Perşembe günü Redburn-Atlantic, Comcast Corp'u (NASDAQ:CMCSA) Satın Al'dan Nötr'e düşürdü. Firma ayrıca hisse senedi fiyat hedefini de bir önceki 50 dolardan 44 dolara indirdi. Revizyon, şirketin geniş bant segmenti ve önümüzdeki yıl pazardaki büyüme zorluklarıyla ilgili endişeleri yansıtıyor.
Düşüş, firmanın devam eden geniş bant baskıları nedeniyle Comcast için kazanç katsayısında bir daralma beklediği için geliyor. Tahmin, gelecek yılın kazançlarına göre katsayının 9,6x'ten 9,0x'e düşeceğini öngörüyor. Analist, Comcast'in geniş bant işine yönelik beklentilerin düşürülmesinin ardındaki temel faktörler olarak Sabit Kablosuz Erişimin (FWA) maliyet bilincine sahip tüketiciler arasında artan hakimiyetini ve pazar büyümesindeki yavaşlamayı gösterdi.
Not indirimine rağmen analist, Comcast'in düşük tek haneli rakamlarda faiz, vergi, amortisman ve itfa öncesi kar (FAVÖK) büyümesini destekleyebilecek potansiyel büyüme faktörlerini kabul etti. Firma, bu itici güçler arasında Comcast'in yayın hizmeti Peacock'taki kayıplarda beklenen azalmayı ve şirketin tema parkları için olumlu bir görünümü vurguladı. Epic Universal parkının 2026 yazında faaliyete geçmesinin şirketin performansına katkıda bulunması bekleniyor.
Comcast'in mevcut durumu, değişen tüketici tercihleri ve rekabet dinamikleri karşısında sektörün yaşadığı zorlukları yansıtıyor. Şirketin bu baskıları hafifletme çabaları arasında gelir akışlarını çeşitlendirmek ve eğlence parkları ve dijital hizmetler gibi büyüme alanlarına yatırım yapmak yer alıyor.
InvestingPro İçgörüleri
Redburn-Atlantic tarafından yapılan son not indiriminin ortasında, Comcast Corp (NASDAQ:CMCSA) bazı sağlam ölçümlerle karışık bir finansal manzara sunuyor. InvestingPro verilerine göre, Comcast yaklaşık 166,9 milyar dolarlık piyasa değerine sahip ve bu da medya sektöründeki önemli varlığının altını çiziyor. Şirketin Fiyat/Kazanç (F/K) oranı makul bir seviye olan 11,28'dir ve 2023'ün 4. çeyreği itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş F/K oranı daha da cazip bir seviye olan 10,78'dir. Bu, hisse senedinin kazançlarına göre değerinin altında olabileceğini ve değer yatırımcılarına hitap edebileceğini göstermektedir.
InvestingPro İpuçları, yönetimin agresif hisse geri alım programının ve yüksek hissedar getirisinin önemli hususlar olduğunu vurguluyor. Comcast yalnızca temettü ödemelerini 4 yıl üst üste artırmakla kalmadı, aynı zamanda bu ödemeleri 17 yıl üst üste sürdürerek hissedarlara değer iade etme konusundaki kararlılığını da gösterdi. Ayrıca analistler, son on iki aydır kârlı olan şirketin bu yıl da kârlı olacağını tahmin ediyor.
Bazı analistler önümüzdeki dönem için kazanç beklentilerini aşağı yönlü revize etmiş olsa da, Comcast'in medya sektöründe önemli bir oyuncu olması ve düşük fiyat oynaklığı istikrarlı bir yatırım fırsatı sağlayabilir. Daha derinlemesine analiz isteyen yatırımcılar için https://www.investing.com/pro/CMCSA adresinde ek InvestingPro İpuçları bulunmaktadır. Bu ipuçlarına ve daha fazlasına erişmek için PRONEWS24 kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim kazanabilirsiniz.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.