Çarşamba günü, Baird, Elevance Health Inc. (NYSE: ELV) hisselerine olan güvenini yeniden teyit etti ve şirketin hisse senedi için hem Outperform notunu hem de 625,00$ fiyat hedefini korudu. Bu onay, UnitedHealth Group'un üçüncü çeyrek kazançlarının ardından geldi; UnitedHealth'in sonuçları, tıbbi kayıp oranında (MLR) yaklaşık 80 baz puanlık bir kaçırma gösterdi.
Baird'deki analist, 17 Ekim'de açıklanacak olan Elevance'ın üçüncü çeyrek kazançları için olası etkileri değerlendirdi. Dört farklı senaryoyu inceleyerek, Baird'in temel senaryosu, Elevance'ın benzer şekilde yaklaşık 100 baz puanlık bir MLR kaçırması ile karşılaşabileceğini öne sürüyor. Bu kaçırma, 2024 yılı için düzeltilmiş hisse başına kazançta (EPS) yaklaşık %3-4'lük bir olumsuz etki yaratabilir. Eğer trend yılın ikinci yarısında da devam ederse, %6-8'lik bir EPS olumsuz etkisi olasılığı da bulunmaktadır.
Kısa vadeli kazanç baskısı potansiyeline rağmen, Baird'in Elevance'a yönelik duruşu olumlu kalmaya devam ediyor. Firma, uzun vadeli potansiyeli vurguluyor ve hisse senedinin şu anda 2025 yılı için öngörülen hisse başına kazancın yaklaşık 11 katı değerinde işlem gördüğünü belirtiyor; bu, S&P 500 ortalaması olan yaklaşık 21 katla karşılaştırıldığında düşük bir oran. Bu değerleme, mevcut olumsuz etkilerin geçici olabileceğini ve Elevance için uzun vadeli risk/ödül oranının son derece olumlu olduğunu gösteriyor.
Analistin yorumu, Elevance ile daha geniş piyasa değerlemeleri arasındaki karşılaştırmayı vurguluyor ve şirketin S&P 500'e kıyasla daha düşük fiyat-kazanç oranına sahip olmasının yatırımcılar için bir fırsat olduğuna işaret ediyor. Bu bakış açısı, Elevance'ın hisse senedinin değerinin altında olabileceğini ve uzun vadeli yatırım için potansiyel olarak cazip bir giriş noktası sunduğunu gösteriyor.
Elevance'ın yaklaşan kazanç raporu, şirketin finansal sağlığı ve MLR baskılarını yönetme kabiliyeti hakkında daha fazla bilgi sağlayacak. Yatırımcılar ve piyasa gözlemcileri, Baird'in projeksiyonlarının doğruluğunu ve Elevance'ın iş modelinin sektör zorluklarına karşı direncini değerlendirmek için üçüncü çeyrek sonuçlarını yakından inceleyecekler.
Diğer son haberlerde, Elevance Health Inc. ikinci çeyrek düzeltilmiş seyreltilmiş hisse başına kazancında (EPS) yıllık bazda %12'lik bir artış bildirerek 10,12$'a ulaştı. Sağlık hizmetleri şirketi ayrıca yıllık rehberliğini yeniden teyit etti ve minimum düzeltilmiş seyreltilmiş EPS'nin 37,20$ olacağını öngördü; bu, önceki yıla göre %12'lik bir büyümeye işaret ediyor.
Bu performans, bireysel Uygun Fiyatlı Sağlık Hizmeti (ACA) işinde güçlü üyelik büyümesine ve ulusal hesaplarda yüksek müşteri tutma oranına bağlanıyor. Elevance Health ayrıca gelecekteki büyüme için zemin hazırlayan yeni Medicaid iş kazanımlarını vurguladı.
Şirket, 2027 yılına kadar %6,5 ile %7 arasında bir faaliyet marjı hedefi belirledi ve zaman içinde yıllık faaliyet kazançlarında üst tek haneli ile alt çift haneli yüzde aralığında büyüme öngörüyor. Elevance Health ayrıca 2025 yılına kadar tüm iş kollarında hızlanan gelir büyümesi bekliyor.
Bazı zorluklar olmasına rağmen, şirket uzun vadeli büyüme stratejisine odaklanmaya devam ediyor. Bu, Carelon Services ve CarelonRx işlerinin genişletilmesini ve Paragon Healthcare ve BioPlus Specialty Pharmacy gibi son satın alımların entegrasyonunu içeriyor. Bunlar, Elevance Health için son gelişmeler arasında yer alıyor.
InvestingPro Öngörüleri
Baird'in analizini tamamlamak için, InvestingPro verileri Elevance Health'in finansal durumu hakkında ek bağlam sunuyor. Şirketin 2024 yılının ikinci çeyreği itibariyle son on iki ay için 16,93 olan F/K oranı ve 15,19 olan düzeltilmiş F/K oranı, Baird'in Elevance'ın S&P 500'e kıyasla daha düşük bir çarpanla işlem gördüğü gözlemiyle uyumlu. Bu, hisse senedinin daha geniş piyasaya göre değerinin altında olabileceği fikrini destekliyor.
InvestingPro İpuçları, Elevance Health'in 13 yıl üst üste temettüsünü artırdığını ve 14 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürdüğünü vurguluyor. %1,35'lik mevcut temettü getirisiyle birlikte bu tutarlı temettü büyümesi, şirketin olası kısa vadeli kazanç baskılarına rağmen hissedar getirilerine olan bağlılığını gösteriyor.
Ayrıca, bir InvestingPro İpucu, yönetimin agresif bir şekilde hisse geri alımı yaptığını gösteriyor; bu, şirketin uzun vadeli beklentilerine olan güvenin bir göstergesi olarak görülebilir. Bu durum, Baird'in Elevance'ın gelecekteki potansiyeline yönelik olumlu duruşuyla uyumlu.
Elevance Health'in finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha derin bir anlayış arayan yatırımcılar için, InvestingPro 13 ek ipucu sunuyor ve şirketin güçlü yönleri ile potansiyel riskleri hakkında kapsamlı bir bakış açısı sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.