Salı günü UBS, Plug Power (NASDAQ:PLUG) için Nötr notunu korurken, fiyat hedefini bir önceki 4,75$'dan 2,75$'a düşürdü. Firmanın analisti, şirketin fiyat artışlarını uygulama çabalarını ve bu değişikliklerin 2024'ün ikinci çeyreğinde yansımalarını beklediğini belirtti. Buna rağmen analist, ayarlama sürecinin yönetimin beklentilerinin ötesine geçeceğine inanıyor.
Plug Power'ın 2024'ün ilk çeyreğindeki elektrolizör satışları 1,3 milyon dolar olarak bildirildi. Şirket ikinci çeyrekte bu satışlarda önemli bir artış bekliyor ve yıl boyunca artışın devam edeceğini öngörüyor. Plug Power, 2025 yılına kadar üç aylık elektrolizör satışlarında 150 milyon dolara ulaşmayı hedefliyor ve yönetim elektrolizör işinin yaklaşık %30 brüt kar marjı sağlayacağını öngörüyor.
İlk başkanlık tartışmasının ardından gelen sorulara yanıt olarak analist, Kasım seçimlerinden sonra Beyaz Saray'da olası bir değişiklik olsa bile, 2022 Enflasyon Azaltma Yasası'nın yürürlükten kaldırılmasının olası olmadığını belirtti. Ancak yeni bir yönetim, mali destek için Enerji Bakanlığı'na bağlı olan hidrojen merkezlerinin finansmanını etkileyebilir.
Revize edilen fiyat hedefi, net borç ve kontrol gücü olmayan paylar hesaba katıldıktan sonra, 2025 yılı satış tahmini olan 1.086 milyon $'a uygulanan 2,75 kat işletme değeri-satış (EV/Satış) katsayısına dayanmaktadır ve bu da 2,75 $'lık yeni hisse fiyatı tahminiyle sonuçlanmaktadır. Plug Power'ın değerlemesi, emsal katsayıların düşmesine rağmen metodolojide herhangi bir değişiklik olmaksızın emsal grubu ile uyumludur.
Yakın tarihli diğer haberlere göre Plug Power, küresel hidrojen projesi sözleşmelerinde 7,5 gigawatt ile önemli bir kilometre taşına ulaştı. Şirketin Temel Mühendislik ve Tasarım Paketi (BEDP) hizmeti, Plug Power için potansiyel olarak önemli bir gelire dönüşecek şekilde artan bir talep gördü. Yakın zamanda Plug Power, Allied Green Ammonia ile Avustralya'daki bir proje için 3 GW BEDP sözleşmesinin yanı sıra Amerika Birleşik Devletleri ve Avrupa'da ek sözleşmeler imzaladı.
Şirket ayrıca 25 MW'lık bir PEM elektrolizörünü adı açıklanmayan Avrupalı bir müşteriye başarıyla satarak gelecekteki genişlemeye işaret etti. Truist Securities, Plug Power'ın mali sağlığı için elektrolizör satışlarının başarılı bir şekilde yürütülmesinin önemini vurgulayarak şirket üzerindeki Tut notunu korudu.
Plug Power ayrıca, hiper ölçekli veri merkezleri ve elektrikli araç şarj istasyonları gibi uygulamaları potansiyel olarak destekleyen bir megavatlık yüksek güçlü sabit sistemi için bir endüstri sertifikası aldı. Bununla birlikte, şirketin Enerji Bakanlığı'ndan aldığı 1,66 milyar dolarlık kredi garantisi inceleme altında ve bu da kredinin gerçekleşmesini potansiyel olarak etkileyebilir. BMO Capital, bu gelişme ışığında şirket üzerindeki Underperform notunu korudu.
InvestingPro İçgörüleri
Plug Power (NASDAQ:PLUG) fiyatlandırma ve satış stratejilerini belirlerken, yatırımcılar şirketin finansal sağlığını ve piyasa performansını yakından takip ediyor. Gerçek zamanlı verilere göre, Plug Power'ın piyasa değeri 1,71 milyar dolar seviyesinde ve bu da piyasanın şirkete yönelik mevcut değerlemesini yansıtıyor. Endişe verici bir ölçüt, şirketin -0,95 olan negatif F/K oranıdır ve bu da şirketin şu anda kârlı olmadığını göstermektedir. Ayrıca, 2024 yılının 1. çeyreği itibariyle son on iki aylık brüt kâr marjı -%62,68 ile önemli ölçüde negatiftir ve Plug Power'ın kârlılık ve maliyet yönetimi açısından karşılaştığı zorlukların altını çizmektedir.
Bir InvestingPro İpucu, Plug Power'ın borç faiz ödemelerini yapmakta zorlanabileceğini ve bunun da yatırımcıların şirketin finansal dayanıklılığını değerlendirirken göz önünde bulundurması gereken önemli bir faktör olduğunu öne sürüyor. Ayrıca, hisse senedinin oynaklığı başka bir InvestingPro İpucu tarafından vurgulanarak, hisse senedi fiyatının önemli dalgalanmalar yaşadığı ve bunun riskten kaçınan yatırımcılar için bir endişe noktası olabileceği belirtiliyor. Plug Power'ın finansal nüanslarını daha derinlemesine incelemek isteyenler için, şirketin finansal durumu ve gelecek beklentileri hakkında kapsamlı bir analiz sunan ek InvestingPro İpuçları mevcuttur.
Bu bilgilere erişmek ve bilinçli yatırım kararları almak için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık Pro ve yıllık veya iki yıllık Pro+ aboneliklerinde %10'a varan indirimden yararlanabilirsiniz. Bu teklif sayesinde yatırımcılar Plug Power'ın finansal gidişatı ve pazardaki konumu hakkında daha derin bir anlayış kazanabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.