DA Davidson, Okta, Inc (NASDAQ: OKTA) için görünümünü revize ederek, hisse senedi için nötr derecelendirmesini korurken, hedef fiyatı önceki 100 dolardan 85 dolara düşürdü.
Bu düzenleme, Okta'nın ikinci mali çeyrek performansının şirketin muhafazakar tahminlerini aşmasının ardından geldi.
Okta, Mevcut Kalan Performans Yükümlülükleri'nde (CRPO) yıllık bazda %13'lük bir büyüme rapor etti ve bu, %10-11'lik öngörülen aralığı aştı. Ancak şirket, önümüzdeki çeyrek için %9'luk daha düşük bir CRPO büyüme oranı öngördü ve bu, %10'luk konsensüs tahmininin altında kaldı.
Şirket, birinci mali çeyreğe kıyasla yeni müşteri kazanımında hafif bir iyileşme gördü, ancak yeni müşteri sayısı geçen yılın aynı dönemine göre hala %43 düşüktü.
Dolar Bazlı Net Müşteri Tutma Oranı (DBNRR) %110'a geriledi ve yılın ikinci yarısında daha da düşmesi bekleniyor. Yönetim, satış verimliliğinin henüz optimal seviyelere ulaşmadığını kabul etti ve bu durum saha kontrollerinden elde edilen bulgularla da desteklendi.
Büyüme ve satış verimliliğindeki zorluklara rağmen, Okta'nın Serbest Nakit Akışı (FCF) marjları yükseliş trendinde olup, bu durum bazı olumlu gelişmelere işaret ediyor. Bununla birlikte, DA Davidson'a göre, FCF marjlarındaki iyileşmeler, şirketin yaşadığı daha geniş yavaşlayan büyüme trendini dengelemek için yeterli değil.
Diğer güncel haberlerde, Okta, hesaplanan Kalan Performans Yükümlülükleri'nde yıllık bazda %13'lük bir artış ve yıllık bazda %16'lık bir gelir artışı ile mütevazı gelir beklentilerini aştığını bildirdi.
Buna rağmen, Citi, Okta için hedef fiyatını 115 dolardan 110 dolara düşürdü ve gelecekteki performans yükümlülükleri için %10'dan düşük görünüm gibi birkaç zorlayıcı faktör nedeniyle nötr duruşunu korudu. Benzer şekilde, Mizuho Securities, karışık sonuçlar ve rekabet tehditleri nedeniyle Okta için hedef fiyatını 110.00 dolardan 104.00 dolara indirdi.
Öte yandan, BTIG, Okta'nın hizmetlerine olan talepte stabilizasyon ve potansiyel iyileşme belirtilerine dayanarak, 128.00 dolar hedef fiyatla Okta için Al derecelendirmesini korudu. Jefferies, net bir büyüme dönüm noktası işaretleri bekleyerek, Okta için 110.00 dolar hedef fiyatla Tut derecelendirmesini yineledi.
JPMorgan da Okta hisseleri için Nötr derecelendirmesini koruyarak, şirketin Kimlik ve Erişim Yönetimi pazarlarındaki güçlü konumunu kabul etti.
InvestingPro Öngörüleri
InvestingPro'dan gelen son analizler, Okta, Inc (NASDAQ:OKTA) için yatırımcıların dikkate alması gereken önemli finansal metrikler ve projeksiyonları vurguluyor. Şirket, bilançosunda borçtan daha fazla nakit bulundurarak ve kısa vadeli yükümlülüklerini aşan likit varlıklarıyla güçlü bir likidite pozisyonuna sahip, bu da şirketin acil finansal taahhütlerini yerine getirme kabiliyeti konusunda endişeli yatırımcılar için güven verici bir işaret olabilir. Ayrıca, son on iki ayda kârlı olmamasına rağmen, analistler Okta'nın geleceği konusunda iyimser ve şirketin bu yıl kârlı hale geleceğini öngörüyorlar.
Değerleme açısından, Okta'nın piyasa değeri yaklaşık 16.24 milyar dolar olup, 2025 1. çeyreğine kadar olan son on iki ayda Fiyat/Defter Değeri oranı 2.73'tür. Bu oran, yatırımcılara piyasanın şirketin net varlıklarını nasıl değerlediği hakkında bir fikir verebilir. Ayrıca, şirket aynı dönemde %20.45'lik önemli bir gelir büyümesi yaşadı ve bu, güçlü üst düzey büyüme arayan yatırımcıların ilgisini çekebilir. Hisse performansı açısından Okta, piyasa tarafından tanınan güçlü bir uzun vadeli getiri potansiyelini yansıtan %34.34'lük 1 yıllık fiyat toplam getirisi gördü.
Daha fazla içgörü ve metrik ile ilgilenenler için InvestingPro, Okta'nın finansal sağlığı ve gelecek beklentileri hakkında ek ipuçları sunuyor. Bu içgörülerle yatırımcılar, Okta'ya yapacakları yatırımlar hakkında daha bilinçli kararlar alabilirler. Okta'nın finansallarına daha derinlemesine bir bakış ve ek InvestingPro İpuçları için InvestingPro'yu ziyaret edin.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.