebra Technologies Corporation'ın satışlarında ve karlılığında bildirilen düşüşler ışığında, InvestingPro'nun gerçek zamanlı verileri ve içgörüleri, şirketin finansal sağlığı ve hisse senedi performansı hakkında daha ayrıntılı bir görünüm sunuyor.
InvestingPro Veri ölçümleri, şirketin kurumsal varlık zekası alanındaki önemli varlığını yansıtan 14,58 milyar dolarlık bir piyasa değerine işaret ediyor. Zorlu bir çeyreğe rağmen, Zebra'nın F/K oranı 44,22 ile yakın vadeli kazanç büyümesine kıyasla yüksektir. Bu, yatırımcıların gelecekteki büyüme beklentilerine sahip olduğunu veya hissenin şu anda aşırı değerli olduğunu gösterebilir. Şirketin 2023'ün 3. çeyreği itibariyle son on iki aylık geliri 5,078 milyar dolar olup, brüt kâr marjı %46,47'dir ve satışların önemli bir kısmını brüt kâr olarak elde tutma becerisini göstermektedir.
InvestingPro İpuçları, Zebra Technologies'in geçen hafta %12,11 fiyat toplam getirisi ile önemli bir getiri yaşadığını ve geçen ay %16,52 ile daha da güçlü bir getiri elde ettiğini vurguluyor. Bu durum, şirketin stratejik planlarına yönelik olumlu bir piyasa tepkisinin veya ilk kazanç açıklamasına verilen aşırı tepkinin ardından yapılan bir ayarlamanın göstergesi olabilir. Buna ek olarak, analistler şirketin bu yıl kârlı olacağını tahmin ediyor ve bu da Zebra'nın 2024'ün ikinci yarısında daha iyi performans gösterme beklentisiyle örtüşüyor.
Zebra Technologies'in performansını ve potansiyel yatırım fırsatlarını daha derinlemesine incelemek isteyen okuyucular için ek InvestingPro İpuçları mevcuttur. Bu ipuçları daha kapsamlı analizler sunar ve InvestingPro platformu üzerinden erişilebilir. Yatırım araştırma deneyiminizi geliştirmek için PRONEWS24 kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirimden yararlanın. Şu anda InvestingPro, Zebra Technologies için toplam 10 ipucu listeliyor ve yatırımcılar için geniş bir içgörü yelpazesi sunuyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.