Pazartesi günü, küresel bir yatırım bankacılığı şirketi olan Jefferies, önde gelen sağlık sigortası şirketlerinden Humana Inc. (NYSE: HUM) için fiyat hedefini bir önceki 411 $'dan 381 $'a düşürdü. Düşüşe rağmen Jefferies, hisse senedi için Al notu önermeye devam ediyor.
Fiyat hedefi revizyonu, Cigna'nın (CI) Humana'yı satın alma çabalarını 10 Aralık 2023 tarihinde durdurmasının ardından geldi. O tarihten bu yana Cigna'nın hisseleri %38 gibi önemli bir artış gösterirken, Humana'nın hisseleri %34'lük bir düşüş yaşadı. Humana'nın hisse performansındaki bu düşüş, 2025 yılı için daha önce öngörülenden %32 daha düşük olan düzeltilmiş hisse başına kazanç (EPS) tahminiyle birlikte kaydedildi.
Jefferies, Humana'nın Cigna tarafından satın alınmasına ilişkin yeni potansiyel fiyatı hisse başına yaklaşık 420 dolar olarak hesapladı; bu rakam 2027 yılı için öngörülen 27 dolarlık bağımsız EPS'nin yaklaşık 15,6 katına denk geliyor ki bu da S&P 500 endeksinin performansıyla uyumlu bir rakam.
Firmanın analizi, bu fiyattaki bir satın almanın, muhafazakar bir Medicare Advantage senaryosunda bile %8'lik bir EPS artışına neden olabileceğini göstermektedir.
Jefferies, yakın vadede Humana için 2025 yılı EPS tahminini 19,67 $ olarak revize etti. Güncellenen 381 dolarlık fiyat hedefi, 420 dolarlık potansiyel devralma fiyatı ile 368 dolarlık tek başına değerlemenin 25/75 karışımını dikkate alıyor. Bu revize hedef, Jefferies'in Humana'nın finansal performansı ve pazardaki konumuna ilişkin mevcut beklentilerini yansıtıyor.
InvestingPro İçgörüleri
Humana Inc. piyasada gezinirken, InvestingPro'nun gerçek zamanlı verileri sağlam bir finansal temele sahip bir şirket olduğunu gösteriyor. Piyasa değeri 39,58 milyar dolar ve fiyat/kazanç (F/K) oranı 16,35 olan Humana, mevcut piyasa ortamında makul bir şekilde değerleniyor gibi görünüyor. Ayrıca, şirketin son on iki aydaki %14,54'lük etkileyici gelir artışı, kazanç gücünü artırma kabiliyetini vurgulamaktadır.
InvestingPro İpuçları, Humana'nın stratejik finansal yönetiminin altını çiziyor; şirket bilançosunda borçtan daha fazla nakit tutuyor ve temettüsünü 7 yıl üst üste sürekli olarak artırıyor. Sermaye tahsisine yönelik bu ihtiyatlı yaklaşım, değerlemesinin de gösterdiği gibi güçlü bir serbest nakit akışı getirisi ile daha da vurgulanmaktadır. Gelir arayan yatırımcılar için, Humana'nın son veriler itibariyle %1,08 temettü verimi ile 14 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürdüğünü belirtmek gerekir.
Humana hakkında daha derin analizler ve ek bilgiler edinmek isteyenler için InvestingPro, şirketin performansı ve beklentileri hakkında daha fazla ipucu sunuyor. Bir sonraki kazanç tarihi 24 Nisan 2024 olarak planlandığından, potansiyel yatırımcılar INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim alabilirler. Humana'nın finansal sağlığına ve sektördeki konumuna kapsamlı bir bakış sağlayan 9 InvestingPro İpucu daha mevcut.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.