Pazartesi günü JPMorgan, Murphy USA'in (NYSE:MUSA) fiyat hedefinde bir düzeltme yaparak hedefi 418,00 $'dan 415,00 $'a hafifçe düşürdü ve hisse senedi üzerindeki Nötr duruşunu korudu. Revizyon, Murphy USA hisselerinin ilk çeyrek beklentilerini karşılayamamasına rağmen, özellikle yakıt marjları ve ticari mal satışlarındaki zorluklar nedeniyle direnç göstermesinin ardından geldi.
İlk çeyrekte fiyatlandırma sorunları nedeniyle geçici gerilemeler yaşayan şirketin yakıt marjları ikinci çeyrekte toparlanma gösterdi. Bu durum JPMorgan'ın Nisan ayında yayınladığı sektör raporundaki tahminleriyle uyumlu. Ancak ticari mal satışları, tüm sektörü etkileyen olumsuz hava koşullarından ve promosyon faaliyetleri ile dijital gelişmeler için yılın ikinci yarısına odaklanma yönündeki stratejik karardan etkilendi.
JPMorgan, yakıt marjlarının 2023 seviyelerinde devam etme potansiyelini kabul etmekle birlikte, ticari mal karlılığına ilişkin bazı endişelerini dile getiriyor. Firmanın ticari mal brüt kârına ilişkin tahminleri, Murphy USA'in tüm yıla ilişkin tahmin aralığının hemen altında yer alıyor. İlk çeyrekteki düşük ticari performansa rağmen, yakıt marjlarının Murphy USA'in hisseleri üzerindeki ana etki olması bekleniyor ve şirketin yıllık beklentisinin alt sınırına ulaşılabileceği düşünülüyor.
Murphy USA için görünüm, yapısal yakıt marjlarının 2023'te görülenlerden önemli ölçüde değişmeyeceği beklentisine dayanarak nötr kalmaktadır. JPMorgan'ın değerlendirmesi, yapısal marjlara ilişkin yatırımcı duyarlılığının, ilk çeyrek dönemdeki zayıflığın ışığında bile sabit kaldığını gösteriyor.
InvestingPro İçgörüleri
JPMorgan'ın Murphy USA (NYSE:MUSA) için yaptığı son fiyat hedefi ayarlaması, şirketin performansına ilişkin temkinli ancak dengeli bir görüşü yansıtıyor. Bu bakış açısına uygun olarak, InvestingPro verilerine göre Murphy USA 9,28 milyar $ piyasa değerine sahip ve 18,53 F/K oranıyla işlem görüyor. 2024'ün 1. çeyreği itibariyle son on iki ay için bu oran hafifçe 18,05'e çekildi.
Aynı dönemde %10,4'lük bir gelir düşüşüne rağmen, şirket %12,26'lık güçlü bir varlık getirisini koruyor. Dahası, Murphy USA'in fiyatı 52 haftanın en yüksek seviyesine yakın seyrediyor ve bu zirve değerin %99,2'sinden işlem görüyor.
Bu bağlamda özellikle önemli olan iki InvestingPro İpucu, şirketin 4 yıl üst üste artış gösteren istikrarlı temettü büyümesi ve Özel Perakende sektöründe önde gelen bir oyuncu olarak kabul edilmesidir. Bu faktörler şirketin piyasadaki dayanıklılığına katkıda bulunabilir. Yine de potansiyel yatırımcılar, bazı analistlerin önümüzdeki dönem için kazanç tahminlerini aşağı yönlü revize ettiklerini ve şirketin 11,93 gibi yüksek bir Fiyat/Defter katsayısıyla işlem gördüğünü bilmelidir.
Murphy USA'in mali durumunu ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyenler için InvestingPro ek analizler ve ipuçları sunuyor. Murphy USA'in performansı hakkında daha fazla bilgi sağlayabilecek 12 InvestingPro İpucu daha mevcut. Bu ipuçlarına ve daha ayrıntılı analizlere erişmek için https://www.investing.com/pro/MUSA adresini ziyaret edin ve yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliğinde ek %10 indirim için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanmayı unutmayın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.