Perşembe günü JPMorgan, HSBC Holdings Plc (5:HK) (NYSE:HSBC) hisseleri üzerindeki duruşunu güncelleyerek fiyat hedefini bir önceki 78,00 HK$'dan 83,00 HK$'a yükseltirken, hisse senedi üzerindeki Overweight notunu korudu.
Bu revizyon, HSBC'nin 2024-2026 mali yılları için hisse başına kazanç (EPS) tahminlerini %4-5 oranında yukarı yönlü ayarlamasına neden olan ilk çeyrek sonuçlarının değerlendirilmesinin ardından geldi. Ayarlamalar, artan maliyet beklentilerine rağmen beklenen daha yüksek gelirlere ve azalan hisse sayısına bağlanıyor.
JPMorgan'ın analizi, HSBC'nin Bankacılık Net Faiz Gelirinin (NII) 43,1 milyar dolara ulaşacağını ve yönetimin 41 milyar dolardan fazla olan kendi beklentisini aşacağını gösteriyor. Bu tahmin, 2024 ila 2026 mali yılları için sırasıyla %5, %4,25 ve %4'lük ortalama ABD faiz oranlarına dayanmaktadır. Firmanın görünümü, gelişen ekonomik koşullar karşısında HSBC'nin finansal performansına olan güveni yansıtıyor.
JPMorgan, revize edilen kazanç tahminine ek olarak, HSBC'nin hisse geri alımlarına ilişkin projeksiyonunu da artırdı. Firma, daha önce 10,5 milyar dolar olarak öngördüğü HSBC'nin 2024 mali yılında 11 milyar dolarlık bir hisse geri alım programı gerçekleştirmesini bekliyor. Ayrıca, analistler ikinci çeyrek sonuçlarıyla birlikte 3 milyar dolarlık hisse geri alımının açıklanmasını bekliyor.
Overweight notu, JPMorgan'ın 2024 mali yılında beklenen %13,2'lik normalleştirilmiş özsermaye getirisi (ROE) için fiyat-defter (P/B) oranının 0,9 katı olduğunu belirttiği HSBC'nin mevcut işlem pozisyonu tarafından destekleniyor. Bu değerleme, öngörülen kazanç ve getiri ölçütleri göz önüne alındığında bankanın hisse senedinin uygun bir şekilde fiyatlandırıldığını göstermektedir.
InvestingPro İçgörüleri
Yatırımcılar JPMorgan'ın HSBC Holdings Plc hakkındaki son analizini sindirirken, InvestingPro'nun gerçek zamanlı verileri ve içgörüleri ek bağlam sağlayabilir. Mevcut Piyasa Değeri 164,79 milyar $ ve F/K Oranı 7,64 olan HSBC, ilginç bir değerleme perspektifi sunuyor. Özellikle, hisse senedi düşük bir kazanç katsayısıyla işlem görüyor ve bu da JPMorgan'ın hisse senedinin uygun fiyatlı olduğu değerlendirmesiyle uyumlu. F/K Oranı, 2024'ün 1. çeyreği itibarıyla son on iki ayda biraz daha yükselerek 8,35'e ulaştı ve bu da piyasa duyarlılığında veya finansal performansta bir değişime işaret ediyor.
InvestingPro İpuçları, HSBC'nin temettülerini 4 yıl üst üste artırdığının altını çiziyor, bu da özellikle %15,29'luk önemli Temettü Getirisi göz önüne alındığında gelir odaklı yatırımcılara hitap edebilir. Bu, özellikle HSBC'nin Bankalar sektöründe önemli bir oyuncu olduğu gerçeğiyle birleştiğinde, istikrarlı gelir akışı arayanları çekebilecek önemli bir rakamdır. Ayrıca, hisse senedi 52 haftanın en yüksek seviyesine yakın işlem görmektedir. 52 Haftanın En Yüksek Fiyat Yüzdesi %98,69 olup, güçlü piyasa güvenini yansıtmakta ve JPMorgan'ın Overweight notunun işaret ettiği pozitif momentumla uyumludur.
HSBC'nin finansalları ve piyasa performansı hakkında daha derinlemesine bilgi edinmek isteyen yatırımcılar için, kazanç revizyonları, kârlılık tahminleri ve getiri metrikleri hakkında bilgiler içeren daha birçok InvestingPro İpucu mevcut. Bu değerli ipuçlarına erişmek ve en bilinçli yatırım kararlarını vermek için InvestingPro'da InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim almak için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.