Salı günü Stifel, önde gelen yarı iletken ekipman tedarikçilerinden KLA Corporation (NASDAQ:KLAC) için hisse senedi fiyat hedefini 685$'dan 760$'a yükselterek ve Satın Al notunu teyit ederek olumlu duruşunu sürdürdü.
Bu ayarlama, Stifel'in büyüme döngüsel bir endüstri olarak görülen yarı iletken ekipman sektörünün yükselişi sırasında beklenen en yüksek kazançlara dayalı olarak şirketlere değer verme stratejisini yansıtıyor.
Firmanın analisti, Applied Materials (NASDAQ:AMAT) ve Lam Research (NASDAQ:LRCX) gibi bellek üretimine maruz kalan şirketlerin yanı sıra Ichor Holdings (NASDAQ:ICHR) gibi türev tedarik zincirleriyle bağlantılı olanları ve Onto Innovation (NYSE:ONTO) ve Camtek (NASDAQ:CAMT) gibi gelişmiş paketleme uzmanlarını tercih ettiğini vurguladı.
Denetim ve metroloji ekipmanlarıyla tanınan KLA'nın pazardaki gerilemelere karşı dayanıklı olduğu düşünülüyor. Analist, önde gelen yarı iletken üreticilerinin tipik olarak araştırma ve geliştirmeye yönelik stratejik yatırımlara öncelik verdiğine ve öncü düğümlere geçişin başlarında süreç kontrolü ve denetim için bütçeler ayrıldığına dikkat çekti.
Gelişmiş dökümhane mantığında rekabetçi bir ortam beklentisi, DRAM üretimi de dahil olmak üzere aşırı ultraviyole (EUV) litografinin giderek daha fazla benimsenmesi ve transistör ve ara bağlantı tasarımlarındaki yakın teknolojik değişimler, KLA'nın süreç kontrol çözümlerine yönelik yüksek talebin devam etmesine katkıda bulunan faktörler olarak görülmektedir.
Beklenen bu talep, analistin görünürlüğü, marj yapısı ve esnekliği nedeniyle KLA'ya premium bir değer biçme isteğinin temelini oluşturuyor.
InvestingPro Analizleri
Stifel'in KLA Corporation (NASDAQ:KLAC) için iyimser bakış açısının ortasında, InvestingPro platformu şirketin finansal sağlığı ve piyasa performansı hakkında incelikli bilgiler sunuyor. Güçlü piyasa değeri 93,88 milyar dolar ve Fiyat/Kazanç (F/K) oranı 35,04 olan KLA'nın değerlemesi, piyasanın önemli bir kazanç beklentisini yansıtıyor.
Bu durum, şirketin net varlıklarına prim uygulandığını gösteren 30,67'lik Fiyat/Defter oranıyla da kanıtlanmaktadır. 2024'ün 2. çeyreği itibariyle son on iki aydaki -%7,75'lik değişimin gösterdiği gibi zorlu bir gelir artışı ortamına rağmen KLA, üretim maliyetlerini yönetmedeki etkinliğinin altını çizerek %59,76'lık güçlü bir brüt kâr marjı sergilemiştir.
InvestingPro Tips, KLA'nın 20 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürdüğünü ve 2Ç 2024 itibarıyla son on iki ayda %11,54 temettü artışı ile hissedar getirilerine olan bağlılığını pekiştirdiğini vurguluyor.
Ayrıca, şirketin hisse senedinin 1 yıllık toplam fiyat getirisi %86,25'tir ve bu da analistin şirketin piyasadaki dayanıklılığına ilişkin bakış açısıyla uyumlu olan önemli bir değer artışını yansıtmaktadır.
InvestingPro, daha derin bir analiz arayan yatırımcılar için KLA'nın performansının ve tahminlerinin çeşitli yönlerini kapsayan ek ipuçları sunuyor. Bunlar arasında kazanç revizyonları, satış tahminleri ve şirketin yarı iletken endüstrisindeki konumu hakkında bilgiler yer alıyor.
Bu bilgilere ve daha fazlasına erişmek için, INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro'ya abone olmayı ve yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim kazanmayı düşünün. Mevcut 19 ek InvestingPro İpucu ile yatırımcılar KLA Corporation'a olan ilgileri hakkında daha bilinçli kararlar verebilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.