Salı günü Deutsche Bank, DraftKings Inc. (NASDAQ: DKNG) hisseleri üzerinde 35,00 $ sabit fiyat hedefi ile Tut notunu korudu. Firmanın değerlendirmesi, artan düzenleyici riskler ve 2024'ün ikinci çeyreğindeki (2Ç24) kazançlarda şirket beklentilerine göre olası bir eksiklik nedeniyle temkinli olmayı öneriyor. DraftKings'in 2024'ün ikinci yarısında (2Y24) sektör içinde zorlu bir karşılaştırma ile karşı karşıya kalması bekleniyor.
Banka, DraftKings'in 2Ç24 için brüt marjlarda yıldan yıla düşüş yaşamasını bekliyor ve bunu çeşitli faktörlere bağlıyor. Bunlar arasında yüksek müşteri edinme maliyetleri, yapısal tutma kılavuzuna kıyasla beklenenden daha düşük çevrimiçi spor bahisleri (OSB) tutma ve daha yüksek vergi oranlarına sahip yargı bölgelerinden gelen brüt oyun gelirinin (GGR) daha büyük bir oranı yer alıyor. Ayrıca DraftKings, daha iyi bir promosyon disiplini sergilemesine rağmen, 2Ç24'ten bugüne kadar hem OSB hem de iCasino segmentlerinde pazar payında bir düşüş gördü.
Deutsche Bank, DraftKings'in 2Ç24 düzeltilmiş FAVÖK tahminini bir önceki 175 milyon $ tahmininden (şirketin beklentisi yaklaşık 150 milyon $) 134 milyon $'a düşürdü. Firmanın 2024'ün ikinci yarısı için revize edilmiş tahmini, Illinois'deki vergi değişikliklerini hesaba katmak için mütevazı indirimleri de yansıtıyor ve bu değişikliklerin şirketin yılın ikinci yarısında yerleşik olan finansal tamponunu önemli ölçüde etkilemesi bekleniyor.
DraftKings'in Deutsche Bank'ın 2025 düzeltilmiş FAVÖK tahmininin yaklaşık 18 katı üzerinden değerlenmesi, 2025'ten sonra beklenen büyüme yörüngesi göz önüne alındığında makul kabul edilmektedir. Bununla birlikte, firma, önümüzdeki 12 ila 18 ay içinde yaklaşık 2,1 milyar dolarlık uzun vadeli düzeltilmiş FAVÖK hedefine ulaşmanın fizibilitesi konusunda şüphe uyandıran ek soruların ortaya çıkabileceğini öngörmektedir. Bu revizyonların ardından, Deutsche Bank'ın duruşu Tut olarak kalırken, fiyat hedefi 35,00 $ olarak değişmedi.
Yakın tarihli diğer haberlerde, DraftKings Erik Bradbury'yi Muhasebe Direktörü olarak yeniden atadı ve geri dönüşünü önemli bir kısıtlı hisse senedi birimi ödülü ile işaretledi. Analist haberlerinde Morgan Stanley, DraftKings hisseleri için Overweight notunu ve $51.00 fiyat hedefini koruyarak Kuzey Amerika Oyun ve Konaklama sektöründeki En İyi Seçim konumunu yeniden tesis etti.
Susquehanna International Group, beklenenden daha güçlü sektör büyümesi ve JackPocket'ın yakın zamanda satın alınmasını yansıtarak hisse hedefini 56 $'dan 49 $'a düşürerek pozitif notunu korudu. Firmanın revize edilmiş 2024 gelir ve FAVÖK tahminleri sırasıyla 5,03 milyar dolar ve 485 milyon dolar. Stifel ayrıca, Illinois'deki son yasal gelişmeler nedeniyle DraftKings hisseleri için fiyat hedefini 50 dolara ayarladı.
BMO Capital ise DraftKings için Outperform notunu ve 54,00 $'lık hisse senedi fiyat hedefini koruyarak, Illinois'deki yeni vergi mevzuatından kaynaklanan potansiyel zorluklara rağmen şirketin uzun vadeli beklentilerine olan güvenini gösterdi. Bunlar şirketin yörüngesindeki son gelişmeler.
InvestingPro Analizleri
DraftKings Inc. (NASDAQ: DKNG) hakkında daha derin bir analiz yapmak isteyen yatırımcılar için InvestingPro'nun son verileri, şirketin finansal sağlığı ve piyasa performansı hakkında net bir resim sunuyor. DraftKings, 18,41 milyar dolarlık piyasa değeri ve 2024 yılının ilk çeyreği itibarıyla son on iki ayda %57'lik önemli bir gelir artışı ile güçlü bir üst düzey büyüme sergiliyor. Şirketin mevcut kârlılık eksikliğini yansıtan negatif F/K oranına rağmen, analistler iyimserler, cari yılda satış büyümesi bekliyorlar ve şirketin bu yıl kârlı hale geleceğini öngörüyorlar.
InvestingPro İpuçları, dinamik piyasa hareketleri arayan bazı yatırımcılara hitap edebilecek olan hisse senedinin oynaklığını vurgulamaktadır. Ayrıca, DraftKings temettü ödemese de, şirket geçen yıl yüksek bir getiri elde etti ve bu da güçlü bir piyasa performansına işaret ediyor. Daha ayrıntılı bilgilerle birlikte, yatırımcılar https://www.investing.com/pro/DKNG adresini ziyaret ederek DraftKings için ondan fazla ek InvestingPro İpucunu keşfedebilirler. Abonelik almak isteyenler INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirimden faydalanabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.