Pazartesi günü BofA Securities, Peloton (NASDAQ:PTON) Interactive'in (NASDAQ:PTON) finansal görünümünü düzeltti ve şirketin fiyat hedefini bir önceki 4,00 $'dan 3,25 $'a düşürdü. Bu ayarlamaya rağmen, firma hisse senedi üzerindeki Underperform notunu korudu.
İnteraktif fitness ürünleriyle tanınan Peloton'un 2024 mali yılı üçüncü çeyrek kazançlarını 2 Mayıs'ta piyasa açılmadan önce açıklaması ve ardından saat 8:30'da bir konferans görüşmesi yapması planlanıyor.
BofA Securities, şirketin gelirinin ve net Connected Fitness abonelerinin Wall Street tahminleriyle kabaca uyumlu olmasını, gelirde %0,4 oranında hafif bir artış ve abonelerde %0,1 oranında marjinal bir düşüş olmasını bekliyor. Bu projeksiyon, Peloton'un kiralama ve Hizmet Olarak Fitness (FAAS) programlarıyla biraz dengelenebilecek daha zayıf donanım satışlarını hesaba katıyor.
Peloton yönetimi, 2024'ün ikinci mali çeyreğinde Tread+ ürününe yönelik talebin beklenenden daha iyi olduğunu ve şirketin mevcut envanterini satmaya çalışırken nakit akışına potansiyel olarak yardımcı olabileceğini vurguladı.
Analist, Ocak ayında TikTok ile başlatılan ortaklık gibi yeni girişimlerin başlatılmasına rağmen, henüz hızlanma belirtileri göstermeyen abone büyümesi konusunda ihtiyatlı olmaya devam ettiklerini ifade etti.
Bir CNBC raporuna göre Peloton, Mayıs 2023'te başlatılan ancak kullanıcıları ücretli abonelere dönüştürmede başarısız olan bir özellik olan ücretsiz katman aboneliğini Nisan ayında kaldırdı. Ayrıca şirket, ortak markalı bir üniversite programını da durdurdu. Analist, net abone büyümesinin durağan kalması halinde Peloton'un araştırma ve geliştirme (Ar-Ge) ile genel ve idari (G&A) giderlerinde daha fazla maliyet azaltmayı düşünebileceğini öne sürüyor.
Peloton aynı zamanda pozitif nakit akışı elde etme baskısı altında, bu da muhtemelen piyasa tarafından iyi karşılanacak ve şirketin 1,7 milyar dolarlık borcunu yeniden finanse etme pozisyonunu iyileştirecektir. Bununla birlikte analist, yatırımcı duyarlılığında ve şirketin hisse fiyatında önemli bir iyileşme için maliyet verimliliği ve borç vadelerinin uzatılmasıyla birlikte sürdürülebilir kullanıcı büyümesine geri dönüşün gerekli olacağını belirtti.
InvestingPro Analizleri
Peloton Interactive (NASDAQ:PTON) yaklaşan kazanç raporuna hazırlanırken, InvestingPro platformu şirketin mali sağlığı ve piyasa performansına daha derin bir bakış sunuyor. Piyasa değeri 1,16 milyar dolar olan şirketin mali durumu, -1,30'luk negatif F/K oranının da yansıttığı gibi zorlayıcı görünüyor ve yatırımcıların şirketin kârlılığından endişe duyduğunu gösteriyor. Peloton'un 2024 yılının 2. çeyreği itibariyle son on iki aylık geliri 2,73 milyar dolardır, ancak %10,55'lik bir düşüş yaşamıştır ve bu da satış büyümesinde potansiyel ters rüzgarlara işaret etmektedir.
InvestingPro İpuçları, Peloton'un önemli borç yükü ve şirketin negatif serbest nakit akışı getirisi göz önüne alındığında özellikle rahatsız edici olan faiz ödemelerini yapmaktaki zorluğu da dahil olmak üzere çeşitli endişeleri vurgulamaktadır. Analistlerin kazanç tahminlerini aşağı yönlü revize etmesi ve hissedarlara temettü ödenmemesi nedeniyle finansal görünüm temkinli olmaya devam ediyor. Peloton'un hisse senedi fiyatının son bir ayda %26,25 ve son bir yılda %64,41'lik düşüşle oldukça dalgalı bir seyir izlemesi de piyasanın şirketin geleceğine ilişkin belirsizliğinin altını çiziyor.
Daha fazla içgörü arayan yatırımcılar, şu anda Peloton Interactive için 15 ipucu daha listeleyen platformda daha fazla InvestingPro İpucu bulabilirler. Bu ipuçları, özellikle kazanç raporu öncesinde hisse senedini düşünenler için değerli bilgiler sağlayabilir. Daha derin bir analizle ilgilenenler INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim elde edebilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.