Cuma günü, Canaccord Genuity, Hims & Hers Health, Inc. (NYSE:HIMS) hisseleri için Al tavsiyesini 24,00$ hedef fiyatla sürdürdü. Firma, ABD'deki artan obezite oranlarını önemli bir sağlık sorunu olarak vurguladı ve Amerikalı yetişkinlerin üçte ikisinden fazlasının obez veya aşırı kilolu olarak sınıflandırıldığını belirtti. Bu trend, diyabet ve kardiyovasküler hastalıklar gibi kronik rahatsızlıklarda artışa yol açmış ve obeziteyle ilgili yıllık tıbbi maliyetlerin 1,5 trilyon doları aşmasına neden olmuştur.
Analist, başlangıçta Tip 2 diyabet için geliştirilen GLP-1 agonistlerinin, kilo yönetimi için yeni onaylar almasıyla reçetelerde artış görüldüğünü belirtti. Ancak, 2022 ortalarında bu ilaçlarda bir kıtlık ortaya çıktı ve bu durum Hims & Hers gibi teletıp platformlarının bu ilaçların bileşik versiyonlarını sunması için bir fırsat yarattı. Tirzepatide yakın zamanda FDA'nın kıtlık listesinden çıkarılmış olsa da, semaglutide hala kıt durumdadır.
Semaglutide'in sonunda daha erişilebilir olacağı beklentisine rağmen, Hims & Hers'in kişiselleştirilmiş bileşik GLP-1 ilaçları sunmaya devam edebileceğine inanılıyor. Bu bileşikler için hedef ABD hasta popülasyonunun 2,7 ile 3,2 milyon birey arasında olduğu tahmin ediliyor ve bu da yaklaşık 6 ila 8 milyar dolarlık bir toplam adreslenebilir pazar (TAM) anlamına gelebilir.
Firmanın analizine göre, Hims & Hers şu anda bu potansiyel pazarın sadece küçük bir kısmını kullanıyor ve pazar payındaki herhangi bir artış şirketin finansal tahminlerinde yükselişe yol açabilir. Hims & Hers hissesi yılbaşından bu yana yaklaşık %100 artış gösterdi ve bu artışın yaklaşık üçte biri Mayıs ayındaki GLP-1 duyurusundan bu yana gerçekleşti.
Şirketin yıllık %40'ın üzerinde büyüyen temel ürünlerinin büyümesi, istikrarlı marj iyileştirmeleri ve Canaccord Genuity'nin 2025 mali yılı gelirinin 2 katı olarak çok makul gördüğü değerleme, hisse senedinin mevcut çarpanının işi veya GLP-1 fırsatını tam olarak değerlemediği inancına yol açıyor.
Diğer güncel haberlerde, Hims & Hers Health, Inc. birkaç önemli gelişmeye konu oldu. Truist Securities'in belirttiği gibi, şirketin Small-cap S&P 600 endeksine dahil edilmesi, görünürlüğü ve potansiyel yatırımı artıracak. Ancak piyasa aynı zamanda Weight Watchers'dan gelen ve sağlık alanında rekabeti artırabilecek haberleri de değerlendiriyor.
Ayrıca, Hims & Hers'in bileşik Tirzepatide'e girme planı, FDA'nın ilacı kıtlık listesinden çıkarma kararından etkilenebilir, bu gelişme Citi tarafından da teyit edildi.
Finansal performans açısından, Hims & Hers 2024 yılının ikinci çeyreğinde yıllık bazda %52'lik gelir artışı kaydederek 316 milyon dolara ulaştı ve 39 milyon dolar düzeltilmiş FAVÖK bildirdi. Şirket ayrıca, MedisourceRx'in satın alınmasının bir parçası olarak Nivagen Pharmaceuticals, Inc.'e 976.341 A Sınıfı adi hisse senedi ihraç etti, bu hamle şirketin ürün yelpazesini ve pazar erişimini genişletiyor.
2024 için Hims & Hers Health, gelirinin 1,37 milyar dolar ile 1,4 milyar dolar arasında olacağını, düzeltilmiş FAVÖK'ün ise 140 milyon dolar ile 155 milyon dolar arasında olacağını öngörüyor.
Toplum odaklı bir girişimde, Hims & Hers, ABD askeri personeli, gaziler, öğretmenler, hemşireler ve ilk müdahale ekiplerine indirimli kilo verme tedavileri sunan bir Hizmet Takdir Girişimi başlattı. Analistlerin bu gelişmeler hakkındaki görüşleri farklılık gösteriyor; Citi Nötr derecelendirmesini korurken, Needham Al derecelendirmesiyle başladı ve Jefferies hedef fiyatını düşürdü. Deutsche Bank ise şirketin büyüme beklentilerini vurgulayarak hedefini yükseltti.
InvestingPro Öngörüleri
Hims & Hers Health, Inc. (NYSE:HIMS), Canaccord Genuity'nin iyimser görüşüyle uyumlu olarak dikkat çekici bir finansal performans sergiledi. InvestingPro verilerine göre, şirketin son on iki aydaki gelir büyümesi %50,15 gibi etkileyici bir oranda seyrediyor ve 2024'ün ikinci çeyreğinde üç aylık gelir büyümesi %51,82'ye ulaştı. Bu güçlü büyüme, analistin şirketin genişleyen temel ürünleri hakkındaki görüşünü destekliyor.
InvestingPro İpuçları, net gelirin bu yıl artmasının beklendiğini ve analistlerin şirketin kârlı olacağını öngördüğünü vurguluyor. Bu, firmanın Hims & Hers'in finansal yörüngesi hakkındaki olumlu duruşuyla uyumlu. Ek olarak, şirketin son aydaki (%16,9) ve yıldaki (%180,22) güçlü getirisi, özellikle makalede tartışılan GLP-1 fırsatı ışığında, büyüme potansiyeline olan yatırımcı güvenini yansıtıyor.
Hims & Hers'in 185,68 gibi yüksek bir F/K oranıyla işlem gördüğünü belirtmek gerekir, bu da yatırımcıların yüksek büyümenin devam edeceği beklentisini gösterebilir. Bu değerleme metriği, şirketin 3,86 milyar dolarlık piyasa değeriyle birlikte, yatırımcıların GLP-1 pazarına genişleme de dahil olmak üzere önemli gelecek büyüme potansiyelini fiyatlandırdığını gösteriyor.
Daha derin bir analiz yapmak isteyen okuyucular için, InvestingPro, Hims & Hers Health için 14 ek ipucu sunuyor ve şirketin finansal sağlığı ve pazar konumu hakkında daha kapsamlı bir görüş sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.