Salı günü Canaccord Genuity, Itron (NASDAQ:ITRI) üzerindeki duruşunu değiştirerek notunu Tut'tan Al'a yükseltti ve fiyat hedefini önceki 68 $'dan 105 $'a önemli ölçüde artırdı. Karar, Itron'un enflasyonu hesaba katmak için yeniden fiyatlandırılmamış birikiminin yaklaşık %30'unu 2024 yılı boyunca gelire dönüştüreceği beklentisiyle alındı.
Şirket ayrıca, 4./24./1./25. çeyrekte iki fabrikanın kapatılmasını da içeren yeniden yapılandırma çalışmalarının ortasında yer alıyor. Yönetim, bu fabrikaların kapatılması ve kalan düşük marjlı birikim üzerinde çalışılmasıyla birlikte 2025 yılına kadar brüt marj (GM) profilinin iyileşmesini bekliyor.
Itron'un kamu hizmeti müşterileri, artan talepler ve elektrik, su ve gaz şebekelerini etkileyen aşırı hava koşulları nedeniyle zorluklarla karşı karşıyadır.
Bu baskılar, kamu hizmetleri bu sorunları ele almaya çalışırken sürekli harcamalara yol açmıştır. Ayrıca, daha önce sevkiyat faaliyetlerini etkileyen tedarik zincirinin 2024 yılında daha az engel teşkil etmesi ve böylece daha yüksek teslimat hacimlerine olanak sağlaması bekleniyor.
Canaccord Genuity tarafından belirlenen yeni fiyat hedefi, 19,5x işletme değeri/faiz, vergi, amortisman ve itfa öncesi kâr (EV/EBITDA) katsayısına dayanmaktadır. Bu katsayı, üç yıllık ortalama katsayı olan 17,8x'in biraz üzerinde olan 256 milyon $'lık 2024 kazanç tahminine uygulanmıştır.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.