Önde gelen enzim mühendisliği şirketi Codexis, Inc. (NASDAQ: CDXS), 2024 yılının üçüncü çeyreğinde gelirlerinde önemli bir artış kaydederek, bir önceki yılın 9,3 milyon dolarından 12,8 milyon dolara yükseldiğini bildirdi. CEO Dr. Stephen Dilly ve CFO Georgia Erbez'in yönettiği kazanç görüşmesinde şirket, genomik enzim portföyünün elden çıkarılması ve temel işine odaklanma dahil olmak üzere stratejik girişimlerini vurguladı. Codexis ayrıca, ilaç üretimindeki büyüme ve çift sarmallı RNA ligazına olan artan talep ile desteklenen 2026 yılı sonuna kadar kârlılığa ulaşma hedefini açıkladı.
Önemli Noktalar
- Toplam gelirler Q3 2024'te 12,8 milyon dolara yükseldi, Q3 2023'teki 9,3 milyon dolardan artış gösterdi.
- Ürün geliri, müşteri sipariş zamanlamasının etkisiyle 11,2 milyon dolara yükseldi.
- Bilançoyu güçlendirmek için 31 milyon dolar net gelir elde edildi.
- Temel işe odaklanmak için yeni yönetici atamaları ve genomik enzim portföyünün elden çıkarılması gerçekleştirildi.
- Codexis, ilaç üretimindeki büyüme ile 2026 yılı sonuna kadar kârlılığı hedefliyor.
- Enzim üretimini geliştirme ve kilogram ölçekli bir ECO Synthesis üretim tesisi kurma planları mevcut.
- 90 milyon dolarlık güçlü nakit pozisyonu, 2027'ye kadar operasyonları finanse etmesi bekleniyor.
Şirket Görünümü
- Codexis, 2024 için yeniden teyit edilen gelir rehberliği ile olumlu bir görünüm sürdürüyor.
- Özellikle siRNA terapötik alanında ortaklıklar ve teknolojide önemli ilerlemeler öngörülüyor.
- TIDES Europe'ta yaklaşan sunumlar ve yıl sonuna kadar ECO Synthesis İnovasyon Laboratuvarı'nın tamamlanması bekleniyor.
Düşüş Gösteren Noktalar
- Ar-Ge geliri, tekrar etmeyen kalemlerin azalması nedeniyle 1,7 milyon dolara düştü.
- SG&A giderleri, ağırlıklı olarak artan danışmanlık maliyetleri nedeniyle 13,6 milyon dolara yükseldi.
Yükseliş Gösteren Noktalar
- Ürün brüt marjı yıllık bazda %58'den %61'e yükseldi.
- Net zarar 34,9 milyon dolardan 20,6 milyon dolara önemli ölçüde daraldı.
- Alphazyme ile ortaklığın 2025'te ilk gelirlerini üretmesi, 2026 ve 2027 boyunca büyümenin devam etmesi bekleniyor.
Eksikler
- Kazanç görüşmesinde belirtilen özel bir eksiklik rapor edilmedi.
Soru-Cevap Öne Çıkanlar
- Yöneticiler, ECO Synthesis platformunun uyarlanabilirliği ve ölçeklendirme potansiyelini tartıştı.
- Yatırım planları, üretimi modernleştirmeyi ve büyük ölçekli üretim için yeni bir tesis kurmayı içeriyor.
- Enzimatik üretimin kalitesi, çevresel faydaları ve rekabet gücü vurgulandı.
- Codexis, BIOSECURE Yasası'na uymak için üretimi ülke içine taşımayı hedefliyor.
- Yönetim, gelişen itibar ve daha derin müşteri ilişkilerini vurguladı.
Codexis'in yeni yöneticiler işe alma ve temel olmayan varlıkları elden çıkarma gibi stratejik kararları ile ilişkileri optimize etmeye odaklanması, şirketin pazar konumunu güçlendirmesi bekleniyor. Nükleozid fosforamidatlar (NQP'ler) ve nükleozid trifosfatlar (NTP'ler) gibi RNA yapı taşlarının enzimatik üretiminin, kalite ve çevresel etki açısından rekabet avantajları sunması ve mRNA üretim maliyetlerini önemli ölçüde etkilemesi bekleniyor. Şirketin, maliyetleri potansiyel olarak düşürmek için büyük mRNA oyuncularıyla ilişki kurması, inovasyona ve müşteri odaklı çözümlere olan bağlılığını vurguluyor. Önümüzdeki Kasım ayında birkaç yatırımcı konferansı ve TIDES Europe toplantısı dahil olmak üzere yoğun bir program ile Codexis, biyoteknoloji endüstrisindeki ivmesini sürdürmeye hazırlanıyor.
InvestingPro Görüşleri
Codexis, Inc. (NASDAQ: CDXS), Q3 2024 sonuçlarında görüldüğü gibi son finansal performansında dayanıklılık gösterdi. Bu olumlu seyir, InvestingPro'dan elde edilen gerçek zamanlı verilerle de destekleniyor. Şirketin piyasa değeri 246,12 milyon dolar olup, bu durum yatırımcıların stratejik yönüne olan güvenini yansıtıyor.
InvestingPro verilerinden en çarpıcı olanlarından biri, Codexis'in %89,16'lık etkileyici 1 yıllık fiyat toplam getirisidir. Bu, şirketin rapor ettiği gelir ve brüt marj iyileştirmeleriyle uyumludur. Bu önemli getiri, piyasanın Codexis'in temel iş alanlarına odaklanma ve temel olmayan varlıkları elden çıkarma gibi stratejik girişimlerine olumlu tepkisini vurguluyor.
Ancak, Codexis'in şu anda son on iki ayda 53,11 milyon dolarlık negatif faaliyet geliriyle zarar ettiğini belirtmek önemlidir. Bu durum, kazanç görüşmesinde belirtildiği gibi şirketin 2026 yılı sonuna kadar kârlılığa ulaşma hedefiyle tutarlıdır.
InvestingPro İpuçları, Codexis'in bilançosunda borçtan daha fazla nakit tuttuğunu vurguluyor. Bu, kazanç görüşmesinde bildirilen 90 milyon dolarlık güçlü nakit pozisyonunu destekliyor. Bu sağlam likidite, 2027'ye kadar operasyonları finanse etmek ve ECO Synthesis üretim tesisi gibi stratejik girişimlere yatırım yapmak için çok önemlidir.
Bir diğer ilgili InvestingPro İpucu, Codexis'in hızla nakit tükettiğini gösteriyor. Bu, şirketin stratejik planlarında belirtildiği gibi Ar-Ge ve üretim kapasitelerine yaptığı artan yatırımlarla uyumludur. Yönetimin 2026 yılına kadar kârlılığa ulaşmaya odaklanması, bu nakit tüketim oranına doğrudan bir yanıt gibi görünüyor.
Daha kapsamlı bir analiz arayan yatırımcılar için InvestingPro ek ipuçları ve görüşler sunuyor. Şu anda Codexis için 8 adet daha InvestingPro İpucu mevcut olup, şirketin finansal sağlığı ve pazar konumu hakkında daha derin bir anlayış sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.