Perşembe günü Evercore ISI, KB Home (NYSE:KBH) hisseleri için fiyat hedefini bir önceki 78 dolardan 86 dolara yükseltirken, hisse senedi üzerindeki Outperform notunu korudu. Bu ayarlama KB Home'un 2024 mali yılı için analist beklentilerini aşan ikinci çeyrek kazançlarını takip ediyor.
Ev inşaatçısı, 1,2 milyon dolarlık terk masrafları hariç olmak üzere 2,16 dolarlık düzeltilmiş seyreltilmiş hisse başına kazanç (EPS) bildirdi. Bu rakam, Evercore ISI'nın 1,86 dolarlık tahmininin yanı sıra 1,72 dolarlık konsensüs tahminini de aştı.
Şirketin finansal performansı çeyrek boyunca kilit alanlarda sağlamlık gösterdi. Brüt kar marjı %21,2 ile tahmin edilen %21,0'ın biraz üzerinde gerçekleşirken, satış, genel ve idari giderler (SG&A) %10,1 ile tahmin edilen %10,5'in üzerinde gerçekleşti. KB Home'un ortalama satış fiyatı (ASP) tahminlere paralel olarak 483.000 $ olarak gerçekleşirken, kapanış sayısı 3.523 ile 3.478 olan tahminlere yakın gerçekleşti.
KB Home ayrıca siparişlerde de bir artış olduğunu ve büyüme beklentisine karşın yıldan yıla %2'lik bir büyüme kaydedildiğini bildirdi. Şirket yönetimi mevcut pazardaki alıcıların dayanıklılığı hakkında yorum yaptı. Ayrıca şirket, 2024 mali yılının tamamı için çoğu ölçüt için beklentilerini yineledi ya da yükseltti.
Güçlü çeyrek performansının bir sonucu olarak Evercore ISI, KB Home için 2024 ve 2025 mali yılları için EPS tahminlerini sırasıyla 8,47 $ (8,22 $'dan) ve 9,17 $ (8,71 $'dan) olarak revize etti. Revize edilen 86 $ fiyat hedefi, firmanın ileriye dönük on iki aylık kazanç tahmininin 10,5 katına dayanıyor.
Yakın tarihli diğer haberlerde KB Home, net siparişlerde ve değerde yıldan yıla büyüme de dahil olmak üzere önemli gelişmelerle 2. çeyrek beklentilerinin üzerinde performans gösterdi. Şirketin toplam gelirleri 1,7 milyar doları aşarken, hisse başına kazanç 2,15 dolara ulaştı. Bu güçlü performans, artan mortgage oranları gibi zorluklara rağmen 3 milyar doların üzerinde bir birikim ve iyileşen inşaat süreleriyle desteklendi.
KB Home, sermaye tahsisi açısından proaktif bir yaklaşım sergilemiş, en az 250 milyon dolarlık hisse geri alımı yapmış ve 1 milyar doların üzerinde bir meblağı hissedarlarına iade etmiştir. Devam eden büyüme ve karlılığa duyulan bu güven, şirketin stratejik arazi yatırımlarında ve olumlu bir görünüme katkıda bulunan sipariş üzerine inşa satışlarına odaklanmasında da görülmektedir.
KB Home, mevcut mali yıl için 6,8 milyar dolar gelir bekliyor. Şirket, belirli pazarlarda artan yeniden satış envanteri ve topluluk açılışlarında gecikmeler gibi potansiyel zorluklarla karşı karşıya kalsa da, inşaat sürelerini dört ila beş ay aralığına indirmeyi planlayarak büyümeyi hedeflemeye devam ediyor. Bu son gelişmeler KB Home'un uzun vadeli başarıyı hedefleyen stratejik girişimlerinin altını çiziyor.
InvestingPro İçgörüleri
KB Home (NYSE:KBH), 2024 yılının 2. çeyreğindeki son kazanç artışında da görüldüğü üzere umut verici bir finansal gidişat sergiledi. Hisse senedini takip eden yatırımcılar, şirketin mevcut piyasa konumunun altını çizen InvestingPro verileri aracılığıyla ek bağlam bulabilirler. KB Home, 5,12 milyar dolarlık piyasa değeri ve 2Ç 2024 itibariyle son on iki ay için 8,44'lük düzeltilmiş F/K oranı ile cazip bir değerleme tablosu sunuyor. Şirketin aynı dönemdeki geliri, gelir artışındaki hafif düşüşe rağmen yaklaşık 6,44 milyar dolardır. Ayrıca, %21,89'luk güçlü brüt kar marjı, son kazançlarda bildirilen brüt kar marjlarıyla yakından uyumludur.
Hissedarların ilgisini çekebilecek iki InvestingPro İpucu arasında, şirketin değerlemeyi destekleyen güçlü serbest nakit akışı getirisi ve yatırımcılara güvenilir bir getiri anlamına gelen 39 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürme konusundaki etkileyici geçmişi yer alıyor. Ayrıca, analistlerin KB Home'un bu yıl kârlı olacağını tahmin etmeleri de dikkat çekicidir; bu da muhtemelen Evercore ISI'nın olumlu görünümüne katkıda bulunmaktadır.
KB Home'un mali durumunu ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyenler için InvestingPro kapsamlı bir dizi ek ipucu sunuyor. Şirketin performansına ve potansiyel yatırım fırsatlarına daha ayrıntılı bir bakış sağlayan 7 InvestingPro İpucu daha mevcut. Bu bilgileri keşfetmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinizde %20'ye varan indirim kazanabilir ve yatırım araştırma araçlarınızı geliştirebilirsiniz.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.