Kamu hizmetlerinin enerji ve suyu yönetmesine yardımcı olan küresel bir teknoloji şirketi olan Itron, Inc. (ITRI), 2023'ün dördüncü çeyreğinde önemli gelir artışı ve artan kârlılıkla piyasa beklentilerini aşarak güçlü bir finansal performans bildirdi.
Şirket, bir önceki yılın aynı dönemine göre %23'lük bir artışla 577 milyon dolar gelir elde ettiğini ve düzeltilmiş FAVÖK'ün %99'luk bir artışla 68 milyon dolara yükseldiğini açıkladı. Hisse başına GAAP dışı kazanç da %73'lük önemli bir artışla 1,23 dolara yükselirken, serbest nakit akışı da bir önceki yıla göre 57 milyon dolarlık bir iyileşmeyle 39 milyon dolara ulaştı.
Itron'un 2024 yılı için iyimser görünümü, 2,275 milyar dolar ile 2,375 milyar dolar arasında tahmin edilen yaklaşık %7'lik gelir artışını ve 3,40 ila 3,80 dolar arasında değişen GAAP dışı hisse başına kazancı içeriyor.
Önemli Çıkarımlar
- Itron, 2023 yılının 4. çeyreğinde bir önceki yılın aynı dönemine göre %23 artışla 577 milyon dolar gelir elde ettiğini bildirdi.
- Düzeltilmiş FAVÖK %99 artışla 68 milyon dolara yükselirken, GAAP dışı hisse başına kazanç %73 artışla 1,23 dolara ulaştı.
- Bu çeyrekteki serbest nakit akışı, bir önceki yıla göre 57 milyon dolar artışla 39 milyon dolar gibi güçlü bir seviyede gerçekleşti.
- Eversource Energy ve ONE Gas gibi önemli sözleşmeler ve ortaklıklar duyuruldu.
- Şirket, 2024 yılı için pazar talebinin devam etmesini ve fatura-fatura oranının en az bire bir olmasını bekliyor.
- Tüm 2024 yılı için gelirin 2,275 milyar ila 2,375 milyar dolar arasında olması ve GAAP dışı hisse başına kazancın 3,40 ila 3,80 dolar olması bekleniyor.
- Microsoft Azure OpenAI ve GE Vernova ile yapılan işbirlikleri şebeke modernizasyonunu hızlandıracak.
Şirket Görünümü
- Itron, 2024 yılında şebeke modernizasyonuna odaklanan yapıcı bir pazar talebi öngörüyor.
- Şirket, 2024 yılının tamamında gelirin bir önceki yıla göre %7'lik bir artışla 2,275 milyar ila 2,375 milyar dolar aralığında olmasını öngörüyor.
- GAAP dışı hisse başına kazancın 2024 yılı için 3,40 ila 3,80 dolar arasında olması bekleniyor.
- Schneider Electric, GE Vernova ve Microsoft ile yapılan işbirliklerinden ilk müşteri faaliyetleri ve ürün sürümlerinin 2025 ve sonrasında gerçekleşmesi bekleniyor.
Önemli Ayı Gelişmeleri
- Şirket, özellikle Ağlar işini etkileyen, endekslenmemiş birikmiş işlerden kaynaklanan ters rüzgarlarla karşı karşıyadır.
- Devlet altyapı yatırım programlarından 2025 ve sonrasına kadar önemli gelir katkısı beklenmiyor.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Avrupa'da Cihazlar işinde, özellikle su sayacı ve iletişim modüllerinde güçlü performans.
- Batı Avrupa'daki yerel yönetimler su pazarına yatırım yaparak Itron'un bölgedeki işlerini güçlendiriyor.
- Şirket, tedarik zincirinin esnekliğini sağlamak için stratejik olarak envantere yatırım yapmıştır.
Eksiklikler
- Kazanç çağrısında önemli bir eksiklik bildirilmemiştir.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- CEO Tom Deitrich, 2024'teki ilk yarı marjlarının ikinci yarı marjlarından daha düşük olmasını, genel marjların ise 2023'e göre biraz daha yüksek olmasını bekliyor.
- Şirket, devlet hibeleri için aktif olarak teklifler sunmakta ve 2024 yılında faaliyetlerin ve rezervasyonların artmasını beklemektedir.
- Itron, potansiyel satın almalar için artan nakit bakiyesini kullanarak Outcome segmentini geliştirmek için birleşme ve satın almalara odaklanmıştır.
- İki fabrikanın 2025'in başlarında kapatılması, şirketin üretim ayak izini doğru boyutlandırma ve marjları iyileştirme planının bir parçasıdır.
Sonuç olarak, Itron'un dördüncü çeyrek sonuçları ve ileriye dönük açıklamaları, yalnızca mevcut piyasa koşullarını etkin bir şekilde yönetmekle kalmayıp aynı zamanda stratejik ortaklıklar ve inovasyona odaklanma yoluyla gelecekteki büyüme için zemin hazırlayan bir şirkete işaret etmektedir.
Şirket, 2024 yılı için istikrarlı bir talep beklemekte ve şebeke modernizasyonunu teşvik etmek ve Outcome segmentindeki tekliflerini geliştirmek için işbirliklerinden yararlanmayı hedeflemektedir.
InvestingPro Analizleri
Itron, Inc. (ITRI) son finansal performansında da görüldüğü üzere dayanıklılığını ve büyüme potansiyelini ortaya koymuştur. Şirketin pazardaki konumunu daha iyi anlamak için InvestingPro'dan bazı temel ölçütleri aşağıda bulabilirsiniz:
- Itron'un düzeltilmiş piyasa değeri 4,15 milyar dolar olup sağlam bir pazar varlığına işaret etmektedir.
- Fiyat/Kazanç (F/K) oranı 43,14 olan şirket, piyasa ortalamasına kıyasla daha yüksek bir değerlemeye sahip olarak görülebilir ve bu da yatırımcıların şirketin gelecekteki büyümesine olan güvenini göstermektedir. Bu durum, 2023'ün 3. çeyreği itibarıyla son on iki ay için 41,64 ile biraz daha düşük olan düzeltilmiş F/K oranıyla da desteklenmektedir.
- Aynı dönem için Fiyat/Kazanç Büyüme (PEG) oranı 0,31'dir ve bu da kazanç büyüme beklentileri göz önüne alındığında hisse senedinin değerinin düşük olduğunu gösterebilir.
InvestingPro İpuçları potansiyel yatırımcılar için iki önemli hususu vurgulamaktadır:
1. Şirketin 2023'ün 3. çeyreği itibariyle son on iki ayda %13,8'lik güçlü gelir artışı, şirketin satışlarını artırma kabiliyetine bakanlar için olumlu bir sinyaldir.
2. Itron'un %3,12'lik aktif karlılığı, kazanç elde etmek için varlıklarını kullanmadaki verimliliğini göstermektedir.
InvestingPro, Itron'un finansal sağlığını ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemeyi düşünenler için ek bilgiler sunuyor. Bilinçli yatırım kararları için kapsamlı bir analiz sağlayabilecek 27 InvestingPro İpucu daha mevcuttur. Bu analizlerle ilgilenen okuyucular PRONEWS24 kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim kazanabilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.