LPL Financial Holdings Inc. (LPLA), 2023 Dördüncü Çeyrek Kazançları Konferans Çağrısında toplam varlıklarında önemli bir artış olduğunu ve genişleme ve entegrasyona stratejik olarak odaklandığını duyurdu. Şirket, bu çeyrekte organik net yeni varlıklarda 25 milyar dolar ve işe alınan varlıklarda 17 milyar dolar olmak üzere toplam varlıkların 1,4 milyar dolar olduğunu bildirdi. Düzeltilmiş hisse başına kazanç (EPS) 3,51 $ oldu ve şirket 2024'ün ilk çeyreğinde %86,5'lik bir ödeme oranı bekliyor. LPL Financial, danışmanlar için kapsamlı bir platform sağlamayı amaçlayan yatay genişleme ve dikey entegrasyonu içeren stratejik planını da vurguladı. Şirket, 2024 yılında %6,25 ila %8,75 arasında bir çekirdek genel ve idari (G&A) büyüme oranı öngörüyor.
Önemli Çıkarımlar
- Toplam varlıklar, danışmanlık ve aracılık varlıklarında %9'luk bir artışla 1,4T $'a ulaştı.
- Organik net yeni varlıklar yıllık %8 büyüme oranıyla 25 milyar $ oldu.
- İşe alınan varlıkların toplamı 4. çeyrekte 17 milyar dolar oldu ve yıllık toplam 80 milyar dolara ulaştı.
- Düzeltilmiş EPS 4. çeyrekte 3,51$ olarak gerçekleşirken, ödeme oranı %87,6 oldu ve 1. çeyrekte bu oranın %86,5'e düşmesi bekleniyor.
- Şirket, iki yıl içinde 2 milyar dolarlık yetki kapsamında 1. çeyrekte 200 milyon dolarlık hisse geri alımı yapmayı planlıyor.
- LPL Financial, 2024 yılının ilk çeyreği için mevsimsel değişikliklerle birlikte yüksek tek haneli organik büyüme bekliyor.
- Birleşme ve satın almalar, potansiyel anlaşmalara disiplinli bir yaklaşımla stratejinin temel bir parçası olmaya devam ediyor.
- Şirket, çalışan bazlı ve RIA pazarları da dahil olmak üzere büyük pazarlara odaklanıyor ve büyüme yörüngesini sürdürmeyi bekliyor.
Şirket Görünümü
- LPL Financial, 2024 yılında daha normalleştirilmiş harcama seviyelerine dönmeyi öngörüyor.
- Şirket, organik büyümeye yatırım yapma ve uzun vadeli hissedar değeri yaratma konusunda iyimser.
- Şirket, 2024 yılının ilk çeyreği için yüksek tek haneli organik büyüme beklerken, Ocak ayı büyümesinin mevsimsel faktörler nedeniyle %1-2 oranında gerçekleşeceğini öngörüyor.
- LPL Financial büyük kurumsal kanala odaklanıyor ve 2024'te anlaşma faaliyeti için potansiyel görüyor.
Ayıda Öne Çıkanlar
- Hizmet ve ücret gelirleri, özellikle konferans salonu ücretlerindeki düşüş ve mevsimsel olarak daha düşük IRA ücretleri nedeniyle 4. çeyrekte 5 milyon dolar azaldı.
- Şirket, iki muayenehanenin satın alınması nedeniyle Ocak ayında daha yüksek bir yıpranma bekliyor.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Şirket, 1. çeyrekte rekor seviyelerde beklenen güçlü işe alımlar bildirdi.
- Prudential duyurusundan bu yana sağlıklı bir boru hattı ve artan görüşmeler var.
- LPL Financial hem bankalarda hem de sigorta şirketlerinde büyüme fırsatları görüyor.
Kaçırılanlar
- Genel büyümeye rağmen, 4. çeyrekte hizmet ve ücret gelirlerinde hafif bir düşüş yaşandı.
Soru ve Cevaplarda öne çıkan noktalar
- Şirket, büyük kurumsal kanaldaki başarısını tartıştı ve pazarını genişletmek için birleşme ve satın alma fırsatlarını araştırıyor.
- LPL Financial, büyük pazarlarda pazar payını artırmayı ve yüksek elde tutma oranını korumayı hedefleyerek birleşme ve satın almalara odaklandığını vurguladı.
- Faiz oranları, satış bazlı komisyonları olumlu yönde etkiledi ve şirket, danışmanlar ve müşteriler için seçenekleri korurken danışmanlık hizmetlerine doğru bir kayma bekliyor.
Sonuç olarak, LPL Financial Holdings Inc. 2023 yılının 4. çeyreğinde büyüme ve pazar genişlemesine stratejik olarak odaklanarak güçlü bir performans göstermiştir. Şirket, organik büyümeye yatırım yapma ve uzun vadede hissedarlar için değer yaratma planlarıyla danışmanlarına ve müşterilerine olan bağlılığını sürdürüyor.
InvestingPro İçgörüleri
LPL Financial Holdings Inc. şirketinin (LPLA) son kazanç raporu ve stratejik duyuruları ışığında, çeşitli ölçümler ve InvestingPro İpuçları yatırımcılara şirketin finansal sağlığı ve gelecek beklentileri hakkında ek bağlam sağlayabilir.
InvestingPro Verileri arasında 18,18 milyar dolarlık piyasa değeri, 16,04'lük F/K oranı ve 2023'ün 3. çeyreği itibarıyla son on iki ay için 15,39'luk kayda değer bir F/K oranı düzeltmesi yer alıyor. Bu rakamlar, kazançlarına göre makul bir şekilde değerlenen bir şirkete işaret ediyor. Aynı dönem için PEG oranı 0,17 ile özellikle düşüktür ve kazanç büyüme beklentilerine dayalı potansiyel değer düşüklüğüne işaret etmektedir.
LPL Financial'ın hisselerini değerlendirmeyi düşünen yatırımcıların ilgisini çekebilecek iki InvestingPro İpucu, şirketin hisse geri alım faaliyeti ve analistler tarafından yapılan olumlu revizyonlardır. Yönetimin agresif hisse geri alım stratejisi, şirketin değerine duyulan güvenin bir sinyali olarak görülebilir. Ayrıca, 7 analistin önümüzdeki dönem için kazançlarını yukarı yönlü revize etmesi, şirketin finansal performansına ilişkin iyimser bir bakış açısı oluşturuyor.
Daha ayrıntılı analiz ve ek InvestingPro İpuçları arayan yatırımcılar için, InvestingPro'nun https://www.investing.com/pro/LPLA adresinden erişilebilen LPL Financial ürün sayfasında 9 tane daha listelenmiştir. Bu ipuçları, diğer temel finansal göstergelerin yanı sıra şirketin kârlılığı, temettü tutarlılığı ve varlık likiditesi hakkında bilgiler içerir.
Yatırım araştırmalarınızı derinleştirmek için InvestingPro'ya abone olmayı düşünün. Abonelik şu anda %50'ye varan indirimle özel bir Yeni Yıl satışında. 2 yıllık InvestingPro+ aboneliğinde ek %10 indirim için SFY24 kupon kodunu, 1 yıllık InvestingPro+ aboneliğinde ek %10 indirim için SFY241 kupon kodunu kullanın. Bu teklifler, kapsamlı veriler ve uzman görüşleriyle yatırım kararlarınızı geliştirecek.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.