Perşembe günü, Chewy Inc. (NYSE:CHWY) hisselerinin fiyat hedefi Piper Sandler tarafından bir önceki 16$'dan 22$'a yükseltilirken, firma hisse senedi üzerindeki Nötr notunu korudu.
Ayarlama, Chewy'nin beklentileri aşan güçlü bir ilk çeyrek FAVÖK raporunu ve şirketin yıl için revize edilmiş FAVÖK tahminini takip ediyor.
Chewy'nin satış eğilimleri, evcil hayvan sahiplenme oranlarındaki yavaşlama ve evcil hayvan maması fiyat enflasyonundaki düşüş nedeniyle ılımlı seyretti. Ancak şirket, sponsorlu reklamlar ve ürün karması iyileştirmeleri gibi marj büyümesi için daha sağlam yollar belirliyor.
Buna ek olarak, Chewy yönetimi evcil hayvan sahiplenmelerinde yıldan yıla %9'luk bir artışın altını çizdi ve yılın ikinci yarısında müşteri büyümesi bekliyor.
Online evcil hayvan perakendecisi ayrıca 1,1 milyar dolarlık net nakit pozisyonundan yararlanarak 500 milyon dolarlık bir hisse geri alım programı açıkladı. Bu hamle, şirketin finansal sağlığından yararlanmak için stratejik bir çaba olarak görülüyor.
Piper Sandler'ın revize fiyat hedefi, iyileşen karlılık görünümü göz önüne alındığında, değerleme metodolojisinde işletme değeri-satışlar (EV/Satışlar) yerine işletme değeri-FAVÖK (EV/EBITDA) çarpanlarına geçilmesine dayanıyor.
Firma, Chewy'ye 2025 tahmini FAVÖK'ün 15 katı bir katsayı uyguladı ki bu, firma tarafından kapsanan diğer e-ticaret şirketlerinin katsayılarından biraz daha düşük.
Bu muhafazakar katsayı, Chewy'nin büyümesinin zaman içinde daha düşük faiz oranlarından faydalanabilecek potansiyel konut piyasası toparlanmalarına daha az bağlı olduğu inancını yansıtıyor.
InvestingPro İçgörüleri
Piper Sandler'ın olumlu bakış açısının ardından InvestingPro verileri Chewy Inc. şirketinin finansal sağlığı ve piyasa performansı hakkında daha derin bir inceleme sunuyor. Yaklaşık 9,37 milyar dolarlık piyasa değeri ile Chewy'nin değerleme ölçütleri dikkat çekicidir. Şirket şu anda 88,51 gibi yüksek bir F/K oranıyla işlem görüyor ve bu da yatırımcıların gelecekteki kazanç potansiyeline ilişkin iyimserliğini yansıtıyor. Bu durum, 2025 yılının ilk çeyreği itibariyle son on iki ay için 112,07 olan düzeltilmiş F/K oranı ile daha da vurgulanmakta ve piyasa tarafından premium bir değerlemeye işaret etmektedir.
InvestingPro İpuçları, Chewy'nin borçtan daha fazla nakit tuttuğunu ve sağlam bir finansal yastık sağladığını gösteriyor. Ayrıca, net gelirin bu yıl artması bekleniyor ve bu da kazançlar için umut verici bir görünüm sunuyor. Bununla birlikte, iki analistin yakın zamanda önümüzdeki dönem için kazanç beklentilerini aşağı yönlü revize ettiğini ve yatırımcıların bunu dikkate almak isteyebileceğini belirtmek gerekir.
Chewy'nin borsadaki son performansı, geçtiğimiz hafta ve ay boyunca önemli getiriler sağlayarak güçlü oldu. Yatırımcılar, Chewy'nin performansı ve değerlemesi hakkında daha fazla bilgi sağlayabilecek ek ipuçlarını listeleyen InvestingPro'yu kullanarak bu eğilimleri daha fazla araştırmak isteyebilirler. Daha derin bir analizle ilgilenenler, InvestingPro'da InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim elde etmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.