Salı günü Jefferies, American Express (NYSE:AXP) değerlendirmesini güncelledi ve fiyat hedefini 225 dolardan 235 dolara yükseltirken, hisse senedi üzerinde Tut notunu korudu. Firmanın 3,26 $'lık EPS tahmini, 3,28 $'lık konsensüsün hemen altında.
American Express'in faiz giderleri hariç toplam gelirlerinin bir önceki yıla göre %9,8 artışla 16,5 milyar dolar olarak açıklanması bekleniyor. Faiz dışı gelirlerin ise bir önceki yıla göre %6 artarak 12,7 milyar dolara yükselmesi bekleniyor.
Raporda, yıldan yıla büyümeye rağmen, son sektör konferanslarında belirtildiği üzere büyüme ve harcama faaliyetlerinde bir yavaşlama olduğu kaydedildi. Yönetim, 2024'ün ikinci çeyreğinin ilk çeyreğe benzer bir performans gösterme yolunda olduğunu doğruladı. Ancak American Express, Mayıs ayı itibariyle yıllık %11,3 büyüyen kredi kartı alacak hacmiyle sektörden daha iyi bir performans sergiliyor.
Jefferies, American Express'in ikinci çeyrekte karşılıklar için 1,4 milyar dolar ayırmasını bekliyor; bu, temel olarak kredi büyümesi nedeniyle 147 milyon dolarlık bir rezerv artışı veya toplam 5,6 milyar dolarlık rezervin 3 baz puanını içeriyor.
Firma, toplam ihraççı net tahsilatlarının (NCO) bir önceki çeyreğe göre 30 baz puan artarak %2,5'e ulaşacağını tahmin ediyor. Özellikle kart alacakları için, NCO'ların bir önceki çeyreğe göre 10 baz puan artışla %2,4 olması bekleniyor.
American Express, restoran rezervasyon platformu Tock ve temassız ödeme platformu Rooam'ı satın alarak konaklama sektöründe önemli adımlar attı. Rooam'ın satın alınmasına ilişkin finansal detaylar açıklanmazken, Tock 400 milyon dolara satın alındı.
Bu satın almalar American Express'in yemek ağını geliştirme ve premium müşterilerine daha hedefli hizmetler sunma stratejisinin bir parçası.
American Express ayrıca ABD Tüketici ve Küçük İşletme Kartı Üye kredileri için gecikme oranlarında bir artış olduğunu bildirdi. Tüketici segmenti için toplam krediler 84.0 milyar dolar olurken, küçük işletmeler için bu rakam 28.2 milyar dolara ulaştı.
Çeşitli finans firmaları bu gelişmelere ilişkin analizlerini paylaştı. Barclays, American Express için Eşit Ağırlık notunu korudu ve Net Faiz Geliri katkılarıyla 2024 yılına kadar potansiyel %10 gelir artışı öngördü.
Wells Fargo da mevcut hisse değerlemesini bir yatırım fırsatı olarak görerek Overweight notunu korudu. Bu arada, Citi Nötr notla kapsama aldı ve azalan giderlerle dengelenen daha düşük gelir tahminlerine dayanarak hisse başına 250,00 $ fiyat hedefi belirledi.
InvestingPro Analizleri
American Express (NYSE:AXP) finans dünyasında ilerlerken, mevcut ölçümler piyasada güçlü bir konuma sahip olduğunu gösteriyor. Piyasa değeri 168,68 milyar dolar olan şirket, tüketici finansmanı sektöründe önemli bir oyuncu. Yatırımcılar, şirketin yakın vadeli kazanç büyümesi göz önüne alındığında, 1Ç 2024 itibarıyla son on iki aya dayanan 18,64 F/K oranını nispeten cazip bulabilir. Ayrıca, 0,69'luk PEG oranı, kazanç projeksiyonları dikkate alındığında büyüme potansiyeline işaret etmektedir.
Gelir büyümesi, 1Ç 2024 itibarıyla son on iki ayda %9,33'lük bir artışla güçlü kalmaya devam ediyor ve American Express'in hissedar getirilerine olan bağlılığı, %1,19'luk temettü getirisi ve aynı dönemde %16,67'lik kayda değer bir temettü büyüme oranı ile kendini gösteriyor. Şirketin hisseleri ayrıca son altı ayda %26,33'lük önemli bir fiyat toplam getirisi yaşadı ve bu da olumlu yatırımcı duyarlılığına işaret ediyor.
Daha derin analizler ve daha fazla metrik arayan yatırımcılar için, şirketin karlılığı ve likidite durumu hakkında bilgiler de dahil olmak üzere ek InvestingPro İpuçları mevcuttur. INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak okuyucular bu değerli ipuçlarına erişebilir ve yıllık Pro ve yıllık veya iki yıllık Pro+ aboneliklerinde %10'a varan indirimden yararlanabilirler. American Express'in bir sonraki kazanç tarihi, şirketin finansal gidişatı hakkında daha fazla netlik sağlayacak olan 19 Temmuz 2024 olarak belirlendi.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.