KKR & Co. Inc. (KKR), ücrete bağlı kazançlarda kayda değer bir artış ve gelecekteki büyüme için olumlu bir görünüm ile 2024 yılı için güçlü ilk çeyrek sonuçları bildirdi. Yatırım şirketinin kazanç çağrısı, geçen yılın aynı dönemine kıyasla hisse başına ücrete bağlı kazançlarda %22'lik bir artış ve hisse başına 1,08 dolarlık toplam işletme kazancı ortaya koydu.
Şirket artık Global Atlantic'in tamamına sahip, Strategic Holdings adında yeni bir segment oluşturdu ve yönetim ücretlerinde ve net işlem ücretlerinde büyüme görüyor. KKR ayrıca yıllık temettü tutarını da artırarak üst üste beşinci yıl temettü artışı gerçekleştirdiğini duyurdu.
Önemli Çıkarımlar
- KKR'nin hisse başına ücrete bağlı kazancı 2023'ün ilk çeyreğine kıyasla %22 artarak 0,75 dolara yükseldi.
- Toplam işletme kazancı hisse başına 1,08 dolara ulaştı.
- Şirket, 2 Ocak'ta kalan payını kapatarak Global Atlantic'in %100'üne sahip oldu.
- Yeni bir segment olan Strategic Holdings'in gelecekte önemli ölçüde büyümesi bekleniyor.
- Yönetim ücretleri bir önceki çeyreğe göre %4 artarak 815 milyon dolara yükseldi.
- KKR bu çeyrekte 31 milyar dolar sermaye topladı ve 14 milyar dolar dağıttı.
- Şirketin uzun vadeli hedefleri arasında önümüzdeki on yıl içinde hisse başına 15$+ düzeltilmiş net gelire ulaşmak ve beş yıl içinde 25$+ milyar nakit yaratmak yer alıyor.
Şirket Görünümü
- KKR, 2024'ten 2026'ya kadar 300 milyar doların üzerinde sermaye toplamayı hedefliyor.
- İkinci çeyrekte yeni dağıtım için sağlıklı bir boru hattı öngörüyor.
- Stratejik hedefler arasında beş yıl içinde yönetim altındaki varlıklarda bir trilyon doları aşmak ve Global Atlantic sigorta işini iki katına çıkarmak yer alıyor.
- Strategic Holdings'in 2030 yılına kadar bir milyar doların üzerinde yıllık işletme kazancı elde etmesini bekliyor.
Ayıda Öne Çıkanlar
- Piyasalardaki kırılganlık ve jeopolitik riskler iş ortamını etkileyebilecek potansiyel faktörler olarak kabul edildi.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Özel sermaye portföyü ilk çeyrekte %5, son 12 ayda ise %19 arttı.
- Varlık yönetimi, sigorta ve stratejik holdingler de dahil olmak üzere çeşitli dağıtım yollarına güveniyor.
- İş modeli, ekip ve kültürün piyasada fark yaratacağına inanıyor.
Kaçırılanlar
- Sağlanan bağlamda herhangi bir spesifik eksiklik tartışılmamıştır.
Soru-Cevapta Öne Çıkanlar
- Yöneticiler, özel kredi konusundaki yapıcı görüşü ve Asya pazarındaki güçlü konumu tartıştılar.
- Global Atlantic ile kredi işi arasındaki simbiyotik ilişki, üçüncü taraf sigorta AUM'unun büyümesine katkıda bulunuyor.
- Gayrimenkul ve altyapı varlık sınıflarına genişleme planları.
- Gelecekteki yatırımcı görüşmelerinde Amerika'nın özel sermayesine odaklanmak.
- Bir öncelik olmadığı için ikincil alanı aktif olarak takip etmemek.
- Sentetik risk transferi piyasasında ABD bankalarıyla ilişki kurmak ve bunu varlık bazlı finansman stratejileriyle iyi bir uyum olarak görmek.
KKR'nin ilk çeyrek kazanç çağrısı, finansal gücüne katkıda bulunan stratejik satın almalar ve segment tanıtımları ile sağlam bir büyüme yörüngesinde bir şirketin resmini çizdi.
Firmanın sermaye dağıtımı için çeşitli yollara duyduğu güven ve iddialı uzun vadeli hedefleri, rekabetçi yatırım pazarındaki konumunu koruma ve genişletme konusundaki kararlılığını göstermektedir. Piyasa ve jeopolitik belirsizliklerin potansiyel etkisini kabul etmesine rağmen, dağıtım ve para kazanma için güçlü bir boru hattına sahip olan KKR, başarısını sürdürmeye hazır görünüyor.
InvestingPro İçgörüleri
KKR & Co. Inc. (KKR), son kazanç çağrısında da yansıtıldığı gibi güçlü bir finansal performans sergiledi. Şirketin konumunu daha iyi anlamak için InvestingPro'dan bazı önemli bilgileri burada bulabilirsiniz:
InvestingProVerileri:
- KKR'nin piyasa değeri 84,22 milyar dolar ile güçlü bir yatırımcı güvenine işaret ediyor.
- Şirketin F/K oranı, 2023'ün 4. çeyreğinde sona eren son on iki ay itibariyle 22,88'dir ve yatırımcıların bir dolar kazanç için ne kadar ödemek istediklerini gösterir.
- Son on iki aydaki %238,39'luk kayda değer gelir artışı, şirketin ticari faaliyetlerinde önemli bir genişlemeye işaret ediyor.
InvestingPro İpuçları:
- KKR, şirketin yıllık temettü tutarını artırma duyurusuyla uyumlu olarak, temettü tutarını 4 yıl üst üste artırarak istikrarlı bir temettü büyümesi geçmişine sahiptir.
- Olumlu temettü büyümesine rağmen, 12 analist önümüzdeki dönem için kazanç beklentilerini aşağı yönlü revize etti, bu da şirketin gelecekteki kazanç potansiyeline bakan yatırımcılar için dikkate alınması gereken bir nokta olabilir.
Daha derinlemesine analiz isteyen yatırımcılar için, KKR'nin finansal sağlığı ve piyasa performansı hakkında kapsamlı bir görüş sağlayan ek InvestingPro İpuçları mevcuttur. InvestingPro'da InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim elde etmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanın. Platformda KKR'nin yatırım potansiyeli hakkında değerli bilgiler sunabilecek 10 InvestingPro İpucu daha listeleniyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.