Citi analistleri Microsoft (NASDAQ:MSFT) için fiyat hedeflerini daha önce 495 $'dan 520 $'a yükseltirken, hisse senedinin satın alınmasını tavsiye etmeye devam ediyor.
Banka, OpenAI ile ilgili son haberlerin Microsoft'un bulut hizmeti Azure için faydalı olduğunu, ancak öngörülen maliyetlerin hafife alınabileceğine inandıklarını belirtti.
Son haftalarda OpenAI'den medyada sıkça bahsedildi ve şirketin yıllık gelirini iki kattan fazla artırarak Yıllık Yinelenen Gelir (ARR) olarak 3,4 milyar dolara çıkardığı ve Oracle (ORCL) ile bulut bilişim anlaşmalarını artırdığı bildirildi.
Citi analistleri, "OpenAI ile ilgili haberler büyüme açısından cesaret verici (Azure'un güçlü performansına işaret ediyor), ancak analizimiz, çoğunluk tarafından kullanılan finansal modellerin Microsoft'un OpenAI'ye yaptığı yatırım nedeniyle yaşayacağı ve faaliyet dışı giderler kaleminde görünecek kayıpları tam olarak hesaba katmayabileceğini gösteriyor" diye yazdı.
Microsoft'un genel büyüklüğü göz önüne alındığında etki önemli olmasa da, başka bir değişiklik olmadığı varsayımıyla, çoğunluk tarafından kabul edilen hisse başına kazanç (EPS) tahminlerinin önümüzdeki çeyreklerde 0,04-0,05 $ kadar biraz yüksek olabileceğini tahmin ettiklerini açıkladılar.
Sonuç olarak Citi, 2024'ün dördüncü mali çeyreği ve 2025'in ilk mali çeyreği için kısa vadeli EPS tahminini yaklaşık %1 oranında mütevazı bir şekilde düşürdü ve 3,08 dolarlık EPS ile yaklaşık 3,15 dolarlık konsensüs tahmininin yaklaşık %2 altında kaldı. Şirket 2027 mali yılı ve sonrası için tahminlerini artırmıştır.
Bu makale yapay zeka yardımıyla oluşturulmuş ve çevrilmiştir ve bir editör tarafından gözden geçirilmiştir. Daha fazla bilgi için lütfen Hüküm ve Koşullarımıza bakın.