Son Dakika
40% İndirim 0
🔎 Warren Buffett'ın S&P 500'ü %+174.3 ile geride bırakan hisse seçimlerini görün %40 İndirimli Alın

DCF değerlemesi Philip Morris hisselerinin %47 oranında değerinin altında olduğunu gösteriyor

Yayın Tarihi 09.11.2023 16:46
Kaydedildi. Kayıtlı Öğeler Kısmını İncele
Bu makale zaten Kayıtlı Öğeler arasında bulunuyor
 
© Reuters.
 
PM
-0,12%
Portföy'e Ekle/Kaldır
Takip listesine ekle
Pozisyon Ekle

Pozisyon başarıyla eklendi:

Lütfen varlık portföyünüze isim verin
 

Philip Morris International Inc. (NYSE:PM) için yakın zamanda yapılan bir indirgenmiş nakit akışı (DCF) değerlemesi, hisse başına 172 ABD$'lık bir adil değere işaret ederek, 90,20 ABD$'lık mevcut hisse fiyatına kıyasla %47'lik bir potansiyel değer düşüklüğüne işaret ediyor. Bulgu bugün, Perşembe günü raporlandı ve piyasa beklentilerini önemli ölçüde aşıyor.

Değerlemede kullanılan DCF modeli, başlangıçtaki yüksek büyüme dönemini daha istikrarlı bir dönemin izleyeceğini varsayan iki aşamalı bir büyüme modeli kullanmaktadır. Bu yöntem, gelecekteki nakit akışlarını bugünkü dolara indirgeyerek şirketin içsel değerinin bir tahminini sağlar. Bu değerleme için yapılan hesaplamalar ya analist tahminlerine dayanır ya da önceki serbest nakit akışından (FCF) ekstrapole edilir.

Bu değerleme, Philip Morris'in hisselerinin algılanan değeri ile gerçek değeri arasında önemli bir tutarsızlık olduğunu ortaya koymuştur. DCF değerlemesi, tütün şirketi için 110 ABD$ olan analist fiyat hedefinin %56 üzerinde olup, piyasa beklentilerinde potansiyel bir boşluğa işaret etmektedir.

DCF modelinin bir şirketin değerine ilişkin değerli bilgiler sağlayabilmesine karşın bazı sınırlamaları olduğunu da belirtmek gerekir. Büyük ölçüde gelecekteki performans ve büyümeye ilişkin varsayımlara dayanır ve bu varsayımların doğru bir şekilde tahmin edilmesi zor olabilir. Yine de, bu uyarılara rağmen, DCF değerlemesi ile mevcut piyasa fiyatları arasındaki önemli fark, yatırımcılar ve analistler arasında daha fazla analiz ve tartışmaya yol açabilir.

InvestingPro Insights

InvestingPro'dan alınan gerçek zamanlı verilere göre Philip Morris International Inc. (NYSE:PM), sunulan iyimser DCF değerlemesine uygun olarak hızlanan bir gelir artışı yaşamaktadır. Bu büyüme, şirketin etkileyici brüt kâr marjlarıyla birleştiğinde, DCF değerlemesi ile mevcut piyasa fiyatları arasındaki önemli boşluğu potansiyel olarak haklı çıkarabilir.

Ayrıca, Philip Morris'in temettü ödemelerini sürdürme konusunda güçlü bir geçmişe sahip olduğunu ve temettülerini 15 yıl üst üste artırdığını belirtmek gerekir. Bu durum, hissedarlara değer kazandırma taahhüdünü göstermekte ve tespit edilen potansiyel değer düşüklüğünü daha da desteklemektedir.

InvestingPro İpuçları'na göre şirket, kaynakların verimli kullanıldığını gösteren yüksek bir varlık getirisi ile faaliyet göstermektedir. Bununla birlikte, şirketin kısa vadeli yükümlülüklerinin likit varlıklarını aşması, potansiyel likidite sorunlarına işaret ettiğinden dikkatli olunmalıdır.

Çok sayıda şirket için zengin ek bilgiler ve ipuçları sunan InvestingPro, şu anda Philip Morris International Inc. (NYSE:PM) için 12 ek ipucu listeliyor. Bu da onu bilinçli kararlar almak isteyen yatırımcılar için değerli bir kaynak haline getiriyor.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.

DCF değerlemesi Philip Morris hisselerinin %47 oranında değerinin altında olduğunu gösteriyor
 

İlgili Makaleler

Yorum Ekle

Yorum Kuralları

Yorumları kullanarak diğer kullanıcılarla bağlantıya geçebilir, görüşlerinizi paylaşabilir, yazarlara ve diğer kullanıcılara sorular sorabilirsiniz. Ancak, söylem düzeyini yüksek tutmak amacıyla oluşturduğumuz aşağıdaki kriterlere lütfen uyunuz:

  • Söyleşiyi zenginleştirin.
  • Bağlamı koruyun. Sadece tartışılan konuyla ilgili bilgileri gönderin.
  • Saygılı olun. Eleştirel görüşler, pozitif ve diplomatik bir üslupla anlatılabilir.
  • Standart yazı stili kullanın. Noktalama, küçük ve büyük harf kullanın, imla kurallarına uyun.
  • Spam veya reklam mesajı atmak yasaktır.
  • Küfür, argo kullanımı yasaktır.
  • Sadece Türkçe yorum yapabilirsiniz.

Spam mesajlar yazan, argo/küfür kullanan ve forumu suistimal eden kullanıcıların hesapları süresiz olarak kapatılacaktır.

Düşünceleriniz buraya yazın
 
Bu grafiği silmek istediğinize emin misiniz?
 
Gönder
Bu sayfada da paylaş:
 
Ekteki grafiği yeni bir grafikle değiştirmek istiyor musunuz?
1000
Yorum yapma yetkiniz olumsuz puanlama sebebiyle kısıtlanmıştır. Durumunuz moderatörlerimiz tarafından incelenecektir.
Lütfen tekrar yorum yapmadan önce bir dakika bekleyiniz.
Yorumunuz için teşekkür ederiz. Yorumunuz, yöneticilerimiz tarafından kontrol edildikten sonra onaylanacaktır. Bu sebeple yorumunuzun yayınlanması biraz zaman alabilir.
 
Bu grafiği silmek istediğinize emin misiniz?
 
Gönder
 
Ekteki grafiği yeni bir grafikle değiştirmek istiyor musunuz?
1000
Yorum yapma yetkiniz olumsuz puanlama sebebiyle kısıtlanmıştır. Durumunuz moderatörlerimiz tarafından incelenecektir.
Lütfen tekrar yorum yapmadan önce bir dakika bekleyiniz.
Yoruma Grafik Ekle
Engellemeyi Onayla

%USER_NAME% isimli kullanıcıyı engellemek istediğinize emin misiniz?

Bunu onayladıktan sonra %USER_NAME% isimli kullanıcı ile birbirinizin yorumlarını görmeyeceksiniz.

%USER_NAME% başarıyla Engelli Listesine eklendi

Bu kişinin engelini yeni kaldırdınız. Yeniden engellemek için 48 saat beklemeniz gerekmektedir.

Yorumu şikayet et

Yorum silinmeli, çünkü:

Yorum Şikayet Edildi

Teşekkürler!

Şikayetiniz yönetim ekibimize iletildi
Google ile Kayıt Ol
veya
E-posta ile Kayıt Ol