Permian Basin'deki en büyük özel petrol ve gaz üreticisi olan Endeavor Energy Partners, değerini 25 milyar ila 30 milyar dolar arasına yerleştirebilecek bir satışı değerlendiriyor. Bu hamle, şirketin 85 yaşındaki kurucusu Autry Stephens'ın faaliyete başlamasından yaklaşık 45 yıl sonra geldi.
Stephens, 2024 yılının ilk çeyreğinde potansiyel olarak satış sürecini başlatmak üzere JPMorgan Chase'den (NYSE:JPM) bankacılarla anlaştı. Bir işlem garanti edilmemekle birlikte, Stephens'ın ölümünden sonra kararı mirasına bırakmak yerine Endeavor'un geleceğini güvence altına almak istediği bildiriliyor.
Konuyla ilgili yorum yapmaktan kaçınan şirket, ABD'de petrol ve gaz çıkarımı için çok tercih edilen bir bölge olan Permian Basin'in Midland bölgesinde 350.000 net dönümlük bir alanda faaliyet gösteriyor.
Exxon Mobil 'in (NYSE:XOM) Pioneer Natural Resources'ı (NYSE:PXD) 60 milyar dolara satın alması ve Chevron'un (NYSE:CVX) Hess'i (NYSE:HES) 53 milyar dolara satın alması gibi sektördeki son büyük anlaşmalarla birlikte, piyasa büyük ölçekli konsolidasyonlar için açık bir iştah gösteriyor. Bu işlemlerde şirketlerin nakit rezervleri yerine hisse senetlerinden yararlanmaları, Endeavor'a talip olabilecek finansal kapasiteye sahip olduklarını gösteriyor.
Endeavor'a 2022 yılına kadar süren bir önceki sondaj ortaklığı sayesinde aşina olan Exxon, Chevron ve kısa süre önce Surmont petrol kumu projesinin %50 hissesini 2,7 milyar dolara satın alan ConocoPhillips (NYSE:COP) potansiyel talipler arasında yer alıyor. Ancak, yorum taleplerine yanıt vermedikleri için Endeavor'a ilişkin niyetleri doğrulanmadı.
Çeşitli taraflardan gelen ilginin satış kararını etkilediği bildiriliyor. "Black Gold" adlı TV dizisiyle adını duyuran Stephens, Endeavor'ı rakiplerinden değerinin altında arazi satın alıp kârlı bir şekilde işleterek büyüttü ve aynı zamanda kendi hizmet şirketlerini kullanarak üretim maliyetlerini düşürdü.
Endeavor'ın finansal performansı, 2023'ün ikinci çeyreğinde üretimin 2022'nin aynı dönemine kıyasla %25 artarak 331.000 varil petrol eşdeğerine ulaşmasıyla güçlü görünmektedir. Fitch Ratings, Endeavor'un 2024 yılında yaklaşık 1 milyar dolar serbest nakit akışı yaratacağını öngörüyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.