Cuma günü JPMorgan, Varonis Systems (NASDAQ:VRNS) üzerindeki duruşunu değiştirerek hisse senedini Nötr'den Fazla Ağırlığa yükseltti ve fiyat hedefini bir önceki hedef olan 50,00 $'dan 54,00 $'a çıkardı.
Bu revizyon, Varonis'in hisse fiyatında son üç ayda yaşanan kayda değer düşüşün ardından geldi; JPMorgan'ın kapsadığı daha geniş piyasadaki %10'luk düşüşe kıyasla şirketin hisseleri yaklaşık %18 düştü.
Firma, Varonis Systems'in mevcut düşük hisse fiyatının yıl ilerledikçe cazip bir fırsat sunduğunu belirtti. Varonis'in uzmanlaştığı Veri Güvenliğine yönelik artan talep de dahil olmak üzere çeşitli faktörlerin potansiyel kazançlara katkıda bulunması bekleniyor.
JPMorgan, yılın ikinci yarısının Varonis için, üçüncü ve dördüncü çeyrekteki yenilemelerden kaynaklanan katalizörler, geçiş sürecini yürütmeye devam ederken iyileşen şirket temelleri ve yakın zamanda tanıtılan Yönetilen Algılama ve Yanıt (MDDR) hizmetlerinin etkisi dahil olmak üzere birçok olumlu gelişme getirebileceğini tahmin ediyor.
Analist firma ayrıca 2025 mali yılına bakıldığında, yapay zeka (AI) alanındaki ilerlemelerin Varonis için ek bir ivme sağlayabileceğini öne sürüyor.
Şirketin yönetim ekibi, JPMorgan tarafından kapsama evreni içinde talep görünümü açısından en umut verici olanlardan biri olarak kabul edildi. Bu olumlu değerlendirme, Varonis'in hizmet verdiği temel Veri Güvenliği pazarlarında güçlü bir büyümeye işaret eden kanal ortaklarıyla yapılan son görüşmelerle destekleniyor.
Değerleme açısından, Varonis şu anda beklenen takvim yılı 2025 yıllık yinelenen gelirinin (EV/CY25 ARR) yaklaşık 6,3 katından işlem görüyor ve bu da JPMorgan'ın kapsama evrenindeki şirketler için ortalama 7,0 kattan daha düşük. Bu karşılaştırma, yatırım şirketinin Varonis Systems'ın ileriye dönük hisse senedi potansiyeli hakkındaki olumlu görüşünün altını çiziyor.
Yakın tarihli diğer bir haberde, Varonis Systems, yıllık yinelenen gelirde (ARR) %17'lik önemli bir artışla 560,3 milyon dolara ulaşan güçlü bir ilk çeyrek bildirdi. Bu büyüme büyük ölçüde şirketin hizmet olarak yazılım (SaaS) modeline başarılı geçişinden ve Yönetilen Tespit ve Yanıt (MDDR) hizmetine yönelik olumlu piyasa tepkisinden kaynaklanıyor.
TD Cowen, şirketin veri güvenliği sektöründeki artan talepten yararlanmak için güçlü bir konumda olduğunu belirterek Varonis'teki Al notunu korudu. Firma ayrıca Varonis'in stratejik hamlelerini vurgulayarak, şirketin 2027 mali yılına kadar 1 milyar dolarlık ARR hedefine ulaşma yolunda ilerlediğini belirtti.
RBC Capital ve Baird de kısa süre önce Varonis Systems ile ilgili değerlendirmelerini güncelledi. Baird, şirketin SaaS modeline geçişinde önemli ilerleme kaydettiğini kabul ederek hisse senedi üzerindeki fiyat hedefini 50 dolara yükseltti.
RBC Capital ise Varonis'in son çeyrekte beklentileri aşan ve SaaS tekliflerinde güçlü bir büyüme gösteren etkileyici performansının ardından fiyat hedefini 58 dolara yükseltti.
Bunlar şirketin yolculuğundaki son gelişmeler ve genişleyen veri güvenliği pazarındaki performansına ve potansiyeline ilişkin olumlu bir bakış açısını yansıtıyor. Şirketin Microsoft ile ortaklığı ve üretken yapay zekanın hizmetlerine entegrasyonu gibi stratejik girişimlerinin gelecekteki büyümeye katkıda bulunması bekleniyor.
InvestingPro İçgörüleri
JPMorgan'ın Varonis Systems'i yakın zamanda yükseltmesi ışığında, InvestingPro'nun gerçek zamanlı verilerine ve ipuçlarına bir göz atmak yatırımcılar için ek bağlam sağlayabilir. Varonis etkileyici bir brüt kâr marjına sahip. 2024'ün 1. çeyreği itibarıyla son on iki aylık veriler %85,08 gibi yüksek bir oran ortaya koyuyor ve bu da faaliyetlerinde güçlü bir verimliliğe işaret ediyor. Ayrıca, son on iki ayda kârlı olmamasına rağmen, analistler şirketin bu yıl kâra geçeceğini tahmin ederek şirketin finansal gidişatında potansiyel bir değişimin altını çiziyor.
InvestingPro verileri Varonis'in 4,67 milyar dolarlık piyasa değerine ve geçen yıl %58,85'lik kayda değer bir getiriye sahip olduğunu gösteriyor ve bu da güçlü bir yatırımcı güvenine işaret ediyor. Ayrıca, şirketin likit varlıkları kısa vadeli yükümlülüklerini aşıyor ve bu da finansal esneklik ve istikrar sağlayabilir. Bununla birlikte, hisse senedinin yüksek bir gelir değerleme katsayısı ve 10,31 gibi yüksek bir Fiyat/Defter katsayısı ile işlem gördüğünü belirtmek gerekir ki bu da bazı yatırımcılar için değerleme konusunda endişelere yol açabilir.
Daha derinlemesine incelemek isteyenler için, yatırım kararlarına daha fazla bilgi sağlayabilecek 9 ek InvestingPro İpucu mevcuttur. Bu bilgilere ve daha fazlasına erişmek için https://www.investing.com/pro/VRNS adresini ziyaret edin ve INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ekstra %10 indirim kazanın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.