Kurumsal yapay zeka uygulamalarının lider sağlayıcısı C3.ai (NYSE: AI), 2024 mali yılının dördüncü çeyreğinde gelir, nakit akışı ve karlılık tahminlerini aşarak güçlü bir performans bildirdi. Şirketin 4. çeyrek geliri bir önceki yıla göre %20 artarak 86,6 milyon dolara ulaştı ve 60,9 milyon dolarlık GAAP dışı brüt kâr ile %70 brüt kâr marjı elde etti. GAAP işletme zararı 82,3 milyon $ olmasına rağmen, C3.ai'nin GAAP dışı işletme zararı 23,4 milyon $ ile önemli ölçüde daha düşüktü.
Şirket ayrıca 18,8 milyon dolarlık bir serbest nakit akışı bildirdi ve çeyreği 750,4 milyon dolarlık nakit, nakit benzerleri ve yatırımlarla önemli bir likidite ile tamamladı.
Önemli Çıkarımlar
- C3.ai'nin 4. çeyrek geliri bir önceki yıla göre %20 artışla 86,6 milyon $'a ulaşırken, abonelik geliri %41 arttı.
- GAAP dışı brüt kâr 60,9 milyon dolara ulaşarak %70 brüt kâr marjına dönüştü.
- Şirketin tüm yıl geliri bir önceki yıla göre %16'lık bir artışla 310,6 milyon dolar olarak gerçekleşti.
- Diğerlerinin yanı sıra Cargill, Baker Hughes ve Petronas ile yapılan genişlemeler de dahil olmak üzere güçlü müşteri büyümesi kaydedildi.
- C3.ai'nin Üretken Yapay Zeka ürünlerine büyük ilgi gösterildi ve 2025'in ilk çeyreğine kadar 90.000 talep gelmesi bekleniyor.
- Şirket, 750,4 milyon dolarlık likidite ve 2025 mali yılı için pozitif serbest nakit akışı görünümü ile iyi sermayelendirilmiş durumda.
Şirket Görünümü
- C3.ai, Kurumsal Yapay Zeka yazılım pazarında lider bir konum elde etmek için büyümeye yatırım yapmaya devam etmeyi planlıyor.
- Gelirlerin 2025 mali yılında yaklaşık %23 oranında artması öngörülmektedir.
- Başta ABD ordusu olmak üzere federal pazardaki genişlemenin büyümeyi desteklemesi bekleniyor.
- Tüketim bazlı fiyatlandırmaya geçişin gelir büyümesi üzerinde kısa vadeli olumsuz bir etkisi olması bekleniyor, ancak bu stratejik bir değişimin parçası.
Ayı Yönünde Öne Çıkanlar
- GAAP faaliyet zararı 82,3 milyon $ olarak gerçekleşmiştir.
- Dördüncü çeyreğin sonunda GAAP RPO bir önceki yıla göre %36 oranında düşerken, mevcut GAAP RPO %12 oranında azalmıştır.
- Tüketim bazlı fiyatlandırmaya geçiş gelir artışını geçici olarak azalttı.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Abonelik gelirleri 4. çeyrekte %41 oranında artarak güçlü bir yinelenen gelir akışına işaret etti.
- Şirketin serbest nakit akışı pozitifti ve çeyreği güçlü bir nakit pozisyonuyla kapattı.
- Özellikle federal pazarda önemli genişlemeler ve yeni anlaşmalarla müşteri çekiciliği artmaya devam etti.
Eksiklikler
- Şirket gelir ve karlılık beklentilerini aşarken, GAAP bazında önemli faaliyet zararları bildirdi.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- CEO Tom Siebel, C3.ai'nin Generative AI teknolojisi için büyük pazar fırsatını ve şirketin müşteri başarısı için pilotlara yatırım yapma taahhüdünü vurguladı.
- Şirket, yaklaşık 3,5 aylık istikrarlı bir satış döngüsünü ve '25 mali yılı için pozitif serbest nakit akışı beklentisini doğruladı.
- Yeni dönüştürülen müşterilere yönelik tüketim modelleri, üretimin ilk çeyreğinden onuncu çeyreğine kadar GPU saat kullanımında önemli artışlarla detaylandırıldı.
C3.ai'nin kazanç çağrısı, şirketin Kurumsal Yapay Zeka pazarında baskın bir pay elde etmek için hızlanan büyümesinin ve stratejik yatırımlarının altını çizdi. Güçlü likidite pozisyonu ve önümüzdeki mali yıl için olumlu bir görünümle C3.ai, ürün geliştirme ve müşteri katılımı konusunda adımlar atmaya devam ederek sürdürülebilir büyüme ve yenilik için zemin hazırlıyor.
InvestingPro İçgörüleri
C3.ai'nin son kazanç duyurusu güçlü mali performansını vurguladı, ancak yatırımcıların daha geniş bir finansal bağlamı göz önünde bulundurmaları önemlidir. InvestingPro verilerine göre, C3.ai 3,45 milyar dolarlık bir piyasa değerine sahip ve 2024'ün 3. çeyreğine kadar olan son on iki ay itibariyle 3,3'lük bir fiyat/kitap oranıyla yüksek bir gelir değerleme katsayısında işlem görüyor. Şirketin olumlu serbest nakit akışı raporuna rağmen, F/K oranı -12,4 seviyesinde olup yatırımcıların kârlılık konusundaki endişelerini yansıtmaktadır.
Şirketin bildirdiği nakit varlıklarına paralel olarak, bir InvestingPro İpucu, C3.ai'nin bilançosunda borçtan daha fazla nakit tuttuğuna işaret ediyor ve bu da büyüme girişimlerini destekleyebilecek sağlam bir likidite pozisyonuna işaret ediyor. Bununla birlikte, başka bir InvestingPro İpucu, 14 analistin önümüzdeki dönem için kazanç beklentilerini aşağı doğru revize ettiğini ve bunun şirketin kısa vadeli kazanç potansiyeli hakkında piyasa şüpheciliğine işaret edebileceğini belirtiyor.
Yatırımcılar, hisse senedi fiyatının son üç ayda %35,3'lük bir düşüşle önemli bir dalgalanma yaşadığını, ancak son bir ayda %6,17 oranında yükseldiğini unutmamalıdır. Bu hareketler, piyasanın hem şirketin stratejik kararlarına hem de daha geniş ekonomik koşullara verdiği tepkiyi yansıtıyor olabilir. C3.ai'nin finansal verilerini daha derinlemesine incelemek isteyenler için InvestingPro abonelerine ek bilgiler ve ipuçları sunuyor. INVTROZEL1A kupon kodunu kullanan yatırımcılar, yıllık ya da iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim kazanarak yatırım kararlarını etkileyecek zengin verilerin kilidini açabilirler. Şu an itibariyle, C3.ai için şirketin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha kapsamlı bir anlayış sunan 9 ek InvestingPro İpucu mevcuttur.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.