Perşembe günü Morgan Stanley, Gap, Inc. (NYSE: GPS) hissesi üzerindeki duruşunu değiştirerek, notu Eşit Ağırlık'tan Fazla Ağırlık'a yükseltti ve fiyat hedefini bir önceki 27,00 $'dan 29,00 $'a yükseltti. Bu değişiklik, hisse senedinin mevcut fiyat seviyesinden yaklaşık %20'lik bir artış beklentisini yansıtıyor.
Yükseltme, şirketin kazanç potansiyeline ilişkin olumlu bir görünümle birlikte geliyor. Morgan Stanley'in Gap'in 2024 hisse başına kazanç (EPS) tahmini, şirket tarafından önerilen 1,65-1,70 $ aralığına ve analistler arasındaki 1,74 $ konsensüse kıyasla 1,82 $ ile ima edilen kılavuzun ve konsensüsün üzerinde belirlendi. Bu öngörü kısmen, piyasanın %6,1'lik beklentisine karşılık %6,3'lük tahmini marj ile biraz daha yüksek karlılık beklentilerine dayanıyor.
İkinci çeyrek için Morgan Stanley, Gap'in EPS'sinin 41 sentlik konsensüs tahminiyle uyumlu olacağını öngörüyor. Firma, brüt kar marjı (GM) ve satış, genel ve idari giderlerdeki (SG&A) küçük iyileşmelerin gelirdeki olası bir açığı dengeleyebileceğini öngörüyor. Revize edilen tam yıl tahmini, Morgan Stanley'nin daha önceki 1,75 dolarlık tahmininin biraz üzerinde ve SG&A verimliliğindeki artış hesaba katılıyor.
İleriye dönük olarak Morgan Stanley, 2025-2028 yılları arasında ortalama %1'lik ciro büyümesi öngörüsünü koruyor. Buna ek olarak, firma 2028 yılına kadar yaklaşık %8'lik bir işletme marjı (OM) bekliyor, bu da önceki tahmin olan yaklaşık %7'den bir artış anlamına geliyor.
Bu ayarlama, %8'lik (%7'den) biraz daha yüksek bir terminal işletme marjı varsayımı ve güncellenmiş bir ağırlıklı ortalama sermaye maliyeti (WACC) ile birlikte, yeni 29 $ fiyat hedefini destekliyor ve mevcut hisse senedi seviyelerinden %20'lik bir potansiyel artışa işaret ediyor.
Diğer güncel haberlerde, Gap Inc. yöneticileri Katrina O'Connell, Horacio Barbeito, Chris Blakeslee ve Mark Breitbard'ı kapsayan ve 1 Temmuz 2024 tarihinde yürürlüğe girecek olan bir Üst Düzey Yönetici Kıdem Tazminatı Planı kabul etti. Finansal gelişmelerle ilgili olarak, şirketin fiyat hedefi TD Cowen ve Baird tarafından olumlu çeyrek sonuçları ve gelecek beklentilerine atıfta bulunularak 28 dolara yükseltildi. CFRA da Gap için fiyat hedefini 20$'a yükseltirken, hisse senedi üzerindeki Sat notunu korudu.
Bu ayarlamalar, Gap Inc. için bir dizi olumlu finansal sonucu takip ediyor. Şirketin 2024 yılının ilk çeyreği, Banana Republic ve Athleta markalarında olumlu karşılaştırılabilir satışlar ve emtia fiyatlarından beklenenden daha yüksek bir fayda sağlamasıyla dikkat çekti. Ayrıca, Gap'in 2024 yılının tamamına ilişkin beklentileri yukarı yönlü revize edilerek faiz ve vergi öncesi kârda (FVÖK) %40'ın üzerinde bir büyüme öngörüldü.
BMO Capital Markets, Morgan Stanley, Citi Research ve Barclays Capital Inc. gibi çeşitli firmalardan analistler, Gap Inc. için karışık görünümler sunarak şirketin hem güçlü performansını hem de potansiyel zorluklarını vurguladılar. Bu son gelişmeler, Gap Inc.'in finansal performansının ve stratejik kararlarının değişen doğasını yansıtıyor.
InvestingPro Analizleri
Morgan Stanley, Gap, Inc. (NYSE: GPS) için görünümünü yükseltirken, InvestingPro'nun gerçek zamanlı verileri perakendeci için olumlu bir eğilimle uyumlu. Gap'in piyasa değeri 8,61 milyar dolar seviyesinde ve 13,39'luk fiyat/kazanç (F/K) oranı sektördeki benzerlerine kıyasla makul bir değerlemeye işaret ediyor. Özellikle, düzeltilmiş F/K oranı 2023'ün ilk çeyreği itibarıyla son on iki ayda hafif bir iyileşmeyle 12,31'e yükseldi. Bu arada, şirketin gelir büyümesi, son on iki ayda %2,69'luk hafif bir düşüşe rağmen, 2023'ün 1. çeyreğinde %3,42'lik bir çeyreklik artış gösteriyor.
InvestingPro İpuçları, Gap'in temettü ödemelerini yalnızca üç yıl üst üste artırmakla kalmayıp, etkileyici bir şekilde 49 yıl üst üste sürdürdüğünü ortaya koyarak anlatıyı daha da zenginleştiriyor. Buna ek olarak, analistler şirketin yakın vadeli kazanç potansiyeline güven duyduklarını göstermiş ve 11 analist önümüzdeki dönem için kazançlarını yukarı yönlü revize etmiştir. Ayrıca, Gap'in hisse senedi fiyatı son altı ayda %25,46'lık önemli bir artış yaşayarak yatırım büyüme potansiyelinin altını çizdi.
Daha fazla bilgi edinmek isteyen yatırımcılar için InvestingPro, Gap hakkında bilinçli yatırım kararları vermeye yardımcı olabilecek daha fazla ipucu sunuyor. INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık Pro ve yıllık ya da iki yıllık Pro+ aboneliklerinde %10'a varan indirimlerden yararlanabilir ve Gap'in finansal sağlığı ve hisse senedi performansıyla ilgili olanlar da dahil olmak üzere çok sayıda yatırım bilgisi ve ipucuna erişebilirsiniz. Birçok analistin bu yıl şirket için kârlılık öngörmesi ve son on iki aydaki kârlı geçmişiyle Gap, başarısını sürdürmeye hazır görünüyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.