Perşembe günü, Shift4 Payments'ın (NYSE:FOUR) fiyat hedefi Evercore ISI tarafından 105$'dan 100$'a düşürüldü, ancak firma hisse senedi üzerindeki Outperform notunu korudu. Revizyon, şirketin beklenenden düşük uçtan uca (E2E) hacimler nedeniyle konsensüs düzeltilmiş FAVÖK'ünü %4 oranında kaçırdığı ilk çeyrek performansının ardından geldi.
Buna rağmen şirket yönetimi, stadyum, otel ve restoran gibi sektörlerdeki yeni sözleşmelerin gelir ve kazanç yaratmaya başlamasıyla yılın ikinci yarısında beklenen önemli bir artışın altını çizerek 2024 yılı için net gelir beklentilerini yeniden teyit etti.
Shift4 Payments, E2E ödeme hacmi tahmininin alt ucunu yükseltirken üst aralığı daraltarak yıl için projeksiyonlarını ayarladı. Ayrıca şirket, düzeltilmiş FAVÖK beklentisinin alt sınırını da yükseltti. Firmanın 2024 yılı için düzeltilmiş serbest nakit akışı (FCF) dönüşüm beklentisi de iyileştirildi ve daha önce öngörülen %58'den şimdi %60'ı aşması bekleniyor.
Şirket ilk çeyrekte Revel Systems'ın satın alındığını duyurdu ve 500 milyon dolarlık bir hisse geri alım programına yetki verdi. Evercore ISI, Shift4 Payments'ın potansiyel gelir artışı ve marj genişlemesi için birden fazla itici güce atıfta bulunarak şirketin beklentileri konusunda olumlu görüşünü koruyor. Bunlar arasında Skytab'in daha fazla benimsenmesi, rekabetçi fiyatlandırma, temel sektörlerde artan varlık, uluslararası genişleme ve maliyet yönetimi stratejileri yer alıyor.
Evercore ISI, Shift4 Payments için kazanç tahminlerinde ayarlamalar yaptı ve biraz daha düşük gelir tahmini nedeniyle 2024 düzeltilmiş FAVÖK tahminini 20 milyon dolar azaltarak 660 milyon dolara indirdi. 2025 yılı düzeltilmiş FAVÖK tahmini, marj beklentilerinin bir miktar azalması nedeniyle 10 milyon dolar düşürülerek 840 milyon dolara çekildi.
Ancak, 2026 düzeltilmiş FAVÖK tahmini değişmeyerek 1,02 milyar dolar olarak kaldı. Hedef fiyat, önceki değerleme modeliyle tutarlı olarak, firmanın öngörülen 2025 işletme değerinin FAVÖK'e oranının 13 katına göre 100 dolar olarak belirlendi. Analist, Outperform notunu koruyor ve Shift4 Payments'ı #4 Top Pick olarak listelemeye devam ediyor.
InvestingPro Analizleri
Evercore ISI'nın Shift4 Payments (NYSE:FOUR) için yaptığı son fiyat hedefi ayarlaması ışığında, bazı ek bilgileri dikkate almak önemlidir. InvestingPro verilerine göre, Shift4 Payments 5,35 milyar dolarlık bir piyasa değerine sahip ve 43,2'lik bir F/K oranıyla işlem görüyor, bu da piyasanın şirketin kazançlarına verdiği primi yansıtan nispeten yüksek bir değer. Şirketin 2023'ün 4. çeyreği itibariyle son on iki aya göre düzeltilmiş F/K oranı 32,26'dır. Bu yüksek kazanç katsayısı, yakın vadeli kazanç büyümesine göre yüksek olan F/K oranıyla birleştiğinde, yatırımcıların önemli bir büyüme beklediğini gösteriyor ve bu da yönetimin 2024 yılı için iyimser gelir beklentisiyle uyumlu.
Gelir, 2023'ün 4. çeyreği itibariyle son on iki ayda %28,65 oranında artarak güçlü bir artış eğilimine işaret ediyor. Bununla birlikte, hisse senedi 1 aylık fiyat toplam getirisi -%15,66 ve 3 aylık fiyat toplam getirisi -%24,19 ile kayda değer bir fiyat oynaklığı yaşamıştır. Bu dalgalanmalara rağmen InvestingPro İpuçları, net gelirin bu yıl artmasının beklendiğini ve şirketin likit varlıklarının kısa vadeli yükümlülüklerini aştığını, bunun da sağlıklı bir finansal pozisyona işaret ettiğini vurguluyor.
Shift4 Payments'ı daha derinlemesine incelemek isteyen yatırımcılar için InvestingPro, yatırım kararlarını yönlendirmeye yardımcı olacak ek ipuçları sunuyor. Mevcut 11 ek ipucu arasında, analistlerin şirketin bu yıl kârlı olacağını tahmin ettiklerini ve hisse senedinin son on iki ayda kârlı olduğunu belirtmek gerekir. Yatırımcılar bu ipuçlarına ve daha fazlasına https://www.investing.com/pro/FOUR adresinden erişebilir ve INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirimden yararlanabilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.