Çarşamba günü Evercore ISI, Skechers USA (NYSE:SKX) hisseleri üzerindeki görünümünü ayarlayarak ayakkabı şirketinin fiyat hedefini 73,00 $'dan 68,00 $'a düşürürken, Outperform notunu korumaya devam etti.
Firma, 2024'ün ilk çeyreğinde gelirlerin yıldan yıla %9,2 oranında artacağı tahminini vurgulayarak, bu oranın %10,2'lik konsensüs tahmininin biraz altında olduğunu belirtti. Bu düzeltme, Avrupa ve Çin pazarlarındaki ekonomik baskıların yanı sıra Amerika Birleşik Devletleri'ndeki durgun eğilimleri yansıtıyor.
Bu zorluklara rağmen, şirketin 2023'ün dördüncü çeyreğindeki kazanç çağrısı sırasında sağladığı rehberlikle uyumlu olan olumlu yılbaşından bugüne trendlere dayanarak yılın ikinci yarısı için bir iyimserlik duygusu var.
Skechers'ın Amerika Birleşik Devletleri'ndeki performansı düşük tek haneli büyüme göstererek cesaret verici oldu. Marka ayrıca Slipon serisi ile güçlü bir ivme yakaladı ve Şubat ve Mart aylarında Kuzey Amerika'daki genel yavaşlamaya rağmen sağlıklı bir marka statüsüne işaret etti.
Çin'de Skechers'ın online satışları büyümeye devam ederek 2024'ün ilk çeyreğinde yıldan yıla %16'lık bir artış gösterdi; bu oran bir önceki çeyrekte görülen %17'lik büyümeye kıyasla hafif bir düşüşe işaret ediyor. Bununla birlikte, Çin'deki fiziksel mağaza performansı daha az güçlü oldu ve Mart ayında spor giyim endüstrisinde düşük tek haneli büyüme tahmin edilen önemli bir yavaşlama yaşandı.
Evercore ISI, Çin pazarının yüksek tek haneli bir oranda büyüyeceğini tahmin ediyor ve bu da Street'in yıldan yıla %20'lik artış beklentisinin altında kalıyor.
Firmanın analizi, Skechers'ın özellikle Kuzey Amerika ve Çin pazarlarında bazı ters rüzgarlar yaşarken, Çin'deki çevrimiçi büyüme ve belirli ürün gruplarının başarısı gibi olumlu işaretlerin hala var olduğunu gösteriyor. Revize edilen fiyat hedefi daha temkinli bir görünümü yansıtıyor, ancak şirketin pazarda daha iyi performans gösterme yeteneğine olan güveni işaret etmeye devam ediyor.
InvestingPro İçgörüleri
Skechers USA (NYSE:SKX) karışık bir finansal ortamda ilerlerken, InvestingPro verileri şirketin performansına ve değerlemesine daha derin bir bakış sunuyor. Skechers, 8,96 milyar dolarlık piyasa değeri ve 16 civarında oldukça istikrarlı kalan F/K oranıyla, kazanç potansiyelini kabul eden bir değerlemeyle işlem görüyor gibi görünüyor. Özellikle, şirketin mütevazı 0,35 olan PEG oranı, Skechers'ın kazanç büyüme yörüngesine göre değerinin düşük olabileceğini gösteriyor.
InvestingPro İpuçları Skechers'ın finansal ihtiyatlılığının ve hissedar getirisi potansiyelinin altını çiziyor. Şirketin likit varlıklarının kısa vadeli yükümlülüklerini aşması güven verici bir finansal istikrar işaretiyken, ılımlı borç seviyesi stratejik esneklik sağlıyor. Ayrıca analistler, son on iki aydaki kâr geçmişiyle desteklenen cari yıl için kârlılık öngörüyor. Bununla birlikte, Skechers'ın temettü ödemediğini ve bunun da gelir odaklı hissedarlar için yatırım kararlarını etkileyebileceğini belirtmek gerekir.
Skechers'ın finansal sağlığını ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyen yatırımcılar için InvestingPro ek ipuçları sunuyor - platformda listelenen 6 tane daha var. Yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliğinde ekstra %10 indirim için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanın ve yatırım kararlarını daha fazla bilgilendirebilecek içgörülere erişin.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.