Cuma günü UBS, Darden Restaurants (NYSE:DRI) için Satın Al notunu teyit etti ve hisseler için 188,00 $ fiyat hedefini korudu. Firmanın görünümü, şirketin markaları genelinde karışık aynı mağaza satışları (sss) ve Darden'in amiral gemisi zinciri Olive Garden'daki daralan trafiğe ilişkin endişeleri kabul etmesine rağmen olumlu kaldı.
Firma, sağlam maliyet yönetimi sayesinde marjlarda iyileşme olduğunu ortaya koyan ve 2025 mali yılı için beklenenden daha iyi bir öngörü için destek sağlayan dördüncü çeyrek kazanç yorumlarına dikkat çekti. Makroekonomik baskılar devam etse de, UBS 25 mali yılına kadar trendlerde bir iyileşme öngörüyor.
Darden için odak noktası, Olive Garden'ın satış yörüngesini güçlendirmek ve FY25 hedeflerine ulaşmaktır. Bu, %1,0-2,0'lık bir karma satış büyümesini ve 9,40-9,60 $'lık düzeltilmiş hisse başına kazancı (EPS) içeriyor.
UBS, Darden'ın kazanç beklentilerini karşılama geçmişine güvendiğini ve etkili marj yönetiminin devam etmesini beklediğini ifade etti. Firma ayrıca Olive Garden'ın satışları artıracak ve FY25 hedeflerinin en azından alt ucuna ulaşacak mekanizmalara sahip olduğuna inanıyor.
UBS ayrıca Darden'ın pazardaki konumu hakkında yorumda bulunarak, restoran grubunun zaman içinde daha fazla pazar payı kazanımı ve marj genişlemesi için hazır olduğunu öne sürdü. Hisse senetleri konsensüs FY25 EPS'nin yaklaşık 16 katından işlem görürken, UBS, Darden'ın zorlu ekonomik koşullardaki tarihsel dayanıklılığına dikkat çekerek, uzun vadeli %10-15 toplam hissedar getirisi sağlaması muhtemel kaliteli bir şirket için değerlemeyi cazip buluyor.
Diğer güncel haberlerde, Darden Restaurants toplam satışlarını %6,8 artırarak 3 milyar dolara çıkardığını ve hisse başına karını 2,62 dolarda sabit tuttuğunu bildirdi. Citi, şirketin günlük değer ve yüksek hizmet seviyelerine odaklanma konusundaki başarılı stratejisini gerekçe göstererek Darden hisseleri üzerindeki fiyat hedefini yükseltti ve Satın Al notunu korudu. Bu arada Evercore ISI, Olive Garden'daki %3,3'lük trafik düşüşüne rağmen şirketin karlı satış büyümesine olan bağlılığını vurgulayarak fiyat hedefini 165 dolarda tuttu.
Buna karşılık Deutsche Bank, sektördeki zorlukları ve potansiyel artan pazarlama giderlerini gerekçe göstererek fiyat hedefini 183 dolardan 180 dolara indirdi. BTIG, 175$ fiyat hedefiyle Al notunu teyit etti ve Darden'ın sektördeki zorluklara rağmen finansal hedeflerini tutturabileceğine olan güvenini ifade etti.
Truist Securities, mevcut ekonomik belirsizlikler göz önüne alındığında FY25 beklentilerini güçlü olarak değerlendirerek 185 $ sabit fiyat hedefi ile Al notunu korudu. Morgan Stanley, şirketin 2025 mali yılı kazanç beklentisinin üst aralığı ile uyumlu olarak 175 $ sabit fiyat hedefi ile Overweight notunu korudu. Bunlar, Darden'in kazanç raporunun ardından yaşanan son gelişmeler.
InvestingPro İçgörüleri
Darden Restaurants (NYSE:DRI) UBS'in radarındayken, InvestingPro verileri ve ipuçlarının merceğinden daha yakından bakıldığında, şirketin finansal sağlığı ve piyasa performansının ek yönleri ortaya çıkıyor. Şirket, 18,42 milyar dolarlık piyasa değeriyle sektördeki önemli varlığının altını çiziyor. Ayrıca, Darden'ın hissedar getirilerine olan bağlılığı, %3,4 temettü getirisi ve finansal istikrarının ve yönetimin sürdürülebilir karlılığa olan güveninin bir kanıtı olarak 30 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürme konusundaki kayda değer geçmişiyle açıkça görülmektedir. Bu durum, yakın zamanda gerçekleşen %8,26'lık temettü büyümesiyle de desteklenmektedir.
Yakın vadeli kazançlara ilişkin endişelere rağmen, 17,81'lik F/K oranına yansıyan Darden'ın hisse senedi düşük fiyat oynaklığı ile işlem görmektedir ve bu da yatırımcıların güven verici bulabileceği bir piyasa istikrarı seviyesine işaret etmektedir. Dahası, şirket 2024'ün 3. çeyreği itibariyle son on iki ayda %8,53'lük bir gelir artışı göstermiştir ve bu da UBS'nin olumlu görünümü ve Darden'in FY25 hedeflerine ulaşma kabiliyetine olan güveniyle uyumludur. InvestingPro, Darden'ın potansiyelini daha derinlemesine incelemek isteyen yatırımcılar için, Darden'ın temettü oranını üç yıl üst üste artırarak hissedarlara değer iade etme taahhüdünü göstermesi de dahil olmak üzere ek bilgiler ve ipuçları sunuyor.
Daha kapsamlı bir analizle ilgilenen yatırımcılar, https://www.investing.com/pro/DRI adresinden Darden Restaurants için diğer InvestingPro İpuçlarını keşfedebilirler. Şu anda INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliğinde özel %10 indirimle erişilebilen 9 ek ipucu bulunmaktadır.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.