Çarşamba günü Ladenburg Thalmann, Ardelyx, Inc (NASDAQ: ARDX) hisselerinin görünümünü değiştirerek fiyat hedefini bir önceki 14,50 $'dan 12,50 $'a düşürdü ve hisse senedi için Al notunu korudu. Firmanın kararı, Ardelyx'in ürünü XPHOZAH'ın potansiyel pazar performansının yeniden değerlendirilmesini takiben daha muhafazakar bir tahmine yol açtı.
Revize edilen değerleme, XPHOZAH için en yüksek satış projeksiyonunda, önceki 530 milyon dolarlık tahminden önemli ölçüde daha düşük olan 218 milyon dolara bir düşüşü yansıtıyor. Bu değişiklik, ilacın geleceğine ilişkin belirsizliğin artmasına bağlanmaktadır. Buna ek olarak, değerlemede uygulanan iskonto oranı bir önceki %40'tan %70'e yükseltilerek varlığın risk profili konusunda daha temkinli bir duruş sergilendi.
Fiyat hedefindeki düşüşe rağmen analist, Al notunu yineleyerek hisseye olan güvenin devam ettiğini vurguladı. Yatırım tezi, öncelikle genel fiyat hedefine hisse başına 10 dolar katkıda bulunacağı düşünülen bir başka Ardelyx ürünü olan IBSRELA'nın değerine odaklanıyor.
Analistin de vurguladığı gibi IBSRELA, Ardelyx'in yatırım gerekçesinin merkezinde yer almaya devam ediyor. Bu ürün, şirketin yatırımcılara sunduğu değer teklifinin önemli bir unsuru olarak görülüyor ve XPHOZAH beklentilerinde yapılan ayarlamalara rağmen olumlu görünümü destekliyor.
Güncellenen 12,50 $ fiyat hedefi, yeni satış ve risk değerlendirmelerini yansıtırken, Ardelyx'in ürün portföyünde sahip olduğu potansiyel değeri de kabul ediyor. Firmanın analizi, kilit ürünlerinden biri için daha muhafazakar tahminlere rağmen şirketin beklentilerine olan inancın devam ettiğini gösteriyor.
Yakın tarihli diğer bir haberde, Ardelyx, Inc. 2024 yılının ilk çeyreğinde önemli bir büyüme kaydettiğini ve ürünle ilgili toplam gelirin 45,6 milyon dolara ulaştığını bildirdi. Bu artış, sırasıyla 28,4 milyon dolar ve 15,2 milyon dolar net satış gelirine katkıda bulunan IBSRELA ve XPHOZAH ürünlerinden kaynaklandı. Şirket ayrıca, çeyrek sonunda rapor edilen 202,6 milyon dolar ile güçlü nakit pozisyonunu korudu.
Stratejik bir hamleyle Ardelyx, böbrek hastalığı ilacı XPHOZAH'ı Medicare Prospective Payment System'e (PPS) dahil etmemeye karar verdi. Şirket bu kararın, diyalize giren kronik böbrek hastalığı olan yetişkinlerde yüksek serum fosforunu tedavi etmek için kullanılan ilaca hasta erişimini sağlamak için çok önemli olduğuna inanıyor.
Ardelyx ayrıca, XPHOZAH'a hasta erişiminin devam etmesini sağlamak amacıyla, sadece oral yoldan alınan ilaçların Medicare ESRD PPS'den hariç tutulmasını genişletebilecek iki partili mevzuatı da desteklemektedir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.