Cuma günü Mizuho Securities, Walgreens Boots Alliance (NASDAQ:WBA) üzerindeki görünümünü değiştirerek fiyat hedefini bir önceki 19,00$'dan 15,00$'a düşürdü ve hisse senedi üzerindeki Nötr notunu korudu. Revizyon, şirketin zorlu makroekonomik ortamın perakende eczacılık sektörü üzerindeki etkisini vurgulayan 2024 mali yılı üçüncü çeyrek kazanç açıklamasının ardından geldi.
Kazanç çağrısı, Walgreens'in perakende eczane pazarında başlangıçta beklenenden daha fazla zorluk yaşadığını ortaya koydu. Buna karşılık olarak şirket stratejik bir gözden geçirme başlattığını duyurdu. Bu gözden geçirme, perakende eczane operasyonlarındaki sorunları ele almaya yönelik bir planı ve VillageMD ayak izini düzenlemeye yönelik girişimleri içeriyor.
Perakende eczane bölümünün karşılaştığı zorluklara rağmen, bazı olumlu haberler de vardı. Walgreens'in Uluslararası ve ABD Sağlık Hizmetleri segmentlerinin iyileşme belirtileri gösterdiği ve bunun da eczane işinin karşılaştığı bazı baskıları hafifletmeye yardımcı olabileceği bildiriliyor.
Mizuho analisti, bu segmentlerdeki olumlu gelişmelerin cesaret verici olmakla birlikte, Walgreens'in ana ABD segmentinde tam bir iyileşme beklentisinin daha uzun vadeli bir olasılık olarak göründüğünü ve muhtemelen 2025 mali yılının ötesinde olduğunu belirtti. Bu gözlemler ve mevcut iş ortamı ışığında Mizuho'nun Walgreens hisseleri üzerindeki duruşu Nötr olarak kalmaktadır.
Yakın tarihli diğer haberlerde, Walgreens Boots Alliance 2024 mali yılı için üçüncü çeyrek kazançlarını bildirdi ve düzeltilmiş hisse başına kazanç (EPS) 0,63 $ ile piyasa beklentilerinin altında kaldı. Bu eksiklik, ABD perakende eczacılık sektöründeki zorluklara ve daha geniş endüstri eğilimlerine bağlanıyor. Sonuç olarak Walgreens, 2024 mali yılı için 2,80 ila 2,95 dolar arasında bir EPS öngörerek tüm yıl görünümünü ayarladı. Şirket, iş modelini iyileştirmeyi ve Boots UK ve VillageMD gibi büyüyen sektörlere yatırım yapmayı planlayarak stratejik ve operasyonel bir gözden geçirme başlattı.
Zorlu ABD perakende ortamına rağmen Walgreens, fiyatlandırma stratejisini aktif bir şekilde ayarlıyor ve çok kanallı deneyimini geliştiriyor. Şirket ayrıca nakit akışı analizine dayanarak mağazalarının %25'ine kadarını kapatmayı düşünüyor. Olumlu bir gelişme olarak, VillageMD satışları %7 artarak 1,6 milyar dolara ulaştı ve Boots UK pazar payı kazanmaya başladı; her ikisinin de gelecekteki büyümeyi desteklemesi bekleniyor.
InvestingPro İçgörüleri
InvestingPro verileri, son kazanç raporunun ardından Walgreens Boots Alliance'ın mali sağlığına daha derin bir bakış sunuyor. Piyasa değeri 10,52 milyar dolar olan şirketin değerlemesi, karşı karşıya olduğu zorlukları yansıtıyor. 2024'ün 2. çeyreği itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş F/K oranı -13,16'dır ve yatırımcıların gelecekteki kazançlar konusunda şüpheci olduğunu göstermektedir. Bununla birlikte, 0,02'lik PEG oranı, piyasanın şirketin kazançlarına göre büyümesinde bir geri dönüş beklediğini göstermektedir.
Gelir cephesinde, Walgreens 2024'ün 2. çeyreği itibariyle son on iki ayda %8,48'lik bir büyüme ile direnç göstermiştir ve bu da Mizuho Securities tarafından dile getirilen endişelerin ortasında bir umut ışığı olabilir. Ayrıca, 2024 ortası itibariyle %8,2'lik yüksek temettü verimi gelir odaklı yatırımcılar için önemli bir faktör olsa da, aynı dönemde %-47,92'lik önemli temettü kesintisi sürdürülebilirlik konusunda soru işaretleri yaratabilir.
Daha kapsamlı bir analiz arayan yatırımcılar için InvestingPro ek bilgiler ve ölçümler sunuyor. Şu anda INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim sağlayan daha fazla InvestingPro İpucu mevcut. Bu ipuçları, Walgreens'in Uluslararası ve ABD Sağlık Hizmetleri segmentlerindeki olumlu gelişmelerin perakende eczacılık sektöründeki rüzgârları gerçekten tamponlayıp tamponlayamayacağı konusunda daha fazla netlik sağlayabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.