Investing.com – Fed, bir yıldır sürdürdüğü faiz artırım kampanyasını sonlandırabileceğinin sinyallerini verirken ABD'de zor durumdaki bir bölgesel banka daha çöküşe yaklaşıyor. Bu arada Apple, milyarlarca dolarlık yeni hisse geri alımları açıklarken Shell, beklenenden daha iyi çeyrek sonuçları açıklayan son petrol devi oldu. TCMB, yılın ikinci Enflasyon Raporunu yayımladı.
1. Fed için bir dönemin sonu mu?
"Bunun sonuna başlangıcından çok daha yakın olduğumuza dair bir his var."
Fed Başkanı Jerome Powell, ABD Merkez Bankası Federal Açık Piyasa Komitesinin (FOMC), oy birliğiyle faizleri 25 baz puan artırarak %5'in üzerine çıkarma kararı almasının ardından düzenlediği basın toplantısında böyle konuştu.
Bu, Fed'in borçlanma maliyetlerinde üst üste onuncu artış oldu ancak Powell'ın Çarşamba günkü yorumlarını yakından dinleyen gözlemciler, politika yapıcıların bu sıkılaştırma döngüsüne yakında bir duraklama gelebileceğini hissetmiş olabileceklerini fark etti.
Ekonomik büyümenin yavaşlama belirtileri göstermesi ve kredi sıkışıklığının bölgesel bankaları tehdit etmesiyle, Fed'in yüksek enflasyonu kontrol altına almayı amaçlayan faiz artırım kampanyasının etkisi hissedilmeye başlandı.
FOMC'nin yönlendirmesi, bu hissiyatı yansıtır şekilde, yeni verilerin ve yüksek faizlerin genel etkisinin ek artışlara ihtiyaç olup olmadığının belirlenmesinde rol oynayacağını söyleyecek şekilde revize edildi.
Powell'ın bunu, görünümde "anlamlı" bir değişiklik olarak nitelendirmesi dikkat çekici. Bunun, bir duraklamanın yakın olduğu anlamına gelip gelmediğini zaman gösterecek.
2. PacWest, seçeneklerini değerlendiriyor
Beverly Hills merkezli PacWest Bancorp’un, olası bir çöküşün eşiğine gelen en son banka olmasıyla birlikte, orta ölçekli ABD kredi kuruluşlarındaki sıkıntı Çarşamba günü daha da arttı.
PacWest yaptığı açıklamada, finansal bir can simidi sağlamak amacıyla "birkaç potansiyel ortak ve yatırımcı" tarafından kendisine yaklaşıldığını ve bu görüşmelerin devam ettiğini söyledi.
Yorumlar, bankanın potansiyel bir satış da dahil olmak üzere stratejik seçeneklerini gözden geçirdiğine dair bir Bloomberg raporunun ardından, banka hisselerinin %50 civarı düşmesinin ardından geldi. Bloomberg, konuya aşina olan kişilere atıfta bulunarak PacWest'in potansiyel bir ayrılık ya da sermaye artırımını da araştırmak üzere bir mali danışmanla birlikte çalıştığını söyledi.
PacWest'in sorunları; bu hafta başında JPMorgan’ın, zor durumdaki First Republic Bank’i acil olarak satın alması ile ABD bankacılık sektöründe 2008'den bu yana yaşanan en acil krizin duracağına dair yeni doğan umutları söndürdü.
3. Vadeli işlemler Apple kazançları öncesinde sakin
Yatırımcılar Fed kararını sindirip bölgesel bankalardaki kargaşayı izlerken ABD hisse senedi vadeli işlemleri Perşembe günü durgun seyretti.
Dow %0,04 arttı, S&P 500 büyük ölçüde değişmedi ve Nasdaq 100 %0,31 yükseldi.
ABD piyasaları kapandıktan sonra teknoloji devi Apple, kazanç raporunu paylaşacak. Kaliforniya merkezli şirketin, üst üste ikinci çeyrekte satışlarında düşüş bildirmesi bekleniyor ve analistler Mac ve iPad ürünlerine yönelik zayıf talep nedeniyle gelirde yaklaşık %5'lik bir düşüş öngörüyor.
Ancak bu, iPhone üreticisini, hisse geri alım programında büyük bir artış açıklamaktan alıkoyması beklenmiyor. Raporlara göre analistler, şirketin genel gücünün bir göstergesi olarak görülen geri alımların, 90 milyar dolar değerinde olabileceğine inanıyor.
4. Shell için bir atılım
Royal Dutch Shell, kısmen enerji fiyatlarındaki düşüşü dengelemeye yardımcı olan güçlü akaryakıt ticareti performansı sayesinde ilk çeyrekte beklenenden daha iyi gelir elde ettiğini açıkladı.
Yılın ilk üç ayındaki düzeltilmiş kâr, geçen yılın aynı dönemine göre %5,7 artarak 9,65 milyar dolara yükseldi ve Bloomberg'in 8,14 milyar dolarlık tahminlerini aştı. Kimyasallar ve rafine ürünler bölümü, kârının bir önceki yıla göre %52 artarak 1,78 milyar dolara yükselmesiyle iyi bir çeyrek geçirdi.
Shell (LON:RDSa)'in sonuçları, bu kazanç sezonunda petrol devleri için son başarıya işaret ediyor. Rakipleri BP Plc ve Exxon Mobil Corp, petrol fiyatlarındaki son gerilemenin etkisini sınırlamaya yardımcı olan dirençli talep sayesinde öngörülenden daha yüksek getiri sağladı.
Ayrı olarak analistler, Shell'in önümüzdeki üç ay boyunca hisse geri alım hızını 4 milyar dolar olarak sürdürme kararını büyük ölçüde memnuniyetle karşıladı. Geri alımlar, CEO Wael Sawan'ın, Shell ile ABD'li emsalleri arasındaki değerleme farkını kapatma çabasının önemli bir ayağını oluşturuyor.
5. ECB için karar günü
Avrupa Merkez Bankasının (ECB) Perşembe günü yapılacak son yönetim kurulu toplantısında, faizleri yükseltmesi bekleniyor ancak Frankfurt'taki yetkililerin son para politikası sıkılaştırma döngüsünde kademeli bir gevşemeyi desteklemeye başlayıp başlamayacağı henüz belli değil.
Bu hafta Euro Bölgesinden gelen enflasyon verileri, fiyat artışını frenlemeyi en önemli önceliği haline getiren ECB'nin daha güvercin bir yaklaşım sergilemesine yardımcı oldu.
Çekirdek fiyatlar – değişken gıda ve enerji fiyatlarını dışarıda bırakan ve Merkez Bankası için önemli olan bir enflasyon ölçütü – Nisan ayında %5,6'ya geriledi ancak bu değer, ECB'nin %2'lik hedefinin oldukça üzerinde kalmaya devam ediyor.
Bu arada ECB'nin Mart ayı kredi verilerine ilişkin yaptığı bir anket, bankaların, borçluların kredi almasını daha da zorlaştırdığını gösterdi.
Bu gelişmeleri göz önünde bulunduran ING analistleri, ECB'nin mevcut faiz artırım kampanyası sırasında "en az" iki artırım daha yapacağını tahmin ediyor: Bugün 25 baz puanlık bir artırım ve ardından Haziran ayındaki bir sonraki toplantısında ek bir artırım.
6. TCMB’nin 2023 II. Enflasyon Raporu
TCMB, bu yılın ikinci enflasyon raporunu paylaştı. Raporu, yılın ikinci Enflasyon Raporu Toplantısında sunan Merkez Bankası Başkanı Şahap Kavcıoğlu, 2023 yıl sonu enflasyon tahminlerini değiştirmediklerini açıkladı.
Banka yıl sonu enflasyon beklentisini 2023 için %22, 2024 için %8,8 puanda sabit tuttu.
Çarşamba günü açıklanan TÜFE verisine göre Nisan ayında yıllık enflasyon oranı %43,68 ile %51,33 olan beklentilerin altında kaldı. Bir önceki ay ise TÜFE, %50,51 oranında gerçekleşti.
TCMB raporunda enflasyonla ilgili şu ifadelere yer verildi:
“Aylık enflasyonun seyrinde bir önceki ayda olduğu gibi gıda ve hizmet grupları öne çıkarken, enerji fiyatları belirgin bir oranda gerilemiştir. Gıda fiyatları temelde kırmızı ve beyaz et ile işlenmiş et ürünlerinin öncülüğünde tarihsel nisan ayı eğiliminin üzerinde artış kaydetmiştir.”
Raporda ayrıca kira alt grubundaki enflasyonun, %66,76’ya yükseldiği belirtildi.