Cuma günü Deutsche Bank, KKR & Co. Inc. (NYSE:KKR) için olumlu görünümünü korudu ve yatırım şirketinin hisseleri için fiyat hedefini 119 dolardan 122 dolara yükseltirken, Satın Al notunu yineledi. Ayarlama, şirketin kazançlarının ve varlıklarının çeşitli bileşenlerine dayanan bir değerlemeyi yansıtıyor.
Fiyat hedefi artışı, parçaların toplamı değerleme yöntemine dayanıyor. Bu yaklaşım, ücretlerle ilgili kazançların 22,6 kat olarak değerlenmesini içeriyor ve bu da bu kazançlar için beklenen üç yıllık bileşik yıllık büyüme oranıyla uyumlu.
Buna ek olarak, değerleme, spread ile ilgili kazançları altı kat ve beş yıllık bir ufukta taşıma fonlarını ve kuru tozu değerlendiren taşınan faiz kazançlarını yatırılan sermaye katsayısının (MOIC) iki katı olarak dikkate almaktadır. Defter değeri de bir kat olarak hesaba katılmaktadır.
Deutsche Bank, KKR'nin performansını potansiyel olarak etkileyebilecek çeşitli riskleri özetlemiştir. Bu aşağı yönlü riskler arasında kaynak yaratma faaliyetlerinde önemli bir yavaşlama, ABD'de veya küresel olarak daha geniş bir ekonomik yavaşlama, hisse senedi piyasalarında uzun süreli bir düzeltme ve yatırımcıların KKR'nin bilanço stratejisini tam olarak onaylamaması ve dolayısıyla firmaya daha yüksek bir fiyat-kazanç katsayısı vermemesi yer almaktadır.
Diğer endişeler arasında bilanço yatırımlarındaki önemli kayıplar ve KKR'nin iş ivmesini engelleyebilecek herhangi bir olumsuz düzenleyici değişiklik yer almaktadır.
Özel sermaye, enerji, altyapı, gayrimenkul ve kredi dahil olmak üzere birçok varlık sınıfına yaptığı yatırımlarla tanınan KKR, firmanın büyüme gidişatını ve stratejik girişimlerini yakından takip eden analistlerin incelemesi altında.
InvestingPro Analizleri
KKR & Co. hakkında daha derin bir anlayış arayan yatırımcılar için Inc. (NYSE:KKR) hakkında derinlemesine bilgi edinmek isteyen yatırımcılar için InvestingPro'nun son verileri sağlam bir finansal profil ortaya koyuyor. Piyasa değeri 86,88 milyar dolar olan KKR, 23,2'lik fiyat/kazanç (F/K) oranıyla piyasadaki mevcut değerlemesini yansıtıyor. Ayrıca, şirketin 2023'ün 4. çeyreği itibarıyla son on iki aydaki %238,39'luk etkileyici gelir artışı, gelir yaratma konusundaki güçlü performansının altını çiziyor.
InvestingPro İpuçları, KKR'nin 15 yıl üst üste sürdürdüğü istikrarlı temettü ödemelerinin ve 2023'ün 4. çeyreği itibarıyla son on iki ayda %6,45'lik temettü büyümesinin altını çiziyor. Ayrıca, şirketin hisse senedi fiyatı son altı ayda %63,16 toplam getiri ile önemli bir yükseliş gösterdi. Bu bilgiler, temettü arayan yatırımcılar ve güçlü getiri geçmişine sahip bir şirket arayanlar için potansiyel olarak cazip bir fırsat olduğunu göstermektedir.
KKR hakkında daha fazla özel bilgi ve analize erişmek için InvestingPro'ya abone olmayı düşünebilirsiniz. Kapsamlı bir yatırım analizi sağlayan çok sayıda ek InvestingPro İpucu mevcuttur. InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim elde etmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.