Pazartesi günü, Amer Sports Inc. (NYSE:AS) Evercore ISI'dan yeni bir Outperform notu aldı ve fiyat hedefi 21,00 $ olarak belirlendi. Firmanın analizinde, Arcteryx markasının şirketin finansal performansı üzerindeki önemli etkisi vurgulanarak, Amer'in FAVÖK'üne yaklaşık %61 ve toplam hisse değerine %75'lik katkısına dikkat çekildi.
Evercore ISI, "Arcteryx™'in olağanüstü büyümesi, Amer'in Kâr ve Zarar tablosunun en önemli arka rüzgârı olacak" diyor.
Arcteryx'in büyümesi, Lululemon liderliğinin eski üyelerini de içeren yönetim ekibi tarafından uygulanan stratejik değişikliklere bağlanıyor. Marka, 2020'de %80 olan gelirinin %30'undan daha azını temsil eden farklılaştırılmamış toptan satış kanallarına olan bağımlılığını azalttı. Ayrıca, 2019'dan bu yana mağaza başına satışların Kuzey Amerika'da iki katına, Çin'de ise dört katına çıkmasıyla doğrudan tüketiciye (DTC) satışlara doğru önemli bir kayma yaşandı.
Evercore ISI, Arcteryx'in 2023'ten 2025'e kadar olan geliri için %19'luk bir yıllık bileşik büyüme oranı (CAGR) tahmin ediyor; bu oran Amer'in %13'lük genel öngörülen büyüme oranından daha yüksek. Bu projeksiyon iki ana faktöre dayanmaktadır: şu anda %4 olan Amerika Birleşik Devletleri'nde artan marka bilinirliği potansiyeli ve Çin'de açık hava etkinliklerine katılımdaki büyümenin devam etmesi. Firma, Amerika Birleşik Devletleri'ndeki yaklaşık 300.000 kayakçıya kıyasla Çin'in yılda 1 milyondan fazla yeni kayakçı ekleyeceğini tahmin ediyor.
Arcteryx'in Amer Sports için finansal önemi, markanın Amer'in toplam marjlarından yaklaşık 800 baz puan daha yüksek olan kâr marjları ile daha da vurgulanmaktadır.
InvestingPro İçgörüleri
Amer Sports Inc. (NYSE:AS), Evercore ISI tarafından 21,00$ fiyat hedefiyle Outperform olarak derecelendirilmesinin ardından son zamanlarda ilgi odağı oldu. Bu iyimser görünüm büyük ölçüde Amer'in mali yapısının temel taşı haline gelen Arcteryx markasının başarısından kaynaklanıyor. Şirketin mevcut piyasa konumunun daha kapsamlı bir resmini sunmak için InvestingPro'dan bazı önemli bilgiler aşağıda yer almaktadır:
Amer Sports, 7,85 milyar dolarlık piyasa değeriyle sektörde önemli bir oyuncu konumunda. Şirketin gelir büyümesi, son çeyrekte %35,27'lik bir artışla etkileyici oldu ve bu da ürünlerine yönelik güçlü bir pazar talebine işaret ediyor. Bu durum, Evercore ISI'nın Arcteryx'in geliri için yaptığı olumlu tahminle örtüşüyor ve marka için sağlam bir büyüme yörüngesi fikrini destekliyor.
InvestingPro İpuçları, Amer Sports'un önemli bir borç yüküyle çalıştığını ve bunun yatırımcıların şirketin mali sağlığını değerlendirirken göz önünde bulundurmaları gereken önemli bir faktör olduğunu öne sürüyor. Ayrıca, RSI'a göre hisse senedi şu anda aşırı alım bölgesinde bulunuyor ve bu da yakın vadede potansiyel bir geri çekilme veya konsolidasyona işaret edebilir.
Son on iki ayda kârlı olmamasına rağmen, şirketin likit varlıkları kısa vadeli yükümlülüklerini aşarak bir miktar finansal esneklik sağlıyor. Amer Sports temettü ödemiyor, bu da gelir odaklı yatırımcılar için dikkate alınması gereken bir husus olabilir.
Amer Sports'u daha derinlemesine incelemek isteyen yatırımcılar, https://www.investing.com/pro/AS adresini ziyaret ederek toplam 9 ek ipucu içeren daha fazla InvestingPro İpucunu keşfedebilirler. Yatırım stratejilerini geliştirmek isteyenler PRONEWS24 kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim kazanabilir.
Özetle, Amer Sports kârlılık ve borç konusunda zorluklarla karşı karşıya olsa da, şirketin güçlü gelir artışı ve Arcteryx'in stratejik başarısı gelecekteki performans için olumlu bir görünüm sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.