Pazartesi günü Mizuho Securities, online evcil hayvan perakendecisi Chewy Inc. (NYSE:CHWY) için finansal görünümünü güncelledi ve fiyat hedefini bir önceki 18,00$'dan 20,00$'a yükseltti. Firma, düzeltmeye rağmen hisseler üzerindeki Nötr notunu korumaya karar verdi.
Mizuho'nun fiyat hedefindeki revizyon, Chewy'nin güçlü bir ilk çeyrek raporlamasının ve 2024 mali yılı için güncellenmiş rehberlik sağlamasının ardından geldi. Firmanın analistleri, şirketin son dönemdeki performansını ve beklentilerini göz önünde bulundurarak Chewy için gelir ve FAVÖK tahminlerini revize etti.
Chewy'nin 500 milyon dolarlık bir hisse geri alım programı başlatması Mizuho'nun güncellenmiş finansal modeline dahil edildi. Analistler, Chewy'nin ikinci çeyrek boyunca piyasada aktif olarak hisse satın alacağını öngörüyor. Geri alım girişiminin şirketin finansal ölçümleri üzerinde olumlu bir etkisi olması bekleniyor.
Mizuho, Chewy'nin 2024 mali yılında, daha önce 448 milyon dolar olarak tahmin edilen düzeltilmiş FAVÖK'ünün 484 milyon dolara ulaşacağını öngörüyor. Daha ileriye bakıldığında, firma 2025 mali yılı için daha önceki 525 milyon dolarlık tahminine göre 552 milyon dolarlık düzeltilmiş FAVÖK ve 2026 mali yılı için daha önceki 645 milyon dolarlık tahminine göre hafif bir düşüşle 643 milyon dolarlık düzeltilmiş FAVÖK öngörüyor.
Yeni fiyat hedefi olan 20 dolar, 2025 mali yılı için tahmin edilen düzeltilmiş FAVÖK'ün 15 katı değerlemeye dayanıyor ve bu da önceki 13 kattan bir artışa işaret ediyor. Bu değerleme ayarlaması, Mizuho'nun Chewy'nin önümüzdeki yıllardaki finansal performansına ilişkin güncellenmiş beklentilerini yansıtıyor.
Yakın tarihli diğer haberlerde, Chewy Inc. ilk çeyrek kazanç raporunun ardından birkaç analist güncellemesinin odağı oldu. Evercore ISI, Chewy için fiyat hedefini 22$'a yükseltirken, gelirlerin tahminlerin biraz üzerinde gerçekleştiğini, brüt kar marjı ve FAVÖK'ün ise beklentilerin önemli ölçüde üzerinde olduğunu belirtti. Piper Sandler da fiyat hedefini 22$'a yükseltirken, şirketin güçlü ilk çeyrek FAVÖK'üne ve yıl için revize edilmiş FAVÖK tahminine dayandırdı.
RBC Capital, şirketin güçlü brüt marjlarına ve açılış hisse geri alım programının başlatılmasına dikkat çekerek fiyat hedefini 24 dolara yükseltti. Morgan Stanley fiyat hedefini 28$'a yükseltirken, şirketin FAVÖK'teki önemli performansına ve ilk hisse geri alım programını duyurmasına dikkat çekti. Deutsche Bank, beklenenden daha iyi gelir ve ilk çeyrek için önemli bir FAVÖK performansına işaret ederek fiyat hedefini 20 $ 'a yükseltti.
Bu güncellemeler, Chewy'nin ilk çeyrek performansında rekor düzeyde yüksek brüt kar marjı, rekor düzeyde yüksek FAVÖK marjı, güçlü Autoship satışları ve sürekli olarak pozitif serbest nakit akışı dahil olmak üzere birçok güçlü nokta bildirmesiyle geldi.
Aktif müşterilerdeki hafif düşüşe rağmen, Chewy'nin ikinci çeyrek gelirinin Wall Street tahminlerini karşılaması bekleniyor ve şirket 2024 mali yılının tamamı için gelir beklentisini yineledi. Chewy ayrıca 2024 mali yılı FAVÖK marjı beklentisini de iyileştirerek orta noktayı %3,8'den %4,2'ye yükseltti.
InvestingPro Analizleri
Mizuho Securities'in Chewy Inc. için güncellediği fiyat hedefi, şirketin son finansal performansı ve ileriye dönük girişimleriyle uyumlu. Analitik derinliğe ek olarak, InvestingPro verileri ve ipuçları yatırımcılar için ek içgörüler sağlıyor. Chewy'nin piyasa değeri 9,92 milyar USD ve 118,51 gibi yüksek bir F/K oranına sahip olmasına rağmen, şirket 2023'ün ilk çeyreği itibariyle son on iki ayda %7,19'luk umut verici bir gelir artışına sahip. Bu rakamlar, şirketin pazardaki önemli varlığının ve büyüme potansiyelinin altını çiziyor.
Operasyonel açıdan bakıldığında, Chewy'nin brüt kâr marjı %28,68 ile sağlıklı seyretmekte ve gelirlere oranla maliyetlerin etkin yönetimini yansıtmaktadır. Potansiyel yatırımcılar için iki önemli InvestingPro İpucu, Chewy'nin güçlü nakit pozisyonu, bilançosunda borçtan daha fazla nakit tutması ve bu yıl net gelir artışı beklentisini içeriyor. Bu faktörler, Mizuho'nun revize edilmiş fiyat hedefini potansiyel olarak doğrulayan sağlam bir finansal yapıya ve olumlu bir görünüme işaret ediyor.
Daha derin bir analizle ilgilenenler için InvestingPro, analistlerin kazanç revizyonları ve karlılık tahminleri de dahil olmak üzere Chewy hakkında ek ipuçları sunuyor. Yatırımcılar bunları daha fazla keşfetmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak 13 ipucunun daha bulunduğu InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim kazanabilir ve Chewy'nin finansal durumuna kapsamlı bir bakış açısı sağlayabilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.