Salı günü UBS, TD Synnex (NYSE:SNX) hisselerini Nötr'den Satın Al'a yükseltti ve yeni fiyat hedefini bir önceki 115 $'dan 145 $'a yükseltti. Firma, 2024 ve 2025 mali yıllarında şirket için şu anda piyasa fiyatına yansımadığına inandıkları bir büyüme ivmesi öngörüyor.
Yükseltme, BT ve yapay zeka teknolojisine yönelik beklenen talebin yanı sıra nakit akışının en az %50'sini temettü ve geri alımlar yoluyla hissedarlara geri döndürmeyi amaçlayan bir sermaye tahsisi stratejisine dayanıyor. UBS, bu yaklaşımın, Apollo hisse fazlalığının çözülmesi ve 2 milyar dolarlık geri alım yetkisinin uygulanmasıyla birlikte TD Synnex hisselerinin yeniden değerlendirilmesine yol açabileceğini öne sürüyor.
TD Synnex'in BT harcamalarındaki genel toparlanmadan ve yapay zekadan gelen ek talepten faydalanması bekleniyor, bu da 2025 ve 2026 mali yıllarında gelir artışını yaklaşık %6'ya yükseltebilir. Bu büyüme oranı, şu anda piyasa tarafından öngörülenden önemli ölçüde daha yüksek.
Firmanın tahmini, 2025 mali yılı için öngörülen 13,16 $ hisse başına kazancı (EPS) içeriyor. UBS, daha hızlı büyüme ve cazip bir sermaye getirisi stratejisinin birleşiminin, şirketin fiyat-kazanç (F/K) katsayısının mevcut 9,5x'ten 11,0x'e yeniden değerlenmesiyle sonuçlanmasını bekliyor.
InvestingPro İçgörüleri
TD Synnex'in (NYSE:SNX) son dönemdeki performansı ve stratejik hamleleri hem analistlerin hem de yatırımcıların dikkatini çekti. Piyasa değeri 9,54 milyar dolar ve fiyat/kazanç (F/K) oranı 16,13 olan şirketin değerlemesi ilginç bir tablo çiziyor. Özellikle, 2024 yılının ilk çeyreği itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş F/K oranı 12,15 ile daha da caziptir ve tarihsel standartlara kıyasla potansiyel bir değer düşüklüğüne işaret etmektedir.
Şirketin hissedar getirilerine olan bağlılığı, InvestingPro'nun iki önemli ipucunda da görüldüğü gibi açıkça ortaya çıkıyor: TD Synnex agresif bir şekilde hisse geri alımı yapıyor ve yüksek bir hissedar getirisine sahip. Ayrıca şirket, büyüme için yeniden yatırım yapmak ve hissedarları ödüllendirmek arasındaki dengeyi göstererek temettüünü üç yıl üst üste artırdı. TD Synnex, %1,37 temettü verimi ve 1Ç 2024 itibarıyla son on iki ayda %14,29'luk güçlü temettü büyüme oranıyla gelir odaklı yatırımcılar için cazip bir seçenek olarak konumlanıyor.
Ayrıca, hisse senedi bir aylık fiyat toplam getirisi %12,86 ve bir yıllık fiyat toplam getirisi %25,27 ile güçlü getiriler göstererek sağlam kısa vadeli ve uzun vadeli performansa işaret etmektedir. Bu durum, UBS'nin şirketin büyüme ve sermaye tahsisi stratejisine yönelik iyimser bakış açısıyla uyumludur. Daha fazla bilgi edinmek isteyen yatırımcılar için, platform üzerinden erişilebilecek 15'in üzerinde ek InvestingPro İpucu mevcuttur. TD Synnex'in beklentilerini daha derinlemesine incelemek ve kapsamlı analizlerin kilidini açmak için, yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliğinde ek %10 indirim için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.