Perşembe günü Citi, IPG Photonics (NASDAQ:IPGP) için temkinli bir duruş sergileyerek fiyat hedefini 74 dolardan 68 dolara düşürdü ve hisse senedi üzerinde Sat notunu korudu. Firmanın analizi, IPG Photonics'in 240 milyon ila 270 milyon dolar arasında belirlenen 2024 ikinci çeyrek gelir beklentisinin talepte bir istikrar veya iyileşmeye işaret etmeyebileceğini öne sürüyor.
Bu görünüm, küresel Satın Alma Yöneticileri Endeksi (PMI) eğilimlerine ve dünya çapında elektrikli araç (EV) bataryası ve güneş enerjisi proje yatırımlarında gözlemlenen gecikmelere dayanıyor.
Citi analisti, Raycus (300747.SZ) ve Max Photonics gibi Çinli şirketlerin kaynak dışı uygulamalarda artan rekabetine ilişkin endişelerin altını çizdi. Bu rakiplerin, ihracat satışlarındaki daha hızlı büyüme ile Çin'in ötesine geçerek diğer Asya pazarlarına ulaştıkları bildiriliyor. Bu rekabet baskısı, IPG Photonics'in bu segmentlerdeki pazar payı için potansiyel bir tehdit olarak görülüyor.
Bu faktörler ışığında Citi, IPG Photonics'in 2024 ve 2025 yılları için kazanç tahminlerini sırasıyla %10 ve %15 oranında düşürdü. Bu revizyonlar, 2024'ün ilk çeyreğindeki beklenenden daha zayıf sonuçları ve şirketin ürünlerine yönelik genel muhafazakar talep görünümünü dikkate alıyor.
Bir önceki hedefe göre yaklaşık %8'lik bir düşüşle 68 $ olarak revize edilen fiyat hedefi, Citi'nin IPG Photonics'in hisse senedi performansına ilişkin güncellenmiş beklentilerini yansıtıyor. Revize edilen hedefe rağmen, Citi'nin hisse senedinin beklentilerine ilişkin görünümünün hala düşüş eğiliminde olduğunu gösteren Sat notu değişmedi.
InvestingPro İçgörüleri
IPG Photonics (NASDAQ:IPGP) Citi tarafından temkinli bir değerlendirmeye tabi tutulurken, yatırımcılara daha geniş bir bakış açısı sağlayabilecek bazı temel ölçütlere ve içgörülere dikkat çekmekte fayda var. Şirketin agresif hisse geri alım stratejisi ve borçtan daha fazla nakit tutan güçlü bilançosu, mevcut ortamda dikkate değer olumlu yönlerdir. Bu finansal istikrar, yüksek hissedar getirisi ve likit varlıkların kısa vadeli yükümlülükleri aşarak sağlam bir finansal pozisyonu yansıtması ile vurgulanmaktadır.
IPG Photonics şu anda 21,54 F/K oranıyla işlem görmektedir ve 1Ç 2024 itibariyle son on iki ayda hafifçe düzeltilmiş F/K oranı 21,33'tür; bu da yakın vadeli kazanç büyümesine göre makul bir değerleme olduğunu göstermektedir. Analistlerin cari yılda satışlarda düşüş beklentisine rağmen, şirketin kârlılığını sürdürmesi bekleniyor ki bu da hissenin gelecekteki performansını düşünen yatırımcılar için kritik bir nokta.
InvestingPro İpuçları, net gelirin bu yıl düşmesi beklenirken, şirketin son on iki ayda hala kârlı olduğunu ve 52 haftanın en düşük seviyesine yakın işlem gördüğünü ve potansiyel olarak yatırımcılar için bir değer fırsatı sunduğunu ortaya koyuyor. Bu analizlerin buzdağının sadece görünen kısmı olduğunu belirtmekte fayda var; yatırımcıların daha bilinçli kararlar almasına yardımcı olacak 11 InvestingPro İpucu daha mevcut. Bu ipuçlarına ve daha detaylı analizlere erişmek için https://www.investing.com/pro/IPGP adresini ziyaret edin ve INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim kazanın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.