Perşembe günü KeyBanc, Match Group (NASDAQ:MTCH) görünümünde ayarlamalar yaparak fiyat hedefini bir önceki 46 $'dan 44 $'a düşürürken, hisseyi Overweight notuyla desteklemeye devam etti.
Firmanın analizine göre, Match Group'un platformun sağlığını ve şeffaflığını geliştirmeye yönelik mevcut çabaları olumlu adımlar, ancak 2024'ün üçüncü çeyreğine kadar ödeme yapan kullanıcı sayısında daha net bir iyileşme olana kadar hisse senedinin devam eden bir baskıyla karşılaşabileceğini öngörüyorlar.
Fiyat hedefindeki ayarlama, şirketin son kazanç raporundan sonra firmanın Match Group için tahminlerinin büyük ölçüde değişmemesine rağmen geliyor. KeyBanc, döviz kurlarının etkisi nedeniyle beklentilerini konsensüsün altında belirlemişti. Buna karşılık, Bumble'ın yılın ikinci yarısına ilişkin görünümü, özellikle planlanan bir ürün yeniden lansmanı ışığında makul olarak görüldü.
KeyBanc'ın analizinde, Bumble'ın yüksek tek haneli yüzde oranında büyümesi beklenen gelir görünümüne ilişkin bir perspektif de yer aldı. Firma, marj iyileştirme potansiyeli olduğuna inanıyor ve bu da 2025 tahmini işletme değerinin 6,1 katı FAVÖK (EV/EBITDA) değerlemesini destekliyor. Sonuç olarak KeyBanc, Bumble için Overweight notunu yineledi ve fiyat hedefini 2025 tahmini EV/EBITDA'nın 9 katını yansıtacak şekilde 16 $ olarak belirledi.
Match Group için düşürülen fiyat hedefi, 2025 tahmini EV/EBITDA'nın 11 katını yansıtıyor. KeyBanc'ın yorumu temkinli bir iyimserliğe işaret ediyor ve Match Group'un hizmet tekliflerini iyileştirme girişimlerini kabul ederken, aynı zamanda yılın ikinci yarısına girerken şirketin ödeme yapan müşterilerdeki büyümesine ilişkin yatırımcı güveninin desteklenmesi gerektiğini de kabul ediyor.
InvestingPro Analizleri
KeyBanc'ın Match Group (NASDAQ:MTCH) için revize ettiği görünüm ışığında InvestingPro, yatırımcıların ilgisini çekebilecek ek bir bağlam sunuyor. Piyasa değeri 8,01 milyar dolar olan Match Group, 13 F/K oranıyla işlem görüyor ve bu da değer odaklı yatırımcılara hitap edebilecek bir değerlemeye işaret ediyor. Özellikle, hisse senedi 1Ç 2023 itibarıyla son on iki ay için 12,27 F/K oranına sahiptir ve bu da mevcut F/K oranına kıyasla hafif bir iskontoya işaret etmektedir.
Match Group'un gelir artışı, 1Ç 2023 itibariyle son on iki ayda %8,17'lik bir artış ve daha yakın zamanda %9,21'lik bir çeyreklik gelir artışı ile istikrarlı olmuştur. Bu, KeyBanc'ın Match Group'un platformunu geliştirme çabalarına ilişkin beklentileriyle uyumludur. Kârlılık açısından bakıldığında Match Group, şirketin satış maliyetlerini etkin bir şekilde yönetme becerisini yansıtan %71,83'lük sağlam bir brüt kâr marjını korumuştur.
Yatırımcılar InvestingPro İpuçlarını da özellikle aydınlatıcı bulabilirler: Match Group, güçlü bir finansal pozisyona işaret eden 9'luk mükemmel bir Piotroski Puanına sahiptir ve yönetim, şirketin gelecekteki beklentilerine olan güvene işaret edebilecek şekilde aktif olarak hisse geri alımı yapmaktadır. Ayrıca, şirketin bu yıl kârlı olması bekleniyor ve son on iki aydır da kârlı. Bu faktörler, KeyBanc'ın Match Group'un ödeme yapan müşterilerde büyüme potansiyeli hakkında ifade ettiği ihtiyatlı iyimserliğe katkıda bulunabilir.
Daha fazla bilgi edinmek isteyenler için https://www.investing.com/pro/MTCH adresinde ek InvestingPro İpuçları bulunmaktadır. InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim elde etmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanın ve Match Group'a yatırım kararlarınızı yönlendirebilecek daha fazla ipucu keşfedin.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.