Çarşamba günü KeyBanc, CommVault Systems (NASDAQ: CVLT) için fiyat hedefini 109 dolardan 122 dolara yükseltirken, hisse senedi üzerindeki Overweight notunu korudu. Ayarlama, CommVault'un güçlü bir mali dördüncü çeyrek ve ilk çeyrek açıklamasının yanı sıra 2025 mali yılı performansını ve 2026 mali yılı kilometre taşı hedeflerini belirlemesini takip ediyor.
CommVault, 2024'ün dördüncü mali çeyreği için başarılı bir atak ve artış bildirdi ve 2025'in ilk mali çeyreği ve 2025 mali yılının tamamı için olumlu bir rehberlik sağladı. Şirket ayrıca 2026 mali yılı hedeflerini de açıkladı ve mevcut tahminlere göre %2'lik bir artışla 1 milyar dolarlık toplam Yıllık Yinelenen Gelir (ARR) hedefliyor.
Bu büyümenin, başta Metallic platformu olmak üzere Hizmet Olarak Yazılım (SaaS) tekliflerine hızlı bir geçişten kaynaklanması bekleniyor. 2026 mali yılı için beklenen SaaS ARR'si 310 milyon ila 330 milyon dolar arasında olup KeyBanc'ın mevcut tahminlerine göre %10'luk bir artışa işaret ediyor.
SaaS ve Metallic'e geçiş, siber esneklik özelliklerini içeren genişletilmiş bir ürün paketi ile destekleniyor. Bu tekliflerin 2026 mali yılına kadar şirketin ARR'sinin üçte birini oluşturması ve 2022 mali yılından 2026 mali yılına kadar %30-40 oranında büyüme göstermesi bekleniyor.
CommVault'un Vadeli Lisans segmenti, 2024'ün dördüncü mali çeyreğinde çift haneli büyümeye tanık oldu ve şirket, Kuzey Amerika'daki kayda değer yeni müşteri büyümesinin yanı sıra büyük anlaşmalarla ilgili işlerde % 13'lük bir artış bildirdi.
CommVault'un siber esneklikteki pazar değişimlerinden yararlanmak için stratejik konumu, 16 Nisan 2024'te Appranix'i satın almasıyla güçlendi. Şirketin temel yedekleme ve kurtarma alanındaki liderliği, Appranix entegrasyonu ile kolaylaştırılan şirket içi, SaaS ve bulut tabanlı iş yükleri arasında birleşik bir kontrol düzlemi ile tamamlanmaktadır.
Bu kapsamlı ve uyarlanabilir stratejinin CommVault'un üst düzey büyümesini desteklemeye devam etmesi ve daha yinelenen bir Abonelik / SaaS modeline geçmesi bekleniyor. Şirket, 2024 mali yılında %68 olan Abonelik/SaaS'ın 2026 mali yılına kadar gelirinin %77'sini temsil etmesini, 2022 mali yılından 2026 mali yılına kadar %20'lik bir Bileşik Yıllık Büyüme Oranı (CAGR) ile brüt marjların %80'in üzerinde kalmasını bekliyor.
Bu görünüm KeyBanc'ın Overweight notunu ve yeni fiyat hedefini destekliyor.
InvestingPro İçgörüleri
CommVault Systems (NASDAQ: CVLT) stratejik hamleleri ve finansal performansıyla dikkat çekiyor. Şirketin piyasa değerinin yaklaşık 4,45 milyar dolar olması yatırımcı güvenini yansıtıyor. F/K oranı 26,51 ve ileriye dönük F/K (LTM 2024 3. Çeyrek itibariyle) 102,42 ile değerleme, piyasanın şirketin gelecekteki kazançlarındaki büyüme ve potansiyeli fiyatladığını gösteriyor. Bu durum, %82,03'lük güçlü brüt kâr marjı ile desteklenmekte olup, bu da şirketin faaliyetlerinde verimliliğe ve kârlılığını sürdürme kabiliyetine işaret etmektedir.
InvestingPro İpuçları, CommVault'un agresif bir şekilde hisse geri alımı yaptığını ve bunun da yönetimin şirketin değerine olan inancının bir işareti olabileceğini vurguluyor. Ayrıca, şirket bilançosunda borçtan daha fazla nakit tutarak finansal istikrar ve esneklik sağlıyor. Bu faktörler, bu yıl beklenen net gelir artışı ile birleştiğinde, yatırımcılar için umut verici bir görünüm sunuyor.
CommVault'a yatırım yapmayı düşünenler için InvestingPro'da ek bilgiler mevcut. Şirketin etkileyici brüt kâr marjları ve düşük fiyat oynaklığı da dahil olmak üzere keşfedilecek 14 InvestingPro İpucu ile yatırımcılar hisse senedinin potansiyelini daha iyi anlayabilirler. Bu değerli bilgilere erişmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirimden yararlanabilirsiniz.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.