Perşembe günü, küresel bir yatırım bankacılığı firması olan Jefferies, hormon optimizasyonu sağlayıcısı Biote Corp. (NASDAQ:BTMD) şirketini Satın Al derecelendirmesi ve 6,55 $ fiyat hedefiyle kapsamaya başladı. Pelet prosedürleri yoluyla gelir elde eden şirket, 55 milyonluk önemli bir potansiyel pazara sahip ancak şu anda yaklaşık 400.000 hasta ve yaklaşık 7.000 uygulayıcı ile düşük marka bilinirliğine sahip.
Jefferies'e göre Biote'nin 2027 mali yılına kadar gelirinde %16'lık bir Yıllık Bileşik Büyüme Oranı (CAGR) görmesi bekleniyor. Bu büyüme projeksiyonu, artan marka bilinirliğine, bileşik GLP-1 gibi sağlıklı yaşam sektörlerine genişlemeye ve yaşlanan ABD nüfusuna dayanmaktadır. Gelirinin %80'ini prosedürlerden elde eden firmanın franchise benzeri iş modeli, ölçeklenebilirliği ve düşük sermaye gereksinimleriyle dikkat çekiyor.
Olumlu görünüme rağmen Jefferies, Biote'nin karşılaştığı bazı zorlukları da kabul ediyor. Hastalar tarafından tamamen nakit olarak ödenen prosedürlerin yüksek maliyeti ve Kuzey Amerika Menopoz Derneği (NAMS) ve Amerikan Kadın Doğum Uzmanları ve Jinekologlar Koleji (ACOG) gibi meslek örgütlerinin desteğinin olmaması, şirket için potansiyel engeller olarak görülüyor.
Finansal tahminler açısından Jefferies, Biote için %15'lik bir üç yıllık satış CAGR'si modellemekte ve şirketin 2025 mali yılına kadar %69,5'lik bir brüt kar marjına ulaşacağını öngörmektedir. Şirketin iş modeli ve büyüme stratejileri, hormon optimizasyon tedavileri için genişleyen pazardan potansiyel olarak faydalanmasını sağlayacak şekilde konumlandırılmıştır.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.