Cuma günü, Merchants Bancorp (NASDAQ:MBIN), Piper Sandler tarafından fiyat hedefini bir önceki 53,00 $'dan 58,50 $'a yükseltirken, hisse senedi üzerindeki Overweight notunu korudu. Ayarlama, Merchants Bancorp'un yılın başında, ipotek hizmet hakları gerçeğe uygun değer işaretleri hariç olmak üzere, provizyon öncesi net gelir (PPNR) beklentilerini %8 oranında aşan güçlü performansının ardından geldi.
Firmanın analisti, Merchants Bancorp'un kendine özgü ve çeşitlendirilmiş iş modelini ve kısa, eşleştirilmiş vadeli bilanço profilini, herhangi bir faiz oranı ortamında şirketin zaten ortalamanın üzerinde olan karlılığını koruyacak kilit faktörler olarak vurguladı. Analist, sorunlu kredilerde (NPLs) son zamanlarda görülen artışa rağmen, net tahsilatların (NCOs) emsal şirketler tarafından görülen seviyelerin altında kalmaya devam edeceğine dair yüksek güven duyduğunu ifade etti.
Piper Sandler ayrıca Merchants Bancorp'un 2024 ve 2025 yılları için hisse başına faaliyet kazancı (EPS) tahminlerini %22 artırarak sırasıyla 6,40 ve 5,85 dolara yükseltti. Bu revizyon ilk çeyrek performansına ve daha yüksek net faiz geliri (NII) varsayımlarına dayanmaktadır. Analist, Merchants Bancorp'un performansını modellemenin potansiyel çeyreklik değişimler nedeniyle zor olduğunu kabul etmekle birlikte, bankanın ortalamanın üzerinde karlılık ve maddi defter değeri büyümesini sürdürme kabiliyetine olan güvenini koruyor.
Yeni fiyat hedefi olan 58,50 $, firmanın tahmini 2025 hisse başına kazancının 10,0 katı bir değerleme katsayısını yansıtıyor ve daha düşük emsal katsayılara uyum sağlamak için önceki katsayıya göre 1,0 kat düşüş gösteriyor. Ancak Merchants Bancorp, analistin de belirttiği gibi bankanın benzersiz iş özellikleri nedeniyle 9,5 kat olan emsallerine kıyasla hala primli bir şekilde değerleniyor.
InvestingPro İçgörüleri
Merchants Bancorp (NASDAQ:MBIN) hem yatırımcılar hem de analistler için ilgi çekici bir konu olmuştur ve InvestingPro'nun son verileri Piper Sandler'ın iyimser görünümüne ek bağlam sağlamaktadır. Şirketin piyasa değeri, piyasadaki önemli varlığını yansıtan 1,97 milyar dolar gibi güçlü bir seviyede bulunuyor. Merchants Bancorp, 6,72'lik F/K oranı ve 2024'ün 1. çeyreği itibariyle son on iki ay için 6,98'lik düzeltilmiş F/K oranı ile düşük bir kazanç katsayısında işlem görüyor ve bu da hisse senedinin kazanç büyümesine göre değerinin düşük olduğunu gösterebilir. Bu durum, analistin şirketin kârlılığına ilişkin notuyla uyumludur ve potansiyel yukarı yönlü hareket için alan olduğunu göstermektedir.
InvestingPro İpuçları, Merchants Bancorp'un yedi yıl üst üste temettüsünü artırdığını ve analistlerin önümüzdeki dönem için kazançlarını yukarı yönlü revize ettiklerini vurgulayarak, şirketin mali sağlığına ve gelecekteki beklentilerine olan güvene işaret ediyor. Dahası, şirket geçtiğimiz hafta %10,19 ve geçtiğimiz yıl %87,63 gibi etkileyici bir fiyat toplam getirisi ile önemli bir getiri sağlamıştır. Bu performans, güçlü yatırımcı duyarlılığının ve şirketin zaman içinde hissedar değeri yaratma kabiliyetinin bir göstergesidir.
Daha derinlemesine analiz arayanlar için, platformlarında ek InvestingPro İpuçları mevcuttur. Okuyucular INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim kazanabilir ve Merchants Bancorp'un finansal ölçümleri ve yatırım potansiyeli hakkında daha fazla bilgi edinebilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.