Çarşamba günü MoffettNathanson, Chewy Inc. (NYSE:CHWY) için fiyat hedefini bir önceki 18,00$ seviyesinden 22,00$'a yükseltirken, hisse senedi üzerindeki Nötr notunu korudu. Firma, Chewy'nin evcil hayvan sahiplenme oranlarındaki artış ve şirketin gelecekteki faiz, vergi, amortisman ve itfa payı öncesi kar (FAVÖK) marjları için daha muhafazakar bir görünüme yol açan etkileyici bir brüt kar marjı performansı da dahil olmak üzere son olumlu gelişmeleri vurguladı.
Chewy, evcil hayvan sahiplenmelerinde yıldan yıla %9'luk bir büyüme kaydederek evcil hayvan hanesi oluşumunda potansiyel bir yükseliş eğiliminin erken aşamalarına işaret etti. Bu büyüme, tek seferlik kalemler için yapılan düzeltmelerden sonra çeyrekten çeyreğe 80 baz puanlık brüt marj artışı ile birleştiğinde, çevrimiçi evcil hayvan perakendecisi için güçlenen bir finansal pozisyona işaret ediyor.
Şirketin 2024 mali yılı için düzeltilmiş FAVÖK marjı beklentisi %4,1 ile %4,3 arasında değişiyor. Ancak MoffettNathanson aynı dönem için %4,6 gibi daha yüksek bir düzeltilmiş FAVÖK marjı öngörüyor. Bu beklentiler, Chewy'nin iyileştirilmiş satış karması, daha yüksek hacimler ve yerinde reklamcılığın yıl sonuna kadar satışların yaklaşık %1'ine ulaşması beklenen katkısı ile desteklenmektedir.
Chewy'nin bu çeyrekte başlayacak bir hisse geri alım programı da dahil olmak üzere stratejik hamlelerinin, özellikle düşük hacimli yaz aylarında hisse senedine olan yüksek kısa vadeli ilgiyi dengelemesi bekleniyor. Bu yaklaşım, şirketin rekabet ortamında yönünü bulma ve 2024'ün ikinci yarısında bir toparlanma sinyali verme yönündeki daha geniş çaplı çabasının bir parçasıdır.
Olumlu göstergelere rağmen Chewy için zorluklar devam ediyor. Şirket, net müşteri sayısında düşüş yaşamaya devam ediyor ve aktif müşteri sayısını dengelemek için 2024'ün ikinci yarısında önemli bir toparlanmaya güveniyor.
Ayrıca, ücretsiz kargo sunan ücretli bir sadakat planı olan Chewy+'ın piyasaya sürülmesi, özellikle Amazon ve Walmart gibi büyük oyunculardan gelen rekabetin arttığına işaret ediyor. Bu hamle, Chewy'nin daha önce öngörülebilir olan iş modelinden sapmakta ve şirketin rekabet üstünlüğünü sürdürme kabiliyetine ilişkin endişeleri artırmaktadır.
InvestingPro İçgörüleri
Chewy Inc. (NYSE:CHWY) son zamanlarda analistlerin ilgisine konu oldu ve InvestingPro'nun gerçek zamanlı verileri şirketin finansal durumuna ilişkin ek bağlam sağlıyor. Piyasa değeri 9,37 milyar dolar olan ve 2024'ün 4. çeyreği itibariyle son on iki ayda %10,17'lik bir gelir artışı kaydeden Chewy, pazardaki varlığında genişleme belirtileri gösteriyor. Zorlu bir rekabet ortamına rağmen, şirket güçlü bir nakit pozisyonuna sahip ve bilançosunda borçtan daha fazla nakit tutuyor, bu da yatırımcılara finansal istikrarı konusunda güven verebilecek bir InvestingPro İpucu.
InvestingPro verileri ayrıca 2024'ün 4. çeyreği itibarıyla 14,45 gibi yüksek bir Fiyat/Defter katsayısı ortaya koyuyor ki bu da hissenin defter değerine kıyasla primli işlem gördüğünü gösteriyor olabilir. Bu durum, MoffettNathanson'ın Chewy'nin yüksek kazanç katsayısı gözlemi ile uyumludur ve gelecekteki büyümeye yönelik potansiyel olarak iyimser bir piyasa duyarlılığına işaret etmektedir. Dahası, Chewy'nin net gelirinin bu yıl artması bekleniyor, bu da analistlerin şirketin bu yıl kârlı olacağını tahmin etmesiyle daha da desteklenen olumlu bir görünüm, potansiyel yatırımcıların ilgisini çekebilecek bir başka InvestingPro İpucu.
Chewy'nin mali durumunu ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyenler için InvestingPro toplam 9 ek InvestingPro İpucu sunuyor. Okuyucular INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim kazanabilir ve böylece bilinçli yatırım kararları alabilmeleri için kapsamlı analizlere ve içgörülere erişim sağlayabilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.