TD Cowen Salı günü, Sage Therapeutics (NASDAQ:SAGE) hisseleri için 16,00 $ fiyat hedefiyle Al notunu teyit etti. Şirket kısa bir süre önce, Huntington Hastalığı (HD) hastalarında sağlıklı gönüllülere (HV) kıyasla bilişsel bozukluğu değerlendiren Faz 2 SURVEYOR çalışmasının sonuçlarını açıkladı. Çalışma, başlangıç HD Bilişsel Değerlendirme Bataryası (HD-CAB) skorlarında 0.0001'den küçük bir p-değeri ile istatistiksel olarak anlamlı bir fark olduğunu göstermiştir.
Tedavi çalışmasının plasebo kontrollü bölümünde Sage Therapeutics, 28. günde HD-CAB üzerinde ilacı dalzanemdor ile plasebo arasında hafif bir sayısal fark olduğunu bildirmiştir. Şirket, 2024'ün sonlarında beklenen HD'de bilişsel bozulmaya odaklanan yaklaşan Faz 2 DIMENSION okumasına ince ayar yapmak için ilk sonuçları ve yakında yapılacak bir alt ölçek analizini kullanmayı planlıyor.
TD Cowen analisti, SURVEYOR çalışmasının dalzanemdor ve plasebo arasında HD-CAB skorlarında istatistiksel olarak anlamlı bir fark göstermek üzere tasarlanmadığını belirtti. Dalzanemdor'un daha önce Parkinson Hastalığı Hafif Kognitif Bozukluk (PD-MCI) için yapılan bir Faz 2 çalışmasında beklentileri karşılamadığı belirtilmişti. Ancak Sage Therapeutics, bu sonuçların, benzersiz hastalık patolojileri, NMDA sinyal mekanizmaları ve farklı son nokta ölçümleri nedeniyle ilacın HD ve Alzheimer Hastalığı (AD) Faz 2 çalışmalarındaki performansını tahmin edemeyebileceğine dikkat çekmiştir.
Raporda ayrıca dalzanemdorun bilişsel eksiklikleri giderme potansiyeline ilişkin daha geniş bir endişenin altı çizilmiştir. NMDA reseptör disfonksiyonunun çeşitli bilişsel bozukluklarda ortak bir faktör olduğu göz önüne alındığında, hem PD-MCI hem de HD bilişsel çalışmalarından güçlü bir sinyal alınamaması, ilacın bilişsel bozuklukları tedavi etme vaadine ilişkin bir ihtiyat nedeni olarak gösterildi.
Yakın tarihli diğer haberlerde, Sage Therapeutics analist faaliyetlerinde bir telaş gördü. Citi, Huntington hastalığında bilişsel bozukluğu tedavi etmeyi amaçlayan dalzanemdor ilacı için Faz 2 SURVEYOR çalışmasından elde edilen yetersiz verileri gerekçe göstererek biyofarmasötik şirketin hisseleri üzerindeki satış notunu korudu. Firma, Sage'in tedavi sonrası gözlemlenen spesifik sayısal değişiklikleri gizleme kararını eleştirdi, bu da yaklaşan Faz 2 DIMENSION çalışmasıyla ilişkili risklerin değerlendirilmesine yardımcı olmadı.
Baird, Sage Therapeutics'i nötr bir not ve 15 $ fiyat hedefi ile kapsamaya başladı. Firmanın analizi, doğum sonrası depresyon tedavisi Zurzuvae'den kademeli satış büyümesi öngörüyor. Bu arada Mizuho Securities, beklenenden daha iyi çeyrek sonuçlarına rağmen nötr duruşunu korurken fiyat hedefini 18 dolara düşürdü. Truist Securities de Zurzuvae'de Biogen ile yapılan kar paylaşımı anlaşması nedeniyle önemli kar artışı potansiyelinin sınırlı olduğuna dikkat çekerek fiyat hedefini 18 dolara çekti.
Scotiabank, Parkinson hastalığıyla ilişkili bilişsel bozukluğu tedavi etmeyi amaçlayan bir ilaç olan dalzanemdor'un Faz 2 denemesindeki bir gerilemenin ardından fiyat hedefini 19 dolara düşürdü. Bunlar, Sage Therapeutics'in beklentilerini çevreleyen ihtiyatlı iyimserliğin altını çizen son gelişmelerdir; şirketin performansı ve klinik çalışmalarının başarısı, muhtemelen gelecekteki gidişatını etkileyen kritik faktörler olacaktır.
InvestingPro İçgörüleri
Sage Therapeutics (NASDAQ:SAGE) ilacı dalzanemdor'un geliştirilmesinde yol alırken, finansal ölçümler ve analist görüşleri şirketin ilerlemesini izleyen yatırımcılar için bir bağlam sağlıyor. Piyasa değeri 634,32 milyon dolar olan ve 1Ç 2024 itibariyle son on iki ayda %868,96'lık çarpıcı bir gelir artışı kaydeden Sage'in finansal verileri dinamik ancak zorlu bir ortamı yansıtıyor. Şirketin nakit pozisyonu olumlu bir işarettir, borçtan daha fazla nakit tutmaktadır ve bu da kısa vadeli yükümlülüklerini likit varlıklarla karşılama yeteneğini vurgulayan bir InvestingPro İpucu ile uyumludur.
Bununla birlikte, şirketin mevcut değerlemesi, 0,89 Fiyat / Defter oranı ve 52 haftanın en düşük seviyesine yakın seyreden hisse senedi fiyatının da gösterdiği gibi, yatırımcı şüpheciliğini yansıtıyor. Bu durum, TD Cowen'ın da aralarında bulunduğu analistlerin dalzanemdor'un bilişsel bozukluk tedavisindeki potansiyeline ilişkin endişeleriyle bağlantılı olabilir. Sage'in mali sağlığı, bu yıl kârlı olmasının beklenmemesi ve önümüzdeki dönem için kazançlarını aşağı yönlü revize eden analistler tarafından da yinelenen bir duygu ile daha da vurgulanmaktadır. Sage'in mali durumunu ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyen okuyucular için InvestingPro, kapsamlı bir analiz için 12 InvestingPro İpucu daha dahil olmak üzere ek bilgiler sunuyor. InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.