Pazartesi günü Truist Securities, Permian Resources Corp (NYSE:PR) hisseleri üzerindeki görünümünü değiştirerek hisse senedinin fiyat hedefini 24 dolardan 21 dolara düşürdü. Bununla birlikte firma, hisseler üzerinde Al notu önermeye devam ediyor. Revizyon, firmanın finansal modelindeki değişiklikleri yansıtıyor; bu model artık revize edilmiş bir fiyat tablosu ve 2024 ila 2026 yılları için güncellenmiş tahminler içeriyor.
Yeni fiyat hedefi olan 21 $, eşit ağırlıklı iki değerleme yöntemine dayanıyor. İlk yöntem, firmanın 2025 tahmini FAVÖK'üne 5,0x katsayı uygulayarak 4.254 milyon $'a ulaşıyor ki bu rakam konsensüs tahmini olan 3.945 milyon $'ın üzerinde.
Bu katsayı, şirketin öngörülen işletme değerinin (EV) FAVÖK'e (faiz, vergi, amortisman, itfa ve keşif giderleri öncesi kazanç) oranına dayanmaktadır ve emsal ortalaması olan 4,1x'ten daha yüksektir.
Fiyat hedefini belirlemek için kullanılan ikinci yöntem, %11,0'lık bir serbest nakit akışı (FCF) - EV getiri varsayımıdır. Bu yaklaşım da yatırım şirketinin hisse senedinin potansiyeline ilişkin görüşünü destekleyen değerleme çerçevesine katkıda bulunuyor.
Truist Securities'in güncellenmiş değerlendirmesi, Permian Resources'ın finansal projeksiyonlarının ve piyasa koşullarının ayrıntılı bir analizinin ardından geldi. Firmanın Satın Al notunu koruma kararı, düşürülen fiyat hedefine rağmen şirketin hisseleri üzerindeki olumlu görünümün devam ettiğini gösteriyor.
Permian Resources Corp'u takip eden yatırımcılar, şirketin gelecekteki performansını ve yatırım şirketinin mali sağlığı ve piyasa konumuna ilişkin beklentilerini göz önünde bulundurarak hisse senedinin değerlemesindeki değişiklikleri not edeceklerdir.
Yakın tarihli diğer haberlerde, Permian Resources birkaç analist yükseltmesinden faydalandı. BMO Capital, şirketin Delaware Havzası'ndaki genişletilmiş operasyonlarını ve operasyonel yürütme ile stratejik birleşme ve satın almalardaki geçmiş performansını gerekçe göstererek şirketin hisse senedi notunu Market Perform'dan Outperform'a yükseltti.
Benzer şekilde, UBS analisti Josh Silverstein, 2024'ün ikinci yarısında gerçekleşmesi beklenen iki olumlu katalizör öngörerek Permian Resources'ı Nötr'den Al'a yükseltti. Citi de Satın Al notunu teyit etti ve hisse başına 20,00 $ fiyat hedefini korudu.
Analist yükseltmelerine ek olarak Permian Resources, büyük özel sermaye paydaşlarıyla yaptığı tescil hakları sözleşmesini revize ederek öz sermaye yapısında önemli ayarlamalar yaptı.
Bu değişikliğin EnCap Investments L.P., Pearl Energy Investments ve Riverstone Investment Group LLC'nin gelecekte adi hisse senetlerinden para kazanmasını kolaylaştırması bekleniyor. Şirketin kuruluşundan bu yana, bu Özel Sermaye Hissedarları birleşik sahipliklerini %50'den yaklaşık %16'ya düşürmüştür.
Bu gelişmeler, şirketin mevcut konumunu şekillendiren bir dizi yakın tarihli olayın bir parçasıdır. Şirketin ESTE ile birleşmesi, operasyonel verimliliğinin ve finansal performansının arkasındaki temel itici güç olmuştur.
Ayrıca Permian Resources, A Sınıfı Adi Hisse Senetlerinin 51.765.000 hissesinin hisse başına 16,47 $'dan halka arz fiyatını açıkladı. Bu son gelişmeler, şirketin mevcut durumu ve gelecekteki gidişatına ilişkin kapsamlı bir resim sunmaktadır.
InvestingPro Analizleri
Truist Securities'in Permian Resources Corp için yaptığı son fiyat hedefi ayarlaması ışığında, mevcut ve potansiyel yatırımcılar aşağıdaki InvestingPro ölçümlerini ve ipuçlarını özellikle yararlı bulabilirler.
Şirketin piyasa değeri 12,97 milyar dolar ve 12,74 olan fiyat/kazanç (F/K) oranı, 2024'ün 1. çeyreğinden itibaren son on iki aya bakıldığında 17,07'ye yükseliyor. Bu, kazançlara göre makul bir değerlemeye işaret etmektedir. Ayrıca, şirket 1Ç 2024'e kadar geçen son on iki ayda %56,13'lük önemli bir gelir artışı yaşayarak birçok rakibini geride bıraktı ve güçlü bir pazar konumuna işaret etti.
İki InvestingPro İpucu da yatırımcılar için değerli bilgiler sağlıyor: Analistler, Truist Securities tarafından sunulan olumlu görünümle uyumlu olarak şirketin bu yıl kârlı olacağını tahmin ediyor. Ayrıca, hisse senedinin genellikle düşük fiyat oynaklığı ile işlem gördüğü bilinmektedir, bu da portföylerinde istikrar arayan yatırımcılara hitap edebilir.
Daha derin analizlerle ilgilenenler için, yatırım kararlarını daha fazla bilgilendirebilecek ek InvestingPro İpuçları mevcuttur. Aboneler bu ipuçlarına erişebilir ve INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık Pro ve yıllık veya iki yıllık Pro+ aboneliklerinde %10'a varan indirimden yararlanabilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.